W skrócie

To rozporządzenie Rady Ministrów określa szczegółowe warunki, jakim muszą odpowiadać prospekt emisyjny oraz jego skrót, gdy papiery wartościowe są wprowadzane do publicznego obrotu.

Co reguluje

Warunki dla prospektu emisyjnego i jego skrótu.
Wprowadzanie papierów wartościowych na urzędowy i nieurzędowy rynek giełdowy.
Wprowadzanie obligacji, listów zastawnych, kwitów depozytowych i certyfikatów inwestycyjnych do publicznego obrotu.

Kogo dotyczy

Emitentów papierów wartościowych.
Podmioty wprowadzające papiery wartościowe do publicznego obrotu.

Kluczowe punkty

Rozporządzenie dotyczy wprowadzania papierów wartościowych do publicznego obrotu na urzędowym rynku giełdowym oraz na rynku nieurzędowym.
Obejmuje również wprowadzanie obligacji (w tym oferowanych wyłącznie inwestorom kwalifikowanym), listów zastawnych, kwitów depozytowych i certyfikatów inwestycyjnych na rynki regulowane.
Definiuje szereg pojęć, takich jak "ustawa", "rynek regulowany", "Komisja", "Krajowy Depozyt", "podmiot zagraniczny", "OECD", "fundusz", "narodowy fundusz inwestycyjny", "dom maklerski", "przedsiębiorstwo leasingowe", "międzynarodowa instytucja finansowa", "jednostka samorządu terytorialnego", "zagraniczna jednostka terytorialna", "oferujący", "podmiot dominujący", "jednostka dominująca", "jednostka zależna", "kapitały własne emitenta", "jednostka stowarzyszona", "grupa kapitałowa", "osoba zarządzająca", "osoba nadzorująca", "podmiot powiązany", "emitent bazy", "dom depozytowy" oraz "certyfikat inwestycyjny".

Tekst ustawy

Obsah (4)

§ 77 § 19 § 13 § 17

DZIENNIK USTAW RZECZYPOSPOLITEJ POLSKIEJ Warszawa, dnia 10 grudnia 2001 r. Nr 139 TREÂå: Poz.: ROZPORZÑDZENIA RADY MINISTRÓW: 1568 — z dnia 16 paêdziernika 2001 r. w sprawie szczegó∏owych warunków, ja

ust. 1 pkt 53. W przypadku umów wieloletnich przez wartoÊç umowy rozumie si´ ∏àcznà wartoÊç Êwiadczeƒ wynikajàcych z tych umów, okreÊlonà dla ca∏ego okresu ich obowiàzywania. W przypadku umów zawartych na czas nieoznaczony wartoÊcià tych umów jest ∏àczna wartoÊç Êwiadczeƒ wynikajàcych z zawartych umów za okres 5 lat. W przypadku braku mo˝liwoÊci okreÊlenia wartoÊci Êwiadczeƒ wynikajàcych z zawartej umowy nale˝y okreÊliç jej wartoÊç szacunkowà. 3. W przypadku aktywów finansowych aktywami o znacznej wartoÊci sà równie˝ aktywa stanowiàce co najmniej 20% kapita∏u zak∏adowego jednostki, której akcje (udzia∏

y)stanowià przedmiot aktywów finansowych emitenta lub jednostki od niego zale˝nej. § 3. 1. Prospekt emisyjny oraz jego skrót powinny zawieraç prawdziwe, rzetelne i kompletne informacje o emitencie i innych wskazanych w rozporzàdzeniu osobach, ich sytuacji finansowej i prawnej oraz o obj´tych prospektem papierach wartoÊciowych i zasadach ich wprowadzenia do publicznego obrotu. Informacje zawarte w prospekcie powinny byç przedstawione w sposób umo˝liwiajàcy inwestorom ocen´ wp∏ywu tych informacji na sytuacj´ gospodarczà, majàtkowà i finansowà emitenta. W przypadku gdy specyfika opisywanych w prospekcie danych wymaga podania dodatkowych informacji, gwarantujàcych ich prawdziwy, rzetelny i kompletny obraz, emitent jest obowiàzany zamieÊciç te informacje w treÊci prospektu. 2. Informacje zawarte w prospekcie stanowiàcym za∏àcznik do wniosku o wyra˝enie zgody na wprowa- Dziennik Ustaw Nr 139 — 10870 — dzenie papierów wartoÊciowych do publicznego obrotu lub zawiadomienia o emisji powinny byç zaktualizowane niezw∏ocznie po zaistnieniu zdarzenia mogàcego mieç wp∏yw na ocen´ ryzyka inwestycyjnego zwiàzanego z nabywaniem papierów wartoÊciowych obj´tych tym prospektem lub po powzi´ciu przez emitenta wiadomoÊci o takim zdarzeniu. § 4. Prospekt oraz jego skrót sporzàdza si´ w j´zyku polskim. § 5. 1. Stosowanie skrótów w treÊci prospektu oraz w treÊci skrótu prospektu jest dopuszczalne, jeÊli sà powszechnie stosowane w j´zyku polskim albo sà pisane wielkà literà oraz zosta∏y zdefiniowane w rozdziale „Za∏àczniki” jako ostatni punkt tego rozdzia∏u. 2. Wyst´pujàce w treÊci prospektu oraz w jego skrócie sformu∏owania zawodowe (profesjonalne), które mogà byç niejasne dla nabywców papierów wartoÊciowych niezwiàzanych zawodowo z dzia∏alnoÊcià emitenta lub z rynkiem kapita∏owym, powinny zostaç zdefiniowane zgodnie z ust. 1. § 6. Wszelkie informacje stanowiàce treÊç prospektu oraz jego skrótu zamieszcza si´ wed∏ug kolejnoÊci okreÊlonej w rozporzàdzeniu. Je˝eli wymóg przedstawienia okreÊlonych informacji nie ma zastosowania ze wzgl´du na specyfik´ podmiotu lub inne uzasadnione okolicznoÊci, emitent do∏àcza do prospektu, za∏àczonego do wniosku o wyra˝enie zgody na wprowadzenie papierów wartoÊciowych do publicznego obrotu lub zawiadomienia o emisji sk∏adanych do Komisji, wykaz danych, które nie zosta∏y uj´te w jego treÊci, z przedstawieniem tej specyfiki lub okolicznoÊci. § 7. 1. Informacje finansowe przedstawione w prospekcie oraz w jego skrócie, z zastrze˝eniem ust. 2, nale˝y ujawniaç w tysiàcach z∏otych, chyba ˝e przepisy rozporzàdzenia stanowià inaczej lub charakter i istotnoÊç pozycji wymagajà innej dok∏adnoÊci lub przedstawienia w innych jednostkach. W takim przypadku nale˝y wskazaç to w nazwie pozycji. 2. W przypadku gdy emitent lub emitent bazy jest podmiotem zagranicznym, informacje przedstawione w prospekcie oraz w jego skrócie mogà byç ujawnione w walucie kraju siedziby emitenta lub emitenta bazy, pod warunkiem: 1) wskazania w rozdziale „Podsumowanie i czynniki ryzyka” Êrednich kursów wymiany tej waluty w stosunku do z∏otego i euro, ustalanych przez Narodowy Bank Polski, a w szczególnoÊci:
a)kursu obowiàzujàcego na ostatni dzieƒ ka˝dego okresu obj´tego sprawozdaniem finansowym,
b)kursu Êredniego w ka˝dym okresie, obliczonego jako Êrednia arytmetyczna kursów obowiàzujàcych na ostatni dzieƒ ka˝dego miesiàca w danym okresie,
c)najwy˝szego i najni˝szego kursu w ka˝dym okresie — zgodnie z za∏àcznikiem nr 2 do rozporzàdzenia 2) przeliczenia podstawowych pozycji sprawozdaƒ finansowych na z∏ote i euro. Poz. 1568 3. Przeliczeƒ,

ust. 2, dokonuje si´ zgodnie z nast´pujàcymi zasadami: 1) poszczególne pozycje bilansu przelicza si´ na z∏ote i euro wed∏ug Êredniego kursu obowiàzujàcego na dany dzieƒ bilansowy ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski, 2) poszczególne pozycje rachunku zysków i strat przelicza si´ na z∏ote i euro wed∏ug kursu stanowiàcego Êrednià arytmetycznà Êrednich kursów na dzieƒ koƒczàcy ka˝dy miesiàc roku obrotowego ustalonych dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. 4. Ró˝nice kursowe powsta∏e z przeliczeƒ,

ust. 2, wykazuje si´ jako oddzielnà pozycj´ kapita∏u w∏asnego „Ró˝nice kursowe z przeliczenia waluty”. Rozdzia∏ 2 Prospekt i jego skrót wymagany w przypadku wprowadzania papierów wartoÊciowych do publicznego obrotu na urz´dowym rynku gie∏dowym §

Prospekt sk∏ada si´ z nast´pujàcych cz´Êci: 1) wst´pu, 2) rozdzia∏u „Podsumowanie i czynniki ryzyka”, 3) rozdzia∏u „Osoby odpowiedzialne za informacje zawarte w prospekcie”, 4) rozdzia∏u „Dane o emisji”, 5) rozdzia∏u „Dane o emitencie”, 6) rozdzia∏u „Dane o dzia∏alnoÊci emitenta”, 7) rozdzia∏u „ Oceny i perspektywy rozwoju emitenta”, 8) rozdzia∏u „Dane o organizacji emitenta, osobach zarzàdzajàcych, osobach nadzorujàcych oraz znacznych akcjonariuszach”, 9) rozdzia∏u „Sprawozdania finansowe”, 10) rozdzia∏u „Informacje dodatkowe”, 11) rozdzia∏u „Za∏àczniki”, 12) informacji obj´tych wnioskiem o niepublikowanie.
Przepisów niniejszego rozdzia∏u nie stosuje si´ w przypadku wprowadzania do obrotu na urz´dowym rynku gie∏dowym listów zastawnych, kwitów depozytowych, certyfikatów inwestycyjnych oraz obligacji, z wyjàtkiem obligacji zamiennych. §
We wst´pie, z zastrze˝eniem ust. 2—8, zamieszcza si´ co najmniej: 1) tytu∏ „Prospekt emisyjny”, ze wskazaniem rodzaju papierów wartoÊciowych obj´tych prospektem, 2) nazw´ (firm´), siedzib´ i adres g∏ównej strony internetowej emitenta, 3) nazw´ (firm´) lub imi´ i nazwisko oraz siedzib´ podmiotu dominujàcego w stosunku do emitenta, 4) liczb´, rodzaj, jednostkowà wartoÊç nominalnà i oznaczenie emisji papierów wartoÊciowych wprowadzanych do publicznego obrotu, Dziennik Ustaw Nr 139 — 10871 — Poz. 1568 5) liczb´, rodzaj, jednostkowà wartoÊç nominalnà i oznaczenie emisji oferowanych papierów wartoÊciowych, 17) wskazanie trybu, w jakim informacje o zmianie danych zawartych w prospekcie, w okresie jego wa˝noÊci, b´dà podawane do publicznej wiadomoÊci, 6) cen´ emisyjnà (sprzeda˝y) oferowanych papierów wartoÊciowych wed∏ug wzoru zawartego w za∏àczniku nr 1 do rozporzàdzenia albo sposób jej ustalenia oraz tryb i termin udost´pnienia do publicznej wiadomoÊci, 18) spis treÊci zawierajàcy list´ podstawowych rozdzia∏ów i punktów prospektu, ze wskazaniem numeru strony, 7) okreÊlenie terminów przeprowadzenia subskrypcji lub sprzeda˝y oferowanych papierów wartoÊciowych, podstawowych zasad ich dystrybucji i przydzia∏u, ze wskazaniem, czy przeprowadzenie subskrypcji lub sprzeda˝y nastàpi w trybie wykonania umowy o subemisj´ us∏ugowà, 8) wskazanie, czy papiery wartoÊciowe emitenta sà przedmiotem obrotu na rynku regulowanym, z oznaczeniem tego rynku, ujawnieniem kodu papierów, oraz wskazanie, czy i kiedy papiery wartoÊciowe wprowadzane do publicznego obrotu b´dà przedmiotem obrotu na rynku regulowanym, z oznaczeniem tego rynku i planowanego terminu wprowadzenia do obrotu, 9) wskazanie g∏ównych czynników ryzyka, wraz z okreÊleniem miejsca zamieszczenia w prospekcie punktu zawierajàcego ich szczegó∏owy opis, 10) stwierdzenie, ˝e wprowadzanie papierów wartoÊciowych do publicznego obrotu odbywa si´ wy∏àcznie na warunkach i zgodnie z zasadami okreÊlonymi w prospekcie, jak równie˝ ˝e prospekt jest jedynym prawnie wià˝àcym dokumentem zawierajàcym informacje o papierach wartoÊciowych, ich ofercie i emitencie, 11) oÊwiadczenie Komisji wydane w zwiàzku z decyzjà o wyra˝eniu zgody na wprowadzenie papierów wartoÊciowych do publicznego obrotu, 12) wskazanie nazwy (firmy) i siedziby oferujàcego oraz subemitentów, 13) dat´ i miejsce sporzàdzenia prospektu, z oznaczeniem daty wa˝noÊci prospektu oraz daty, do której informacje aktualizujàce prospekt zosta∏y uwzgl´dnione w jego treÊci, 14) okreÊlenie form, miejsc i terminów, w których prospekt oraz jego skrót i inne dokumenty b´dà udost´pnione publicznie, 15) w przypadku wprowadzania do publicznego obrotu papierów wartoÊciowych przez podmiot, którego inne papiery wartoÊciowe co najmniej jednej emisji sà dopuszczone do publicznego obrotu — wskazanie raportów okresowych, które zosta∏y w∏àczone do prospektu, z oznaczeniem terminu ich przekazania do publicznej wiadomoÊci oraz miejsca ich udost´pnienia, 16) wskazanie, czy w zwiàzku z papierami wartoÊciowymi b´dàcymi przedmiotem oferty sà lub b´dà wystawiane poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej kwity depozytowe, z okreÊleniem liczby papierów wartoÊciowych emitenta, w zwiàzku z którymi sà lub b´dà one wystawiane, oraz ich udzia∏u we wszystkich papierach wartoÊciowych tego samego rodzaju wyemitowanych przez emitenta oraz w liczbie g∏osów na walnym zgromadzeniu, 19) sporzàdzone dodatkowo w j´zyku angielskim informacje okreÊlone w pkt 1—17, w przypadku gdy papiery wartoÊciowe emitenta lub wyemitowane w zwiàzku z jego akcjami kwity depozytowe sà lub b´dà notowane na co najmniej jednym rynku regulowanym poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
W przypadku gdy wprowadzane do publicznego obrotu papiery wartoÊciowe majà byç przedmiotem pierwszej oferty publicznej, w informacjach,

ust. 1 pkt 2, zamieszcza si´ dodatkowo nazw´ (firm´) lub imi´ i nazwisko oraz siedzib´ (miejsce zamieszkania) wprowadzajàcego papiery wartoÊciowe do publicznego obrotu. 3. W przypadku gdy do publicznego obrotu wprowadzane sà wy∏àcznie papiery wartoÊciowe b´dàce przedmiotem subskrypcji lub sprzeda˝y, we wst´pie nie zamieszcza si´ informacji,

ust. 1 pkt

W przypadku gdy wprowadzanie papierów wartoÊciowych do publicznego obrotu nie jest po∏àczone z przeprowadzeniem sprzeda˝y lub subskrypcji, we wst´pie nie zamieszcza si´ informacji,

ust. 1 pkt 5—

W przypadku wprowadzania papierów wartoÊciowych do publicznego obrotu w trybie art. 63 ust. 1 ustawy, zamiast oÊwiadczenia Komisji okreÊlonego w ust. 1 pkt 11 nale˝y zamieÊciç informacje o tym trybie, ze wskazaniem daty z∏o˝enia do Komisji zawiadomienia, oraz stwierdzenie, ˝e w zwiàzku z tym emitent nie wyst´powa∏ o uzyskanie zgody Komisji.
W przypadku wprowadzania do publicznego obrotu obligacji zamiennych lub akcji wydawanych w zamian za te obligacje, we wst´pie, po informacjach,

ust. 1 pkt 5, nale˝y zamieÊciç informacje,

§ 77ust.

1 pkt 6—

W prospekcie w formie drukowanej informacje,

ust. 1, zamieszcza si´ nast´pujàco: 1) pkt 1—17 — na pierwszej zewn´trznej i wewn´trznej stronie ok∏adki prospektu, 2) pkt 18 — na ostatniej zewn´trznej stronie ok∏adki prospektu, 3) pkt 19 — na ostatniej wewn´trznej stronie ok∏adki prospektu. 8. W przypadku wprowadzania do publicznego obrotu papierów wartoÊciowych, po informacji, o której mowa w ust. 1 pkt 17, zamieszcza si´ oÊwiadczenie oferujàcego o wszelkich planowanych dzia∏aniach oferujàcego, subemitenta, konsorcjum subemitentów lub innych podmiotów uczestniczàcych w ich oferowaniu, dotyczàcych stabilizacji kursu papierów wartoÊcio- Dziennik Ustaw Nr 139 — 10872 — wych, przed, w trakcie oraz po przeprowadzeniu oferty, ze wskazaniem terminów oraz warunków prowadzenia takich dzia∏aƒ. § 10. W rozdziale „Podsumowanie i czynniki ryzyka” zamieszcza si´: 1) streszczenie najwa˝niejszych informacji odnoÊnie do emitenta i jego grupy kapita∏owej, zawartych w prospekcie, obejmujàce co najmniej:

a)specyfik´ i charakter dzia∏alnoÊci emitenta i jego grupy kapita∏owej,
b)podstawowe produkty, towary lub us∏ugi i rynki dzia∏alnoÊci,
c)plany i przewidywania w zakresie czynników wp∏ywajàcych na przysz∏e wyniki,
d)krótki opis strategii i rozwoju emitenta oraz jego grupy kapita∏owej,
e)wskazanie osób zarzàdzajàcych emitentem i akcjonariuszy posiadajàcych co najmniej 5% g∏osów na walnym zgromadzeniu, 2) opis czynników powodujàcych wysokie ryzyko dla nabywcy papieru wartoÊciowego, a w szczególnoÊci czynników zwiàzanych z dzia∏alnoÊcià emitenta i jego grupy kapita∏owej oraz czynników zwiàzanych z otoczeniem, w jakim prowadzi on dzia∏alnoÊç, 3) wybrane dane finansowe i skonsolidowane dane finansowe, dotyczàce emitenta i jego grupy kapita∏owej, przy uwzgl´dnieniu specyfiki dzia∏alnoÊci, za okres ostatnich 3 lat obrotowych, dla ka˝dego roku obrotowego osobno oraz za okres bie˝àcego roku obrotowego, za który zosta∏o sporzàdzone ostatnie sprawozdanie finansowe i skonsolidowane sprawozdanie finansowe zbadane przez podmiot uprawniony do badania sprawozdaƒ finansowych, zwany dalej „podmiotem uprawnionym do badania”, zamieszczone w prospekcie, a tak˝e oddzielnie za okres obj´ty informacjami finansowymi,

§ 19, obejmujàce co najmniej: a) przychody ze sprzeda˝y, b) zysk (strat´) na dzia∏alno

Êci operacyjnej,

c)zysk (strat´) brutto,
d)zysk (strat´) netto,
e)aktywa razem,
f)zobowiàzania razem,
g)zobowiàzania d∏ugoterminowe,
h)zobowiàzania krótkoterminowe,
i)kapita∏ w∏asny (aktywa netto),
j)kapita∏ zak∏adowy,
k)liczb´ akcji,
l)zysk (strat´) na jednà akcj´ zwyk∏à,
m)rozwodniony zysk (strat´) na jednà akcj´ zwyk∏à,
n)zadeklarowanà lub wyp∏aconà dywidend´ na jednà akcj´, 4) wskaêniki charakteryzujàce efektywnoÊç dzia∏alnoÊci gospodarczej i zdolnoÊç regulowania zobowiàzaƒ emitenta oraz jego grupy kapita∏owej, za okres ostatnich 3 lat obrotowych, dla ka˝dego roku osobno oraz za okres bie˝àcego roku obrotowego, za Poz. 1568 który zosta∏o sporzàdzone ostatnie sprawozdanie finansowe i skonsolidowane sprawozdanie finansowe zbadane przez podmiot uprawniony do badania, zamieszczone w prospekcie, a tak˝e oddzielnie za okres obj´ty informacjami finansowymi,

§ 19

, ze wskazaniem punktu prospektu, w którym zamieszczone sà zasady wyliczenia tych wskaêników, obejmujàce co najmniej:

a)stop´ zwrotu z zainwestowanego kapita∏u,
b)stop´ zwrotu z aktywów,
c)rentownoÊç sprzeda˝y,
d)stop´ wyp∏aty dywidendy,
e)wysokoÊç marginesu wyp∏acalnoÊci i Êrodków w∏asnych stanowiàcych jego pokrycie oraz wysokoÊç rezerw techniczno-ubezpieczeniowych i wysokoÊç aktywów stanowiàcych ich pokrycie — w przypadku gdy emitentem jest zak∏ad ubezpieczeƒ,
f)wspó∏czynnik wyp∏acalnoÊci — w przypadku gdy emitentem jest bank,
g)wskaênik zad∏u˝enia kapita∏ów w∏asnych liczony jako iloraz sumy zobowiàzaƒ (d∏ugo- i krótkoterminowych) i kapita∏ów w∏asnych, 5) informacje o ratingu przyznanym emitentowi i emitowanym przez niego papierom wartoÊciowym, ze wskazaniem:
a)nazwy wyspecjalizowanej instytucji, która przeprowadzi∏a rating dla emitenta lub emitowanych papierów wartoÊciowych,
b)oceny, która zosta∏a przyznana, oraz jej opisu, wraz ze wskazaniem miejsca przyznanej oceny w skali ocen,
c)daty przyznania oceny, 6) cele emisji, których realizacji majà s∏u˝yç wp∏ywy uzyskane z emisji, wraz z okreÊleniem planowanej wielkoÊci wp∏ywów oraz okreÊleniem, jaka cz´Êç tych wp∏ywów b´dzie przeznaczona na ka˝dy z wymienionych celów, a ponadto:
a)wskazanie ewentualnych priorytetów w realizacji celów emisji — w przypadku gdy okreÊlony jest wi´cej ni˝ jeden cel,
b)wskazanie kwot i êróde∏ dodatkowych funduszy koniecznych do zrealizowania celów, dla których wp∏ywy z emisji sà niewystarczajàce,
c)wskazanie wysokoÊci zad∏u˝enia, które b´dzie sp∏acone, jego rodzaju, nazwy wierzyciela, oprocentowania i terminów p∏atnoÊci oraz powodu podj´cia takiej decyzji — w przypadku gdy co najmniej 5% wp∏ywów z emisji jest przeznaczonych na sp∏at´ zad∏u˝enia,
d)opis istotnych postanowieƒ umowy nabycia sk∏adników majàtkowych, je˝eli co najmniej 5% wp∏ywów z emisji jest przeznaczonych na ich nabycie, na warunkach istotnie odbiegajàcych od dotychczasowych warunków nabywania takich sk∏adników majàtkowych przez emitenta,
e)wskazanie nazwy podmiotu powiàzanego z emitentem oraz czynników majàcych wp∏yw na cen´ nabycia sk∏adników majàtkowych, je˝eli Êrodki z emisji sà przeznaczone na ich nabycie od tego podmiotu, Dziennik Ustaw Nr 139 — 10873 —
f)przedstawienie planów emitenta odnoÊnie do wykorzystania wp∏ywów z emisji w okresie do rozpocz´cia realizacji celów emisji,
g)opis stanu przygotowaƒ emitenta do realizacji celów emisji,
h)wskazanie, czy wp∏ywy uzyskane z emisji papierów wartoÊciowych, z wyjàtkiem d∏u˝nych krótkoterminowych papierów wartoÊciowych, w okresie ostatnich 5 lat zosta∏y wykorzystane zgodnie z za∏o˝onymi celami, oraz wskazanie zakresu, w jakim zrealizowano cele emisji, a w przypadku wykorzystania tych wp∏ywów na inne cele — wskazanie tych celów oraz podanie przyczyn wystàpienia takiej sytuacji, 7) wskazanie, czy cele emisji okreÊlone w pkt 6 mogà ulec zmianie, z okreÊleniem:
a)organu emitenta lub osób posiadajàcych uprawnienia do zmiany celów emisji,
b)warunków, jakie muszà zostaç spe∏nione, aby organy emitenta lub osoby,

lit. a), mog∏y podjàç decyzj´ o zmianie celów emisji,

c)trybu podejmowania decyzji o zmianie celów,
d)trybu, w jakim informacje o zmianie celów emisji b´dà podawane do publicznej wiadomoÊci, 8) opis podstawowych czynników majàcych wp∏yw na cen´ emisyjnà (sprzeda˝
y)oferowanych papierów wartoÊciowych oraz zasady ustalenia tej ceny, 9) w przypadku ∏àczenia si´ spó∏ek — okreÊlenie zasad ustalenia stosunku wymiany udzia∏ów lub akcji spó∏ki przejmowanej bàdê spó∏ek ∏àczàcych si´ przez zawiàzanie nowej spó∏ki na udzia∏y lub akcje spó∏ki przejmujàcej bàdê spó∏ki nowo zawiàzanej i wysokoÊç ewentualnych dop∏at lub sposób ustalenia tych dop∏at, 10) stopieƒ obni˝enia wartoÊci ksi´gowej netto na jednà akcj´ dla nowych nabywców, ustalony przez porównanie wartoÊci wk∏adów pieni´˝nych wnoszonych przez nabywców akcji w ramach nowej emisji z wartoÊcià wk∏adów pieni´˝nych wniesionych przy poprzednich emisjach, zgodnie z za∏àcznikiem nr 4 do rozporzàdzenia, Poz. 1568
c)w∏asnor´cznie podpisanego oÊwiadczenia o odpowiedzialnoÊci osób wymienionych w lit. b), stwierdzajàcego, ˝e informacje zawarte w prospekcie sà prawdziwe, rzetelne i nie pomijajà ˝adnych faktów ani okolicznoÊci, których ujawnienie w prospekcie jest wymagane przepisami prawa, a tak˝e ˝e, zgodnie z najlepszà wiedzà tych osób, nie istniejà, poza ujawnionymi w prospekcie, istotne zobowiàzania emitenta ani okolicznoÊci, które mog∏yby wywrzeç znaczàcy wp∏yw na sytuacj´ prawnà, majàtkowà i finansowà emitenta oraz osiàgane przez niego wyniki finansowe, 2) w przypadku wprowadzajàcego:
a)nazwy (firmy) lub imienia i nazwiska, siedziby i adresu (miejsca zamieszkania) wprowadzajàcego, wraz z numerami telekomunikacyjnymi (telefon, telefaks, adres poczty elektronicznej i g∏ównej strony internetowej),
b)imion i nazwisk, adresów i funkcji osób fizycznych dzia∏ajàcych w imieniu wprowadzajàcego,
c)opisu powiàzaƒ wprowadzajàcego oraz osób fizycznych dzia∏ajàcych w jego imieniu z emitentem i podmiotem dominujàcym wobec emitenta,
d)w∏asnor´cznie podpisanego oÊwiadczenia o odpowiedzialnoÊci osób wymienionych w lit. b), stwierdzajàcego, ˝e informacje zawarte w prospekcie sà prawdziwe, rzetelne i nie pomijajà ˝adnych faktów ani okolicznoÊci, których ujawnienie w prospekcie jest wymagane przepisami prawa, a tak˝e ˝e, zgodnie z najlepszà wiedzà tych osób, nie istniejà, poza ujawnionymi w prospekcie, istotne zobowiàzania emitenta ani okolicznoÊci, które mog∏yby wywrzeç znaczàcy wp∏yw na sytuacj´ prawnà, majàtkowà i finansowà emitenta oraz osiàgane przez niego wyniki finansowe, § 11. 1. W rozdziale „Osoby odpowiedzialne za informacje zawarte w prospekcie”, z zastrze˝eniem ust. 2, zamieszcza si´ dane osób odpowiedzialnych za informacje zawarte w prospekcie oraz ich w∏asnor´cznie podpisane oÊwiadczenia o odpowiedzialnoÊci, z przedstawieniem: 3) w przypadku podmiotu dominujàcego:
a)nazwy (firmy) lub imienia i nazwiska, siedziby i adresu (miejsca zamieszkania) podmiotu dominujàcego, wraz z numerami telekomunikacyjnymi (telefon, telefaks, adres poczty elektronicznej i g∏ównej strony internetowej),
b)imion i nazwisk, adresów i funkcji osób fizycznych dzia∏ajàcych w imieniu podmiotu dominujàcego,
c)w∏asnor´cznie podpisanego oÊwiadczenia o odpowiedzialnoÊci osób wymienionych w lit. b), stwierdzajàcego, ˝e informacje zawarte w prospekcie dotyczàce podmiotu dominujàcego sà prawdziwe i rzetelne i nie pomijajà ˝adnych faktów ani okolicznoÊci, których ujawnienie w prospekcie jest wymagane przepisami prawa, 1) w przypadku emitenta:
a)nazwy (firmy), siedziby i adresu emitenta, wraz z numerami telekomunikacyjnymi (telefon, telefaks, adres poczty elektronicznej i g∏ównej strony internetowej),
b)imion i nazwisk, adresów i funkcji osób fizycznych dzia∏ajàcych w imieniu emitenta, 4) w przypadku podmiotów sporzàdzajàcych prospekt, dla ka˝dego sporzàdzajàcego oddzielnie:
a)nazwy (firmy) lub imienia i nazwiska oraz siedziby (miejsca zamieszkania) i adresu sporzàdzajàcego prospekt, wraz z numerami telekomunikacyjnymi (telefon, telefaks, adres poczty elektronicznej i g∏ównej strony internetowej), 11) dane finansowe dotyczàce wartoÊci ksi´gowej i zobowiàzaƒ emitenta na dzieƒ, który przypada nie wczeÊniej ni˝ 60 dni od daty sporzàdzenia prospektu lub jego aktualizacji. Dziennik Ustaw Nr 139 — 10874 —
b)imion i nazwisk, adresów i funkcji osób fizycznych dzia∏ajàcych w imieniu sporzàdzajàcego prospekt, przy czym ograniczenie odpowiedzialnoÊci tych osób do poszczególnych cz´Êci prospektu jest dopuszczalne wy∏àcznie, gdy za ka˝dà cz´Êç prospektu odpowiada wyraênie wskazana osoba,
c)opisu powiàzaƒ sporzàdzajàcego prospekt oraz osób fizycznych dzia∏ajàcych w imieniu sporzàdzajàcego prospekt z emitentem, jego podmiotem dominujàcym lub wprowadzajàcym,
d)w∏asnor´cznie podpisanego oÊwiadczenia o odpowiedzialnoÊci osób wymienionych w lit. b), stwierdzajàcego, ˝e prospekt zosta∏ sporzàdzony z zachowaniem nale˝ytej starannoÊci zawodowej oraz ˝e informacje zawarte w cz´Êciach prospektu, za których sporzàdzenie odpowiedzialny jest podmiot sporzàdzajàcy prospekt, sà prawdziwe i rzetelne i nie pomijajà ˝adnych faktów ani okolicznoÊci, których ujawnienie w prospekcie jest wymagane przepisami prawa, 5) w przypadku podmiotów uprawnionych do badania, dla ka˝dego podmiotu oddzielnie:
a)nazwy (firmy), siedziby i adresu oraz podstawy uprawnieƒ podmiotu uprawnionego, wydajàcego opini´ o badanych sprawozdaniach finansowych lub skonsolidowanych sprawozdaniach finansowych, zamieszczonych w prospekcie, wraz z numerami telekomunikacyjnymi (telefon, telefaks i adres g∏ównej strony internetowej),
b)imion i nazwisk oraz adresów, funkcji i podstawy uprawnieƒ osób fizycznych dzia∏ajàcych w imieniu podmiotu uprawnionego — w zakresie ich odpowiedzialnoÊci za opinie o prawid∏owoÊci, rzetelnoÊci i jasnoÊci sprawozdaƒ finansowych emitenta lub skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych zawartych w prospekcie,
c)imion i nazwisk oraz adresów i podstawy uprawnieƒ bieg∏ych rewidentów dokonujàcych badania sprawozdaƒ finansowych lub skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych emitenta,
d)opisu powiàzaƒ podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych i skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych oraz osób fizycznych dzia∏ajàcych w jego imieniu i na jego rzecz z emitentem, podmiotem dominujàcym lub wprowadzajàcym,
e)w∏asnor´cznie podpisanego oÊwiadczenia osób wymienionych w lit. b), stwierdzajàcego, ˝e podmiot uprawniony do badania zosta∏ wybrany zgodnie z przepisami prawa oraz ˝e podmiot ten spe∏nia warunki do wyra˝enia bezstronnej i niezale˝nej opinii o badaniu,
f)w∏asnor´cznie podpisanego oÊwiadczenia osób wymienionych w lit. c), stwierdzajàcego, ˝e osoby te spe∏niajà warunki do wyra˝enia bezstronnej i niezale˝nej opinii o badaniu,
g)w∏asnor´cznie podpisanego oÊwiadczenia o odpowiedzialnoÊci osób wymienionych w lit.
b)i c), stwierdzajàcego, ˝e: — sprawozdanie finansowe i skonsolidowane sprawozdanie finansowe, zamieszczone Poz. 1568 w prospekcie, podlega∏y ich badaniu zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami prawa i normami zawodowymi oraz ˝e na podstawie przeprowadzonego badania wyrazi∏y one opinie (opini´) o prawid∏owoÊci, rzetelnoÊci i jasnoÊci sprawozdania finansowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego, których (której) pe∏na treÊç jest przedstawiona w dalszej cz´Êci prospektu, ze wskazaniem rodzaju opinii, jakà uzyska∏y te sprawozdania, — porównywalne dane finansowe i porównywalne skonsolidowane dane finansowe, zamieszczone w prospekcie, zosta∏y sporzàdzone w sposób zapewniajàcy ich porównywalnoÊç przez zastosowanie jednolitych zasad (polityki) rachunkowoÊci we wszystkich prezentowanych okresach, zgodnych z zasadami (politykà) rachunkowoÊci stosowanymi przez emitenta lub grup´ kapita∏owà za ostatni okres, oraz przez uj´cie korekt b∏´dów podstawowych w okresach, których one dotyczà, bez wzgl´du na okres, w którym zosta∏y uj´te w ksi´gach rachunkowych, oraz ˝e uzgodnienie danych porównywalnych, zamieszczonych w prospekcie, do pozycji zbadanych sprawozdaƒ finansowych i skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych rzetelnie odzwierciedla dokonane przekszta∏cenie, dane zaÊ porównywalne zamieszczone w prospekcie wynikajà ze zbadanych sprawozdaƒ finansowych i skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych, po uwzgl´dnieniu korekt doprowadzajàcych do porównywalnoÊci z tytu∏u zmian zasad (polityki) rachunkowoÊci i korekt b∏´dów podstawowych, — forma prezentacji sprawozdania finansowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz danych porównywalnych, zamieszczonych w prospekcie, i zakres ujawnionych w nich danych sà zgodne z wymogami rozporzàdzenia, 6) w przypadku oferujàcego papiery wartoÊciowe obj´te prospektem:
a)nazwy (firmy), siedziby oraz adresu oferujàcego, wraz z numerami telekomunikacyjnymi (telefon, telefaks, adres poczty elektronicznej i g∏ównej strony internetowej),
b)imion i nazwisk, adresów i funkcji osób fizycznych dzia∏ajàcych w imieniu oferujàcego,
c)opisu powiàzaƒ oferujàcego oraz osób fizycznych dzia∏ajàcych w imieniu oferujàcego z emitentem, jego podmiotem dominujàcym lub wprowadzajàcym,
d)w∏asnor´cznie podpisanego oÊwiadczenia o odpowiedzialnoÊci osób wymienionych w lit. b), stwierdzajàcego, ˝e oferujàcy do∏o˝y∏ nale˝ytej zawodowej starannoÊci przy przygotowaniu i przeprowadzeniu wprowadzania papierów wartoÊciowych do publicznego obrotu. 2. W przypadku gdy: 1) opinia o badanym sprawozdaniu finansowym lub skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za- Dziennik Ustaw Nr 139 — 10875 — wiera dodatkowe objaÊnienia, zastrze˝enia lub jest opinià negatywnà — w oÊwiadczeniu, o którym mowa w ust. 1 pkt 5 lit. g), przytacza si´ te dodatkowe objaÊnienia, zastrze˝enia lub t´ opini´ negatywnà w ca∏oÊci, 2) prospekt, oprócz sprawozdaƒ finansowych i skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych emitenta, zawiera inne informacje lub dane finansowe, które podlega∏y badaniu lub przeglàdowi przez osoby wymienione w ust. 1 pkt 5 lit.
b)i
c)lub osoby te wyrazi∏y o nich opini´ lub raport o innym charakterze, zawarte w prospekcie — w oÊwiadczeniu, o którym mowa w ust. 1 pkt 5 lit. g), wskazuje si´ równie˝ te informacje i dane. § 12. 1. W rozdziale „Dane o emisji”, z zastrze˝eniem ust. 2—4, zamieszcza si´ co najmniej: 1) szczegó∏owe okreÊlenie rodzajów, liczby oraz ∏àcznej wartoÊci emitowanych papierów wartoÊciowych, z wyszczególnieniem rodzajów uprzywilejowania, wszelkich ograniczeƒ co do przenoszenia praw z papierów wartoÊciowych oraz zabezpieczeƒ lub Êwiadczeƒ dodatkowych, 2) ∏àczne okreÊlenie kosztów, jakie zosta∏y zaliczone do szacunkowych kosztów emisji, wed∏ug wzoru zawartego w za∏àczniku nr 3 do rozporzàdzenia, ze wskazaniem wysokoÊci kosztów wed∏ug ich tytu∏ów, w podziale przynajmniej na:
a)koszty przygotowania i przeprowadzenia oferty,
b)koszty wynagrodzenia subemitentów, oddzielnie dla ka˝dego z subemitentów,
c)koszty sporzàdzenia prospektu emisyjnego, z uwzgl´dnieniem kosztu doradztwa,
d)szacunkowy koszt promocji planowanej oferty — wraz z metodà rozliczenia tych kosztów w ksi´gach rachunkowych i sposobie uj´cia w sprawozdaniu finansowym emitenta, 3) okreÊlenie podstawy prawnej emisji papierów wartoÊciowych i ich wprowadzenia do publicznego obrotu, ze wskazaniem:
a)organu lub osób uprawnionych do podj´cia decyzji o emisji papierów wartoÊciowych i ich wprowadzeniu do publicznego obrotu,
b)daty i formy podj´cia decyzji o emisji, z przytoczeniem jej treÊci lub treÊci co najmniej tego fragmentu, który odnosi si´ do emisji, 4) wskazanie, czy ma zastosowanie prawo pierwszeƒstwa do obj´cia akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy, okreÊlenie przyczyn wy∏àczeƒ lub ograniczeƒ tego prawa oraz wskazanie osób, na których korzyÊç wy∏àczenie lub ograniczenie zosta∏o ustanowione, 5) oznaczenie dat, od których akcje wprowadzane do publicznego obrotu majà uczestniczyç w dywidendzie, 6) w przypadku programu motywacyjnego — wskazanie kryteriów i warunków, jakie muszà spe∏niaç osoby uprawnione, oraz podstawowych warunków umowy, na podstawie której udost´pniane sà Poz. 1568 oferowane papiery wartoÊciowe, ze wskazaniem miejsca w prospekcie, w którym szczegó∏owo opisany zosta∏ program motywacyjny, 7) wskazanie praw z oferowanych papierów wartoÊciowych, przewidzianych Êwiadczeƒ dodatkowych na rzecz emitenta cià˝àcych na nabywcy, a tak˝e przewidzianych w statucie lub przepisach prawa obowiàzkach uzyskania przez nabywc´ lub zbywc´ odpowiednich zezwoleƒ lub obowiàzku dokonania okreÊlonych zawiadomieƒ, 8) informacje o zasadach opodatkowania dochodów zwiàzanych z posiadaniem i obrotem wprowadzanymi do publicznego obrotu papierami wartoÊciowymi, 9) wskazanie stron umów o subemisj´ us∏ugowà lub inwestycyjnà oraz istotnych postanowieƒ tych umów, z przedstawieniem informacji wed∏ug wzoru zawartego w za∏àczniku nr 5 do rozporzàdzenia w przypadku gdy emitent zawar∏ takie umowy, 10) wskazanie, czy emitent zawar∏ umow´ okreÊlonà w art. 96 ustawy, z podaniem:
a)daty zawarcia umowy,
b)terminu wystawienia pierwszych kwitów depozytowych,
c)liczby akcji obj´tych programem emisji kwitów depozytowych wraz z liczbà g∏osów na walnym zgromadzeniu, które z nich wynika∏y w chwili rozpocz´cia programu emisji kwitów depozytowych,
d)liczby akcji przypadajàcych na jeden kwit depozytowy,
e)zamierzonych i osiàgni´tych przez emitenta akcji celów w wyniku realizacji programu emisji kwitów depozytowych,
f)istniejàcych ograniczeƒ w przenoszeniu w∏asnoÊci kwitów depozytowych,
g)rynku, na którym sà notowane kwity depozytowe,
h)nazwy (firmy) domu depozytowego, 11) wskazanie, czy emitent ma zamiar zawrzeç umow´ okreÊlonà w art. 96 ustawy, z podaniem:
a)przewidywanej daty zawarcia umowy,
b)przewidywanego terminu wystawienia kwitów depozytowych,
c)planowanej liczby akcji obj´tych programem emisji kwitów depozytowych wraz z liczbà g∏osów na walnym zgromadzeniu, które z nich b´dà wynika∏y w chwili rozpocz´cia programu emisji kwitów depozytowych,
d)liczby akcji przypadajàcych na jeden kwit depozytowy,
e)celów, które zamierza osiàgnàç emitent akcji w zwiàzku z programem emisji kwitów depozytowych,
f)przewidywanych ograniczeƒ w przenoszeniu w∏asnoÊci kwitów depozytowych,
g)rynku, na którym planuje si´ notowania kwitów depozytowych,
h)nazwy (firmy) domu depozytowego, Dziennik Ustaw Nr 139 — 10876 — 12) okreÊlenie zasad dystrybucji oferowanych papierów wartoÊciowych, w tym co najmniej wskazanie:
a)osób, do których kierowana jest oferta,
b)terminów otwarcia i zamkni´cia subskrypcji lub sprzeda˝y,
c)zasad, miejsc i terminów sk∏adania zapisów oraz terminu zwiàzania zapisem,
d)zasad, miejsc i terminów dokonywania wp∏at oraz skutków prawnych niedokonania wp∏aty w oznaczonym terminie lub wniesienia wp∏aty niepe∏nej,
e)terminów i szczegó∏owych zasad przydzia∏u,
f)zasad oraz terminów rozliczenia wp∏at i zwrotu nadp∏aconych kwot,
g)przypadków, w których oferta mo˝e nie dojÊç do skutku lub emitent mo˝e odstàpiç od jej przeprowadzenia,
h)sposobu i formy og∏oszenia o dojÊciu lub niedojÊciu oferty do skutku oraz sposobu i terminu zwrotu wp∏aconych kwot,
i)sposobu i formy og∏oszenia o odstàpieniu od przeprowadzenia oferty lub jej odwo∏aniu, 13) wskazanie rynku regulowanego, na który emitent planuje wprowadziç papiery wartoÊciowe do wtórnego obrotu, z okreÊleniem planowanego terminu rozpocz´cia obrotu oraz decyzji dotyczàcych dopuszczenia papierów wartoÊciowych do obrotu na tym rynku, 14) informacj´, ˝e emitent nie b´dzie udziela∏ po˝yczek, zabezpieczeƒ, zaliczkowych wyp∏at, jak równie˝ w innej formie, bezpoÊrednio lub poÊrednio, nie b´dzie finansowa∏ nabycia lub obj´cia emitowanych przez siebie akcji. 2. W przypadku gdy prospekt emisyjny zawiera jednoczeÊnie ró˝nego rodzaju oferty, informacje,

ust. 1, nale˝y przedstawiç oddzielnie dla ka˝dego rodzaju oferty, chyba ˝e charakter ofert powoduje koniecznoÊç przedstawienia tych informacji ∏àcznie. 3. W przypadku wprowadzania do publicznego obrotu innych, poza oferowanymi, papierów wartoÊciowych, przedstawia si´ odpowiednio informacje,

ust. 1 pkt 1, 3—5, 7—8 oraz 10, 11 i 13, dla wszystkich emisji (serii) tych papierów. 4. W przypadku wprowadzania do publicznego obrotu obligacji zamiennych lub akcji wydawanych w zamian za te obligacje, w rozdziale „Dane o emisji” nale˝y zamieÊciç informacje odnoÊnie do akcji wydawanych w zamian za obligacje w zakresie okreÊlonym w ust. 1 oraz informacje odnoÊnie do obligacji zamiennych w zakresie okreÊlonym w § 78 ust. 1 pkt 5 i 6, § 80 ust. 1 pkt 1, 3—13, 15, 17 i 18, ze wskazaniem terminów zamiany obligacji na akcje i sposobu przeliczania obligacji na akcje. Poz. 1568 kacyjnymi, adresem g∏ównej strony internetowej, identyfikatorem wed∏ug w∏aÊciwej klasyfikacji statystycznej oraz numerem wed∏ug w∏aÊciwej identyfikacji podatkowej, a je˝eli emitent posiada wydzielone oddzia∏y istotne dla dzia∏alnoÊci emitenta — ich wskazanie, wraz z adresami, 2) wskazanie czasu trwania emitenta, je˝eli jest oznaczony, 3) okreÊlenie poprzednich form prawnych emitenta oraz dat i podstaw prawnych zmiany formy prawnej — w przypadku dokonania takiej zmiany, 4) wskazanie przepisów prawa, na podstawie których zosta∏ utworzony emitent, 5) wskazanie sàdu, który wyda∏ postanowienie o wpisie do w∏aÊciwego rejestru, a w przypadku gdy emitent jest podmiotem, którego utworzenie wymaga∏o uzyskania zezwolenia — przedmiot i numer zezwolenia, ze wskazaniem organu, który je wyda∏, 6) opis historii emitenta i jego poprzedników prawnych, z przytoczeniem liczby i krótkiej charakterystyki (opisu) za∏o˝ycieli emitenta oraz — w przypadku gdy emitent powsta∏ w okresie ostatnich 5 lat — imion i nazwisk lub nazw (firm) za∏o˝ycieli emitenta, którzy posiadali co najmniej 5% g∏osów na walnym zgromadzeniu akcjonariuszy lub zgromadzeniu wspólników, 7) okreÊlenie rodzajów i wartoÊci kapita∏ów (funduszy) w∏asnych emitenta oraz zasad ich tworzenia, 8) okreÊlenie podstawowych zasad polityki emitenta co do wyp∏aty dywidendy w okresie ostatnich 3 lat obrotowych, ze wskazaniem wysokoÊci dywidendy uchwalonej i wyp∏acanej w zwiàzku z podzia∏em wyniku finansowego netto, za ka˝dy rok obrotowy oddzielnie, oraz zasad prowadzenia polityki co do wyp∏aty dywidendy w przysz∏oÊci w okresie 3 lat, wraz z okreÊleniem zasad dystrybucji dywidendy obejmujàcych w szczególnoÊci:

a)termin podejmowania przez walne zgromadzenie decyzji o wyp∏acie dywidendy,
b)sposób og∏aszania informacji o odbiorze dywidendy,
c)warunki odbioru dywidendy,
d)istniejàce uprzywilejowania co do dywidendy, 9) oznaczenie liczby i rodzaju akcji tworzàcych kapita∏ zak∏adowy, ich wartoÊci nominalnej i ceny emisyjnej, 10) informacje o nieop∏aconej cz´Êci kapita∏u zak∏adowego, § 13. W rozdziale „Dane o emitencie” zamieszcza si´ co najmniej: 11) szczegó∏owe informacje dotyczàce wszelkich zmian kapita∏u zak∏adowego spó∏ki i jej poprzednika prawnego w okresie co najmniej ostatnich 5 lat, ze wskazaniem osób lub ich grup, które obj´∏y co najmniej 5% akcji (udzia∏ów) w kapitale emitenta, wskazanie cen nabycia akcji (udzia∏ów), okreÊlenie podstawy prawnej emisji oraz zmian w liczbie i rodzajach akcji (udzia∏ów) tworzàcych ten kapita∏, 1) nazw´ (firm´), form´ prawnà, kraj siedziby, siedzib´ i adres emitenta, wraz z numerami telekomuni- 12) dok∏adny opis wszelkich wk∏adów niepieni´˝nych, wniesionych do spó∏ki w okresie ostatnich 5 lat, ze Dziennik Ustaw Nr 139 — 10877 — wskazaniem osób wnoszàcych wk∏ad, podmiotów uprawnionych badajàcych wycen´ tych wk∏adów oraz ustaleƒ zawartych w opinii o badanym wk∏adzie niepieni´˝nym, 13) dodatkowe warunki, jakie muszà byç spe∏nione przy zmianach kapita∏u zak∏adowego oraz zmianach praw wynikajàcych z ró˝nych rodzajów akcji, je˝eli statut tak stanowi, 14) informacje o przewidywanych zmianach kapita∏u zak∏adowego w wyniku realizacji przez obligatariuszy uprawnieƒ z obligacji zamiennych lub z obligacji dajàcych pierwszeƒstwo do obj´cia w przysz∏oÊci nowych emisji akcji, ze wskazaniem wartoÊci warunkowego podwy˝szenia kapita∏u zak∏adowego oraz terminu wygaÊni´cia praw obligatariuszy do nabycia tych akcji, 15) wskazanie liczby akcji i wartoÊci kapita∏u zak∏adowego, o które — na podstawie statutu przewidujàcego upowa˝nienie zarzàdu do podwy˝szenia kapita∏u zak∏adowego, w granicach kapita∏u docelowego — mo˝e byç podwy˝szony kapita∏ zak∏adowy, jak równie˝ liczby akcji i wartoÊci kapita∏u zak∏adowego, o które, w dacie aktualizacji prospektu, mo˝e byç jeszcze podwy˝szony kapita∏ zak∏adowy w tym trybie, 16) wskazanie liczby wydanych przez spó∏k´ akcji lub Êwiadectw u˝ytkowych oraz zasad ich wydawania, 17) wskazanie, czy statut emitenta przewiduje wydanie Êwiadectw za∏o˝ycielskich, a je˝eli tak, to czy zosta∏y one wydane, 18) wskazanie liczby, wartoÊci nominalnej i wartoÊci ewidencyjnej wszystkich akcji emitenta b´dàcych jego w∏asnoÊcià lub w∏asnoÊcià innej jednostki nale˝àcej do jego grupy kapita∏owej, wraz z podaniem celu posiadania tych akcji, 19) w przypadku gdy w okresie ostatnich 3 lat obrotowych spó∏ka naby∏a w∏asne akcje w celu zapobie˝enia bezpoÊrednio zagra˝ajàcej spó∏ce powa˝nej szkodzie, nale˝y wskazaç przyczyn´ nabycia, termin nabycia oraz wartoÊç nominalnà nabytych akcji i ich udzia∏ w kapitale zak∏adowym, a w przypadku gdy na podstawie odr´bnych przepisów istnieje taki obowiàzek — wartoÊç Êwiadczenia spe∏nionego w zamian za nabyte akcje, 20) wskazanie, na jakich rynkach papierów wartoÊciowych sà lub by∏y notowane papiery wartoÊciowe emitenta lub wystawiane w zwiàzku z nimi kwity depozytowe, równie˝ poza rynkiem regulowanym, z oznaczeniem wszystkich dat wydania przez uprawnione organy decyzji o dopuszczeniu tych papierów do notowaƒ, 21) przedstawienie, za ostatnie 3 lata, notowaƒ papierów wartoÊciowych na rynkach papierów wartoÊciowych, na których obrót by∏ najwy˝szy, z podaniem co najmniej Êredniej notowaƒ z ka˝dego kwarta∏u w porównaniu z g∏ównym indeksem na danym rynku lub indeksem bran˝owym, w sk∏ad którego wchodzà papiery wartoÊciowe emitenta, odzwierciedlajàcym tendencje panujàce w tym okresie, Poz. 1568 22) informacje o wypowiedzeniu przez emitenta umowy o dokonanie badania, przeglàdu lub innych us∏ug, dotyczàcych sprawozdaƒ finansowych lub skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych emitenta, zawartej z podmiotem uprawnionym do badania lub wypowiedzeniu takiej umowy przez podmiot uprawniony do badania, w okresie obj´tym zbadanym sprawozdaniem finansowym i zbadanym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym oraz danymi porównywalnymi zamieszczonymi w prospekcie, ze wskazaniem:
a)czy wypowiedzenie umowy wynika∏o z decyzji podmiotu uprawnionego do badania, czy z decyzji emitenta,
b)wszystkich przypadków dotyczàcych rezygnacji z wyra˝enia opinii, wydania opinii negatywnych lub opinii z zastrze˝eniami o prawid∏owoÊci i rzetelnoÊci sprawozdaƒ finansowych lub skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych emitenta,
c)organów zalecajàcych lub akceptujàcych zmian´ podmiotu uprawnionego do badania,
d)rozbie˝noÊci, jakie mia∏y miejsce pomi´dzy osobami zarzàdzajàcymi a podmiotem uprawnionym i bieg∏ym rewidentem, który w imieniu tego podmiotu dokonywa∏ badania, przeglàdu lub innych us∏ug dotyczàcych sprawozdaƒ finansowych lub skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych emitenta, w okresie obowiàzywania umowy, która uleg∏a wypowiedzeniu, odnoÊnie do interpretacji i stosowania przepisów prawa lub postanowieƒ statutu dotyczàcych przedmiotu i zakresu badania, przeglàdu lub innych us∏ug, z zaznaczeniem sposobu ich rozstrzygni´cia, 23) informacje o z∏o˝eniu wniosku o og∏oszenie upad∏oÊci, og∏oszeniu upad∏oÊci, z∏o˝eniu podania o otwarcie post´powania uk∏adowego, otwarciu post´powania likwidacyjnego, zawieszeniu post´powania uk∏adowego lub jego umorzeniu w odniesieniu do emitenta lub jednostki od niego zale˝nej w okresie ostatnich 5 lat, wraz ze wskazaniem wyników tych post´powaƒ lub, w przypadku ich trwania, ewentualnych skutków finansowych dla emitenta po zakoƒczeniu post´powania, 24) informacje o wpisaniu danych dotyczàcych przedsi´biorstwa emitenta do dzia∏u 4 rejestru przedsi´biorców, zgodnie z ustawà o KRS, 25) opis powiàzaƒ organizacyjnych lub kapita∏owych emitenta z innymi podmiotami, majàcych istotny wp∏yw na jego dzia∏alnoÊç, a tak˝e okreÊlenie roli emitenta w grupie kapita∏owej, w której jest jednostkà dominujàcà, ze wskazaniem wszystkich jednostek jego grupy kapita∏owej z podaniem, w stosunku do nich, co najmniej informacji okreÊlonych w pkt 1 i 5, a tak˝e okreÊleniem rodzajów i wartoÊci kapita∏ów w∏asnych; ponadto wskazanie rodzaju dominacji i roku jej uzyskania przez emitenta, udzia∏u emitenta w ich kapitale i g∏osach na walnym zgromadzeniu oraz informacj´, czy dana jednostka zosta∏a obj´ta ostatnim skonsolidowanym, zbadanym przez podmiot uprawniony do badania, sprawozdaniem finansowym, zamieszczonym w prospekcie, oraz opis i schemat struktury grupy Dziennik Ustaw Nr 139 — 10878 — kapita∏owej z okreÊleniem charakteru powiàzaƒ pomi´dzy poszczególnymi jednostkami z grupy kapita∏owej, 26) w przypadku spó∏ki komandytowo-akcyjnej — po informacjach okreÊlonych w pkt 12 — opis wk∏adów wnoszonych przez ka˝dego komplementariusza, z podaniem ich wartoÊci, oraz wskazanie osób uprawnionych badajàcych wycen´ tych wk∏adów, wraz z ustaleniami zawartymi w opinii o badanym wk∏adzie. § 14. 1. W rozdziale „Dane o dzia∏alnoÊci emitenta”, z zastrze˝eniem ust. 2—8, zamieszcza si´ co najmniej: 1) informacje o podstawowych produktach, towarach lub us∏ugach, wraz z ich okreÊleniem wartoÊciowym i iloÊciowym oraz udzia∏em poszczególnych grup produktów, towarów i us∏ug albo, je˝eli jest to istotne, poszczególnych produktów, towarów i us∏ug w przychodach ze sprzeda˝y ogó∏em dla grupy kapita∏owej i emitenta, w podziale na segmenty dzia∏alnoÊci, za okres obj´ty zbadanym sprawozdaniem finansowym i zbadanym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym, porównywalnymi danymi finansowymi i skonsolidowanymi porównywalnymi danymi finansowymi, zamieszczonymi w prospekcie, oraz za okres obj´ty informacjami finansowymi,

§ 19, 2) informacje o otoczeniu, w jakim prowadzi dzia∏alno

Êç grupa kapita∏owa emitenta z emitentem w∏àcznie, wraz z podaniem jej pozycji, okreÊlonej jako udzia∏ przychodów ze sprzeda˝y produktów, towarów lub us∏ug w wartoÊci sprzeda˝y ogó∏em tych produktów, towarów lub us∏ug, zrealizowanej w tym samym okresie przez wszystkie podmioty dzia∏ajàce na danym rynku, 3) informacje o g∏ównych rynkach zbytu, w podziale na krajowe i zagraniczne, wed∏ug asortymentu produktów, towarów lub us∏ug, 4) informacje o sezonowoÊci produkcji i rynków zbytu oraz omówienie zmian struktury wartoÊci zapasów w czasie roku obrotowego, w okresie ostatnich 3 lat obrotowych, dla ka˝dego roku obrotowego osobno oraz za okres bie˝àcego roku obrotowego, za który zosta∏o sporzàdzone ostatnie sprawozdanie finansowe i skonsolidowane sprawozdanie finansowe zbadane przez podmiot uprawniony do badania, a tak˝e za okres obj´ty informacjami finansowymi,

§ 19, 5) informacje o warto

Êci sprzeda˝y, z podzia∏em na rodzaje dzia∏alnoÊci gospodarczej i struktur´ geograficznà rynków zbytu, za okres obj´ty zbadanym sprawozdaniem finansowym i zbadanym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym, porównywalnymi danymi finansowymi i skonsolidowanymi porównywalnymi danymi finansowymi zamieszczonymi w prospekcie oraz za okres obj´ty informacjami finansowymi,

§ 19

, 6) informacje o êród∏ach zaopatrzenia w materia∏y do produkcji, towary oraz w us∏ugi, z wyszczególnieniem procentowego udzia∏u g∏ównych dostawców Poz. 1568 oraz ich struktury asortymentowej i geograficznej, 7) informacje o uzale˝nieniu od jednego lub kilku odbiorców lub dostawców, a w przypadku gdy udzia∏ jednego z nich osiàga co najmniej 10% przychodów ze sprzeda˝y ogó∏em lub kosztów ogó∏em lub gdy zachodzà inne okolicznoÊci stwarzajàce mo˝liwoÊç uzale˝nienia od danego odbiorcy lub dostawcy — wskazanie nazwy (firmy) dostawcy lub odbiorcy, jego udzia∏u w sprzeda˝y lub zaopatrzeniu oraz jego powiàzaƒ z emitentem, 8) opis znaczàcych umów, w tym umów ubezpieczenia, wspó∏pracy lub kooperacji, z wy∏àczeniem umów,

pkt 16, zawierajàcy co najmniej nast´pujàce informacje:

a)dat´ zawarcia umowy,
b)oznaczenie stron umowy,
c)oznaczenie przedmiotu umowy,
d)istotne warunki umowy, ze szczególnym uwzgl´dnieniem warunków finansowych umowy, oraz wskazanie okreÊlonych przez strony specyficznych warunków, charakterystycznych dla tej umowy, w szczególnoÊci tych, które odbiegajà od warunków powszechnie stosowanych dla danego typu umów,
e)w przypadku zawarcia w umowie postanowieƒ dotyczàcych kar umownych, których maksymalna wysokoÊç mo˝e przekroczyç równowartoÊç co najmniej 10% wartoÊci tej umowy lub co najmniej wyra˝onà w z∏otych równowartoÊç kwoty 200 000 euro wed∏ug kursu na dzieƒ zawarcia tej umowy — okreÊlenie tej maksymalnej wysokoÊci, a w przypadku gdy nie jest to mo˝liwe — wskazanie podstawy przekroczenia okreÊlonego limitu, jak równie˝ wskazanie, czy zap∏ata kar umownych wy∏àcza uprawnienia do dochodzenia roszczeƒ odszkodowawczych przekraczajàcych wysokoÊç tych kar,
f)w przypadku zawarcia przez emitenta znaczàcej umowy z zastrze˝eniem warunku lub terminu — okreÊlenie zastrze˝onego w tej umowie warunku lub terminu, ze wskazaniem, czy jest on rozwiàzujàcy czy zawieszajàcy,
g)w przypadku znaczàcych umów wieloletnich, których wartoÊç jest okreÊlona dla ca∏ego okresu ich obowiàzywania — okreÊlenie szacunkowej wartoÊci Êwiadczeƒ wynikajàcych z takiej umowy w odniesieniu do okresu, na jaki umowa zosta∏a zawarta, nie d∏u˝szego jednak ni˝ 5 lat obrotowych,
h)w przypadku zawarcia w okresie ostatnich 12 miesi´cy do dnia sporzàdzenia lub dnia aktualizacji danych zawartych w prospekcie emisyjnym dwu lub wi´cej umów z jednym podmiotem lub z jednostkami od niego zale˝nymi, których ∏àczna wartoÊç spe∏nia kryterium znaczàcej umowy — przedstawienie ∏àcznej wartoÊci wszystkich umów zawartych z tymi podmiotami w okresie ostatnich 12 miesi´cy oraz w odniesieniu do umowy o najwi´kszej wartoÊci — informacji okreÊlonych w lit. a)—d), Dziennik Ustaw Nr 139 — 10879 — Poz. 1568
i)o przyj´tym przez emitenta kryterium b´dàcym podstawà uznania umowy za znaczàcà, poniesionych na te cele, o ile by∏y one istotne dla dzia∏alnoÊci gospodarczej emitenta, 9) opis istotnych umów, w tym umów ubezpieczenia, wspó∏pracy lub kooperacji, z wy∏àczeniem umów,

pkt 16, zawierajàcy co najmniej nast´pujàce informacje:

a)dat´ zawarcia umowy,
b)oznaczenie stron umowy,
c)oznaczenie przedmiotu umowy,
d)istotne warunki umowy, ze szczególnym uwzgl´dnieniem warunków finansowych umowy, w tym tak˝e wskazanie okreÊlonych przez strony specyficznych warunków, charakterystycznych dla tej umowy, w szczególnoÊci tych, które odbiegajà od warunków powszechnie stosowanych dla danego typu umów, 15) opis g∏ównych inwestycji krajowych i zagranicznych emitenta, w tym inwestycji kapita∏owych, dokonanych przez emitenta, a tak˝e uczestnictwa we wspólnych przedsi´wzi´ciach, spó∏kach, fundacjach, stowarzyszeniach oraz dzia∏alnoÊci sponsorskiej i charytatywnej, ze wskazaniem nak∏adów na inwestycje w okresie 3 ostatnich lat obrotowych dla ka˝dego roku obrotowego osobno oraz za okres bie˝àcego roku obrotowego, za który zosta∏o sporzàdzone ostatnie sprawozdanie finansowe i skonsolidowane sprawozdanie finansowe zbadane przez podmiot uprawniony do badania, zamieszczone w prospekcie, a tak˝e za okres obj´ty informacjami finansowymi,

§ 19

, oraz wskazanie êróde∏ i metod finansowania tych inwestycji, 10) opis znanych emitentowi umów, których stronà sà akcjonariusze oraz podmioty powiàzane, w przypadku gdy majà istotne znaczenie dla emitenta lub prowadzonej przez niego dzia∏alnoÊci gospodarczej, 11) informacje o zawarciu przez emitenta lub jednostk´ od niego zale˝nà jednej lub dwu lub wi´cej transakcji z podmiotami powiàzanymi, je˝eli wartoÊç tych transakcji (jednorazowej lub kilku) zawartych w okresie ostatnich 12 miesi´cy do dnia aktualizacji danych zawartych w prospekcie przekracza wyra˝onà w z∏otych równowartoÊç 500 000 euro, przy czym informacje te powinny zawieraç co najmniej:

a)nazw´ podmiotu, z którym transakcja zosta∏a zawarta,
b)powiàzania emitenta lub jednostki od niego zale˝nej z podmiotem b´dàcym stronà transakcji,
c)przedmiot transakcji,
d)istotne warunki transakcji, ze szczególnym uwzgl´dnieniem warunków finansowych, w tym tak˝e okreÊlenie wartoÊci transakcji oraz zaprezentowanie innych, odbiegajàcych od powszechnie w danym okresie stosowanych warunków dla danego typu umów — z wyjàtkiem transakcji typowych i rutynowych, zawieranych na warunkach rynkowych w ramach grupy kapita∏owej, których charakter i warunki wynikajà z bie˝àcej dzia∏alnoÊci operacyjnej, prowadzonej przez emitenta lub jednostk´ od niego zale˝nà, 12) informacje o najistotniejszych posiadanych koncesjach lub zezwoleniach na prowadzenie dzia∏alnoÊci gospodarczej oraz pozwoleniach na korzystanie ze Êrodowiska naturalnego, 13) informacje o najistotniejszych posiadanych patentach, licencjach i znakach towarowych, z opisem ich roli w prowadzonej przez emitenta dzia∏alnoÊci gospodarczej, 14) informacje o prowadzonych pracach badawczo-rozwojowych oraz wdro˝eniowych w okresie ostatnich 3 lat i dokonaniach w tym zakresie, z wyszczególnieniem nowych produktów, rozwiàzaƒ technicznych, patentów, oraz ze wskazaniem wysokoÊci nak∏adów 16) informacje o zawartych istotnych umowach: kredytu, po˝yczki, por´czenia, gwarancji oraz o istotnych zobowiàzaniach wekslowych, zobowiàzaniach wynikajàcych z praw pochodnych lub innych instrumentów finansowych, zobowiàzaniach wynikajàcych z emitowanych d∏u˝nych papierów wartoÊciowych oraz innych istotnych zobowiàzaniach emitenta, 17) opis posiadanych przez emitenta nieruchomoÊci, zawierajàcy ich przybli˝onà ∏àcznà powierzchni´ ca∏kowità, a w odniesieniu do nieruchomoÊci majàcych istotne znaczenie dla dzia∏alnoÊci emitenta, odr´bnie dla ka˝dej z nich, informacje okreÊlajàce:
a)wielkoÊç, struktur´ i przeznaczenie,
b)tytu∏ prawny,
c)ustanowione obcià˝enia,
d)wskazanie przyczyn, dla których nieruchomoÊç uznana zosta∏a przez emitenta za majàcà istotne znaczenie dla jego dzia∏alnoÊci, 18) informacje, za okres ostatnich 5 lat obrotowych do dnia sporzàdzenia lub dnia aktualizacji danych zawartych w prospekcie, o wszcz´tych post´powaniach:
a)upad∏oÊciowym, uk∏adowym, ugodowym, egzekucyjnym lub likwidacyjnym wobec emitenta, a tak˝e akcjonariusza posiadajàcego co najmniej 5% akcji lub ogólnej liczby g∏osów na walnym zgromadzeniu akcjonariuszy bàdê spó∏ki zale˝nej od emitenta,
b)w których stronà jest emitent lub akcjonariusz, posiadajàcy co najmniej 5% akcji lub ogólnej liczby g∏osów na walnym zgromadzeniu akcjonariuszy emitenta,
c)przed organami administracji w zwiàzku z prowadzonà przez emitenta dzia∏alnoÊcià — je˝eli wynik tych post´powaƒ ma lub mo˝e mieç istotne znaczenie dla dzia∏alnoÊci emitenta, 19) opis realizacji obowiàzków wynikajàcych z tytu∏u wymagaƒ ochrony Êrodowiska naturalnego. 2. W przypadku gdy emitentem jest bank, w rozdziale „Dane o dzia∏alnoÊci emitenta” zamieszcza si´ co najmniej informacje: Dziennik Ustaw Nr 139 — 10880 — 1) o podstawowych zasadach dzia∏alnoÊci banku, 2)

ust. 1 pkt 1—3 i 5, z uwzgl´dnieniem specyfiki dzia∏alnoÊci bankowej, 3) o êród∏ach finansowania dzia∏alnoÊci operacyjnej banku, z wyszczególnieniem udzia∏u poszczególnych czynnoÊci bankowych w finansowaniu dzia∏alnoÊci banku ogó∏em, 4) o liczbie i wartoÊci wystawionych bankowych tytu∏ów egzekucyjnych i ich wartoÊci lub, je˝eli ustalenie dok∏adnej wartoÊci jest niemo˝liwe, wartoÊci przybli˝onej — ustanowionych przez bank na rachunkach lub majàtku kredytobiorców zabezpieczeƒ, 5)

ust. 1 pkt 7—11, z uwzgl´dnieniem specyfiki dzia∏alnoÊci bankowej, 6) o istotnych umowach pomi´dzy bankiem a bankiem centralnym lub organami nadzoru, 7)

ust. 1 pkt 12—13 i 15, z uwzgl´dnieniem specyfiki dzia∏alnoÊci bankowej, 8) o umowach kredytu, po˝yczki, por´czenia, gwarancji, niedotyczàcych dzia∏alnoÊci operacyjnej banku, oraz o wszelkich zobowiàzaniach umownych wynikajàcych z emitowanych d∏u˝nych papierów wartoÊciowych lub instrumentów finansowych, umowach o subemisje, gwarancjach udzielonych podmiotom zale˝nym, 9)

ust. 1 pkt 16—18, z uwzgl´dnieniem specyfiki dzia∏alnoÊci bankowej. 3. W przypadku gdy emitentem jest zak∏ad ubezpieczeƒ, w rozdziale „Dane o dzia∏alnoÊci emitenta” zamieszcza si´ co najmniej informacje: 1) o podstawowych zasadach dzia∏alnoÊci zak∏adu ubezpieczeƒ, 2)

ust. 1 pkt 1—3 i 5, z uwzgl´dnieniem specyfiki dzia∏alnoÊci zak∏adu ubezpieczeƒ, 3) o strukturze portfela ubezpieczeƒ, podstawowych regulacjach zawartych w ogólnych warunkach ubezpieczeƒ, podstawowych taryfach i wysokoÊci stawek ubezpieczeniowych stosowanych przez emitenta, a tak˝e o zawartych umowach reasekuracyjnych, 4) o uzyskanych przez emitenta zezwoleniach na prowadzenie dzia∏alnoÊci ubezpieczeniowej, w tym tak˝e wynikajàcych ze zmiany rzeczowego zakresu dzia∏ania oraz zmiany obszaru dzia∏ania, 5) o wydaniu przez w∏aÊciwy organ decyzji o ograniczeniu obszaru lub rzeczowego zakresu dzia∏ania, 6) o ustanowieniu zarzàdu komisarycznego, z podaniem przyczyn oraz okresu, na jaki zarzàd komisaryczny by∏ ustanowiony w ciàgu ostatnich 5 lat, 7) o sumie ubezpieczenia od pojedynczego ryzyka na udziale w∏asnym przekraczajàcej 25% ∏àcznej wysokoÊci rezerw techniczno-ubezpieczeniowych i kapita∏u w∏asnego lub o wyra˝eniu zgody przez organ nadzoru na innà wysokoÊç sumy ubezpieczenia od pojedynczego ryzyka na udziale w∏asnym za okres ostatnich 5 lat, Poz. 1568 8) o aktywach stanowiàcych pokrycie rezerw techniczno-ubezpieczeniowych oraz ich wysokoÊci, zró˝nicowaniu, terminach, wymagalnoÊci w powiàzaniu z ograniczeniami zawartymi w odr´bnych przepisach oraz informacje o zgodach na uznawanie za aktywa stanowiàce pokrycie rezerw techniczno-ubezpieczeniowych aktywów znajdujàcych si´ poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, 9) o wysokoÊci funduszu ubezpieczeniowego, 10)

ust. 1 pkt 7—13 oraz 15—18, z uwzgl´dnieniem specyfiki dzia∏alnoÊci zak∏adu ubezpieczeƒ. 4. W przypadku gdy emitentem jest przedsi´biorstwo leasingowe, w rozdziale „Dane o dzia∏alnoÊci emitenta” zamieszcza si´ co najmniej informacje,

ust. 1, z tym ˝e opis umów leasingowych, zgodnie z ust. 1 pkt 8—10, powinien dodatkowo zawieraç opis charakteru tych umów. 5. W przypadku gdy emitentem jest dom maklerski, w rozdziale „Dane o dzia∏alnoÊci emitenta” zamieszcza si´ co najmniej informacje: 1) o podstawowych rodzajach dzia∏alnoÊci, wraz z okreÊleniem wartoÊciowym oraz udzia∏em poszczególnych rodzajów dzia∏alnoÊci w przychodach z tytu∏u Êwiadczenia us∏ug, 2) o otoczeniu, w jakim funkcjonuje grupa kapita∏owa emitenta oraz najistotniejsze jednostki, wchodzàce w jej sk∏ad z emitentem w∏àcznie, wraz z okreÊleniem ich pozycji rozumianej jako udzia∏ przychodów z tytu∏u Êwiadczenia us∏ug w przychodach z tytu∏u Êwiadczenia us∏ug ogó∏em, osiàgni´tych w tym samym okresie przez wszystkie domy maklerskie, 3) o rynkach, na których dzia∏a dom maklerski, z podzia∏em na rynki urz´dowe i nieurz´dowe oraz rynek krajowy i zagraniczny, 4) o czynnoÊciach wykonywanych na podstawie zezwolenia na prowadzenie dzia∏alnoÊci maklerskiej oraz innych zezwoleniach udzielonych przez Komisj´, wraz z podaniem terminów rozpocz´cia wykonywania poszczególnych czynnoÊci, 5)

ust. 1 pkt 5, 7—13 i 15—18, z uwzgl´dnieniem specyfiki dzia∏alnoÊci domu maklerskiego. 6. W przypadku gdy emitentem jest narodowy fundusz inwestycyjny, w rozdziale „Dane o dzia∏alnoÊci emitenta” zamieszcza si´ co najmniej: 1) omówienie podstawowych zasad funkcjonowania, celu i sposobu dzia∏ania narodowego funduszu inwestycyjnego oraz prowadzonej przez niego polityki inwestycyjnej, 2) podstawowe dane finansowe narodowego funduszu inwestycyjnego za ostatnie 3 lata obrotowe dla ka˝dego roku obrotowego osobno oraz za okres bie˝àcego roku obrotowego, za który zosta∏o sporzàdzone ostatnie sprawozdanie finansowe i skonsolidowane sprawozdanie finansowe zbadane przez podmiot uprawniony do badania, zamieszczone w prospekcie, oraz za okres obj´ty informa- Dziennik Ustaw Nr 139 — 10881 — cjami finansowymi,

§ 19, uwzgl´dniajàce zmiany wysoko

Êci aktywów netto i zmian´ wysokoÊci aktywów netto na akcj´, 3) informacje o otoczeniu, w jakim prowadzi dzia∏alnoÊç narodowy fundusz inwestycyjny, wraz z okreÊleniem jego pozycji na rynku, 4) omówienie struktury portfela inwestycyjnego, ze wskazaniem podstawowych elementów jego konstrukcji, ze wzgl´du na sposób pozyskania inwestycji, oraz dane ekonomiczne dotyczàce podstawowych jego cz´Êci i ich wp∏ywu na wartoÊç aktywów netto narodowego funduszu inwestycyjnego, 5) omówienie podstawowych zasad organizacji zarzàdzania poszczególnymi cz´Êciami portfela inwestycyjnego, 6) omówienie stosowanych przez narodowy fundusz inwestycyjny zasad wyceny inwestycji w poszczególnych cz´Êciach portfela inwestycyjnego oraz ich wp∏yw na wartoÊç aktywów netto, 7) omówienie struktury portfela inwestycyjnego ze wzgl´du na p∏ynnoÊç inwestycji, 8) omówienie zasad, kryteriów i strategii wyboru inwestycji w akcje i udzia∏y wiodàce oraz w akcje i udzia∏y jednostek zale˝nych i stowarzyszonych, 9) wykaz i podstawowà charakterystyk´ podmiotów, w których narodowy fundusz inwestycyjny posiada akcje lub udzia∏y wiodàce lub posiada kontrol´, lub znaczny wp∏yw, z podaniem:

a)nazwy (firmy) i siedziby,
b)przedmiotu dzia∏alnoÊci i struktury organizacji dzia∏ania, wraz z ogólnym opisem dzia∏alnoÊci podmiotu, jego pozycji na rynku i perspektyw rozwoju, wskazaniem g∏ównych produktów oraz istotnych dzia∏aƒ w zakresie organizacji i zarzàdzania prowadzonych w nim od momentu uzyskania udzia∏u w jego kapitale akcyjnym (zak∏adowym) przez narodowy fundusz inwestycyjny,
c)udzia∏u narodowego funduszu inwestycyjnego w kapitale zak∏adowym tego podmiotu,
d)udzia∏u akcji (udzia∏ów) tego podmiotu w aktywach netto narodowego funduszu inwestycyjnego,
e)wielkoÊci sprzeda˝y za ostatni rok obrotowy oraz za okres bie˝àcego roku obrotowego, za który zosta∏o sporzàdzone ostatnie sprawozdanie finansowe i skonsolidowane sprawozdanie finansowe zbadane przez podmiot uprawniony do badania, zamieszczone w prospekcie, oraz za okres obj´ty informacjami finansowymi,

§ 19, f) wielko

Êci kapita∏u w∏asnego, z wyszczególnieniem wielkoÊci kapita∏u zak∏adowego oraz wyniku finansowego na dzieƒ, na który zosta∏o sporzàdzone ostatnie zbadane przez podmiot uprawniony do badania sprawozdanie finansowe emitenta zamieszczone w prospekcie, oraz za okres obj´ty informacjami finansowymi,

§ 19, g) wielko

Êci zobowiàzaƒ krótko- i d∏ugoterminowych na dzieƒ, na który zosta∏o sporzàdzone Poz. 1568 ostatnie zbadane przez podmiot uprawniony do badania sprawozdanie finansowe emitenta zamieszczone w prospekcie oraz za okres obj´ty informacjami finansowymi,

§ 19

h)liczby pracowników, 10) omówienie struktury bran˝owej dla cz´Êci portfela inwestycyjnego, obejmujàcych akcje i udzia∏y wiodàce oraz akcje i udzia∏y w jednostkach zale˝nych i stowarzyszonych, z okreÊleniem bran˝ najistotniejszych z punktu widzenia polityki inwestycyjnej narodowego funduszu inwestycyjnego, z podaniem podstawowych danych ekonomicznych dotyczàcych tej struktury i wskazaniem podstawowych podmiotów, które reprezentujà poszczególne bran˝e w portfelu, oraz opisem pozycji tych podmiotów w bran˝y i struktury lokalizacji geograficznej tej cz´Êci portfela, 11) informacje o wspó∏pracy pomi´dzy jednostkami, w których narodowy fundusz inwestycyjny posiada akcje i udzia∏y wiodàce oraz akcje i udzia∏y w jednostkach zale˝nych i stowarzyszonych wraz z opisem istotnych umów zawartych pomi´dzy poszczególnymi jednostkami, w tym z narodowym funduszem inwestycyjnym, 12) okreÊlenie podstawowych zasad prowadzonej i przewidywanej polityki inwestycyjnej narodowego funduszu inwestycyjnego w zakresie zarzàdzania akcjami i udzia∏ami wiodàcymi oraz akcjami i udzia∏ami w jednostkach zale˝nych i stowarzyszonych, 13) omówienie struktury portfela inwestycyjnego, obejmujàcego pozosta∏e papiery wartoÊciowe, w tym akcje i udzia∏y mniejszoÊciowe, ze wskazaniem podmiotów lub ich grup, najistotniejszych z punktu widzenia wartoÊci aktywów netto narodowego funduszu inwestycyjnego lub jego polityki inwestycyjnej, 14) okreÊlenie podstawowych zasad polityki inwestycyjnej narodowego funduszu inwestycyjnego, w zakresie zarzàdzania pozosta∏ymi papierami wartoÊciowymi, w tym akcjami i udzia∏ami mniejszoÊciowymi, z podzia∏em na krajowe i zagraniczne, realizowanych obecnie i planowanych w przysz∏oÊci, 15) opis dzia∏alnoÊci i polityki narodowego funduszu inwestycyjnego w zakresie:
a)nabywania papierów wartoÊciowych emitowanych przez Skarb Paƒstwa,
b)nabywania bàdê obejmowania akcji lub udzia∏ów jednostek zarejestrowanych i dzia∏ajàcych na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej,
c)nabywania innych papierów wartoÊciowych emitowanych przez jednostki,

lit. b),

d)wykonywania praw z akcji, udzia∏ów i innych papierów wartoÊciowych,
e)inwestycji o podwy˝szonym ryzyku,
f)udzielania po˝yczek podmiotom zarejestrowanym i dzia∏ajàcym na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, Dziennik Ustaw Nr 139 — 10882 — Poz. 1568
g)zaciàgania po˝yczek i kredytów dla celów narodowego funduszu inwestycyjnego, ku obrotowego, z uwzgl´dnieniem elementów wypracowanej przez niego strategii rynkowej, 16) informacje,

ust. 1 pkt 8—12 i 15—18, z uwzgl´dnieniem specyfiki dzia∏alnoÊci narodowego funduszu inwestycyjnego. 5) przewidywania dotyczàce czynników wp∏ywajàcych na przysz∏e wyniki w perspektywie co najmniej nast´pnych 12 miesi´cy od daty, na którà sporzàdzono ostatnie zbadane przez podmiot uprawniony do badania sprawozdanie finansowe zamieszczone w prospekcie, z uwzgl´dnieniem planowanych emisji akcji oraz ze wskazaniem podstawowych za∏o˝eƒ tych przewidywaƒ,

W przypadku gdy emitent jest jednostkà dominujàcà, a charakter powiàzaƒ w grupie kapita∏owej na to pozwala, informacje okreÊlone w ust. 1—4, z zastrze˝eniem ust. 8, odnoÊnie do grupy kapita∏owej emitenta, przedstawia si´ w prospekcie tak, jakby grupa kapita∏owa stanowi∏a jednà jednostk´, z odr´bnym ujawnieniem udzia∏u emitenta.
W przypadku gdy jednostka z grupy kapita∏owej emitenta ma istotny wp∏yw na dzia∏alnoÊç grupy kapita∏owej emitenta lub kapita∏ w∏asny tej jednostki wynosi co najmniej 15% ∏àcznej wartoÊci skonsolidowanych kapita∏ów w∏asnych grupy kapita∏owej emitenta, lub wynik finansowy netto tej jednostki wynosi co najmniej 15% skonsolidowanego wyniku finansowego netto grupy kapita∏owej emitenta — w prospekcie zamieszcza si´, w odniesieniu do tej jednostki, co najmniej informacje okreÊlone w ust. 1 pkt 1, 3, 5, 7—10, 12, 13 i 15—
§
W rozdziale „Oceny i perspektywy rozwoju emitenta”, z zastrze˝eniem ust. 2, zamieszcza si´ co najmniej: 1) ocen´ zarzàdzania zasobami finansowymi, ze szczególnym uwzgl´dnieniem zdolnoÊci wywiàzywania si´ z zaciàgni´tych zobowiàzaƒ za okres obj´ty zbadanym sprawozdaniem finansowym i zbadanym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym, porównywalnymi danymi finansowymi i skonsolidowanymi porównywalnymi danymi finansowymi zamieszczonymi w prospekcie oraz za okres obj´ty informacjami finansowymi,

§ 19

, ze wskazaniem ewentualnych zagro˝eƒ oraz dzia∏aƒ, jakie emitent podjà∏ lub zamierza podjàç w celu przeciwdzia∏ania tym zagro˝eniom, 2) ocen´ czynników i nietypowych zdarzeƒ majàcych wp∏yw na wyniki z dzia∏alnoÊci gospodarczej za okres obj´ty zbadanym sprawozdaniem finansowym i zbadanym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym, porównywalnymi danymi finansowymi i skonsolidowanymi porównywalnymi danymi finansowymi zamieszczonymi w prospekcie oraz za okres obj´ty informacjami finansowymi,

§ 19, z okre

Êleniem stopnia wp∏ywu tych czynników lub nietypowych zdarzeƒ na osiàgni´te wyniki, 3) opis kierunków zmian w dzia∏alnoÊci gospodarczej, w okresie od sporzàdzenia ostatniego sprawozdania finansowego zamieszczonego w prospekcie do daty sporzàdzenia prospektu lub daty aktualizacji danych zawartych w prospekcie, z uwzgl´dnieniem istotnych zmian w poziomie produkcji, sprzeda˝y, zapasów i zamówieƒ, kosztów i cen sprzeda˝y, 4) charakterystyk´ zewn´trznych i wewn´trznych czynników istotnych dla rozwoju przedsi´biorstwa emitenta oraz opis perspektyw rozwoju dzia∏alnoÊci gospodarczej emitenta co najmniej do koƒca ro- 6) przedstawienie strategii rozwoju i zamierzeƒ inwestycyjnych emitenta i jego grupy kapita∏owej na najbli˝sze lata oraz ocen´ mo˝liwoÊci realizacji zamierzeƒ inwestycyjnych, w tym inwestycji kapita∏owych, w porównaniu do wielkoÊci posiadanych Êrodków, z uwzgl´dnieniem mo˝liwych zmian w strukturze finansowania tej dzia∏alnoÊci, 7) w przypadku zamieszczenia w prospekcie prognozy wyników finansowych emitenta lub jego grupy kapita∏owej — informacje dotyczàce:

a)prognozowanych wyników,
b)okresu, którego prognoza dotyczy,
c)podstaw i istotnych za∏o˝eƒ tej prognozy,
d)sposobu monitorowania przez emitenta mo˝liwoÊci realizacji prognozowanych wyników,
e)okresów, w jakich emitent b´dzie dokonywa∏ oceny mo˝liwoÊci realizacji prognozowanych wyników oraz dokonywa∏ ewentualnej korekty prezentowanej prognozy, wraz ze wskazaniem kryteriów tej oceny — oraz opini´ bieg∏ego o kompletnoÊci i rzetelnoÊci przyj´tych przez emitenta podstaw i istotnych za∏o˝eƒ prognozy wyników finansowych, w przypadku jej sporzàdzenia, bàdê informacj´ o niepoddaniu prognozy takiej ocenie, albo raport podmiotu uprawnionego do badania, stwierdzajàcy, czy prognozy wyników finansowych zosta∏y w∏aÊciwie zestawione na podstawie przedstawionych przez emitenta podstaw i za∏o˝eƒ oraz czy zastosowane do sporzàdzenia prognozy wyników finansowych zasady (polityka) rachunkowoÊci sà zgodne z zasadami (politykà) rachunkowoÊci stosowanymi przez emitenta, bàdê informacj´ o niepoddaniu prognozy takiej ocenie, 8) w przypadku wprowadzania obligacji zamiennych lub akcji wydawanych w zamian za te obligacje — harmonogram i przewidywania co do mo˝liwoÊci sp∏aty zobowiàzaƒ cià˝àcych na emitencie z tytu∏u wyemitowanych lub emitowanych w przysz∏oÊci obligacji zamiennych oraz innych zobowiàzaƒ cià˝àcych na emitencie z tytu∏u wyemitowanych papierów d∏u˝nych, z uwzgl´dnieniem specyfiki dzia∏alnoÊci emitenta. 2. W przypadku gdy emitent jest jednostkà dominujàcà, a charakter powiàzaƒ w grupie kapita∏owej na to pozwala, informacje okreÊlone w ust. 1, odnoÊnie do grupy kapita∏owej emitenta, przedstawia si´ w prospekcie tak, jakby grupa kapita∏owa stanowi∏a jednà jednostk´, z odr´bnym ujawnieniem udzia∏u emitenta. Dziennik Ustaw Nr 139 — 10883 — § 16. 1. W rozdziale „Dane o organizacji emitenta, osobach zarzàdzajàcych, osobach nadzorujàcych oraz znacznych akcjonariuszach” zamieszcza si´ co najmniej: 1) opis podstawowych zasad zarzàdzania emitentem, w tym:
a)organizacji zarzàdzania przedsi´biorstwem emitenta i jego grupà kapita∏owà,
b)kompetencji decyzyjnych i wzajemnych powiàzaƒ pomi´dzy poszczególnymi szczeblami zarzàdzania przedsi´biorstwem emitenta,
c)struktury organizacyjnej emitenta, 2) informacje o strukturze zatrudnienia w przedsi´biorstwie emitenta w okresie ostatnich 3 lat, ze wskazaniem w szczególnoÊci:
a)liczby pracowników i rodzaju umów, na podstawie których praca jest Êwiadczona,
b)struktury wykszta∏cenia i zawodowego przygotowania pracowników,
c)podstawowych za∏o˝eƒ prowadzonej przez emitenta polityki kadrowej oraz dotychczasowego stopnia p∏ynnoÊci kadr,
d)opisu systemu wynagradzania z podaniem wysokoÊci Êredniej p∏acy dla poszczególnych grup pracowników, z uwzgl´dnieniem wartoÊci wynagrodzeƒ i nagród (w pieniàdzu i w naturze), bez wzgl´du na to, czy by∏y one zaliczane w koszty, czy te˝ wynika∏y z podzia∏u zysku,
e)opisu systemu Êwiadczeƒ socjalnych, programów ubezpieczeƒ grupowych lub indywidualnych na rzecz pracowników,
f)dzia∏ajàcych zwiàzków zawodowych,
g)sporów zbiorowych i strajków wraz z opisem ich przyczyn, 3) w odniesieniu do ka˝dej z osób zarzàdzajàcych i osób nadzorujàcych przedsi´biorstwo emitenta:
a)imi´, nazwisko, adres, wiek, nr PESEL, pe∏nionà funkcj´ w przedsi´biorstwie emitenta oraz termin up∏ywu kadencji, na jakà zostali powo∏ani,
b)opis zasad i warunków zatrudnienia,
c)posiadane wykszta∏cenie, kwalifikacje i zajmowane wczeÊniej stanowiska, wraz z opisem przebiegu pracy zawodowej,
d)wskazanie innej dzia∏alnoÊci wykonywanej poza przedsi´biorstwem emitenta, je˝eli jest w stosunku do niej konkurencyjna, oraz wskazanie, czy osoba ta jest wspólnikiem w konkurencyjnej spó∏ce cywilnej lub spó∏ce osobowej bàdê cz∏onkiem organu spó∏ki kapita∏owej, lub jest cz∏onkiem organu jakiejkolwiek innej konkurencyjnej osoby prawnej,
e)informacje o wpisie odnoÊnie do osoby zarzàdzajàcej lub nadzorujàcej, zamieszczonym w Rejestrze D∏u˝ników Niewyp∏acalnych, prowadzonym na podstawie ustawy o KRS,
f)informacje, czy osoby te pe∏ni∏y w przesz∏oÊci funkcje osób nadzorujàcych lub zarzàdzajàcych w podmiotach, które w okresie kadencji tych osób znalaz∏y si´ w stanie upad∏oÊci lub likwidacji, Poz. 1568 4) informacje,

pkt 3, równie˝ w odniesieniu do za∏o˝ycieli b´dàcych osobami fizycznymi, posiadajàcymi, jako akcjonariusze, co najmniej 5% ogólnej liczby g∏osów na walnym zgromadzeniu akcjonariuszy — w przypadku spó∏ek dzia∏ajàcych krócej ni˝ 5 lat, 5) opis systemu wynagradzania osób,

pkt 3 i 4, w tym opis bezgotówkowych form wynagradzania oraz wskazanie wysokoÊci ewentualnych odpraw lub odszkodowaƒ, o ile mogà one wp∏ynàç na sytuacj´ finansowà emitenta, 6) wartoÊç wynagrodzeƒ i nagród (w pieniàdzu i w naturze), wyp∏aconych lub nale˝nych osobom,

pkt 3 i 4, odr´bnie dla osób zarzàdzajàcych i nadzorujàcych, za ostatni zakoƒczony rok obrotowy, bez wzgl´du na to, czy by∏y one zaliczane w koszty, czy te˝ wynika∏y z podzia∏u zysku, a w przypadku gdy emitentem jest jednostka dominujàca — oddzielnie informacje o wartoÊci wynagrodzeƒ i nagród otrzymanych z tytu∏u pe∏nienia funkcji we w∏adzach jednostek zale˝nych i stowarzyszonych, 7) wartoÊç wszystkich niesp∏aconych zaliczek, kredytów, po˝yczek, gwarancji, por´czeƒ lub innych umów, na podstawie których istnieje zobowiàzanie do Êwiadczeƒ na rzecz emitenta, jednostek od niego zale˝nych lub stowarzyszonych, z podaniem warunków oprocentowania i sp∏aty tych kwot, udzielonych przez emitenta oraz odr´bnie — przez jednostki od niego zale˝ne i z nim stowarzyszone, oddzielnie dla ka˝dej z osób,

pkt 3 i 4, oraz ich wspó∏ma∏˝onków, krewnych i powinowatych do drugiego stopnia, przysposobionych lub przysposabiajàcych oraz innych osób, z którymi sà powiàzane osobiÊcie, ze wskazaniem, czy udzielona zosta∏a zgoda w∏aÊciwego organu spó∏ki, 8) informacje o istotnych umowach zawartych w okresie ostatnich 5 lat obrotowych pomi´dzy emitentem a osobami,

pkt 4, 9) okreÊlenie ∏àcznej liczby, wartoÊci nominalnej oraz procentowego udzia∏u w kapitale zak∏adowym i w ogólnej liczbie g∏osów na walnym zgromadzeniu wszystkich akcji (udzia∏ów) emitenta oraz akcji i udzia∏ów w jednostkach jego grupy kapita∏owej, a w innych podmiotach gospodarczych — je˝eli zapewniajà co najmniej 1 % g∏osów na walnym zgromadzeniu, b´dàcych w posiadaniu osób,

pkt 3 i 4, dla ka˝dej osoby oddzielnie, 10) informacje o posiadanych akcjach (udzia∏ach) emitenta i akcjach (udzia∏ach) w jednostkach jego grupy kapita∏owej, cz∏onkostwie w ich organach zarzàdzajàcych lub nadzorujàcych oraz o prowadzonej dzia∏alnoÊci gospodarczej przez podmioty powiàzane z osobami wymienionymi w pkt 3, 11) informacje o zamiarach osób,

pkt 3 i 4, dotyczàcych nabycia lub zbycia w przysz∏oÊci posiadanych przez siebie akcji lub udzia∏ów emitenta lub jednostek jego grupy kapita∏owej, 12) informacje o umowach ubezpieczenia od odpowiedzialnoÊci cywilnej z tytu∏u obowiàzków wykonywanych przez osoby,

pkt 3, Dziennik Ustaw Nr 139 — 10884 — 13) informacje o rezygnacjach lub odwo∏aniach osób zarzàdzajàcych lub nadzorujàcych w okresie ostatnich 3 lat, z podaniem przyczyn rezygnacji lub odwo∏ania, jeÊli zosta∏y podane w uchwale w∏aÊciwego organu, 14) dane o akcjonariuszach posiadajàcych bezpoÊrednio lub poÊrednio poprzez podmioty zale˝ne od 5% do 20% ogólnej liczby g∏osów na walnym zgromadzeniu emitenta lub akcji w jego kapitale zak∏adowym, ze wskazaniem w szczególnoÊci:

a)nazwy (firmy) lub imienia i nazwiska, numeru PESEL, kraju siedziby, siedziby i adresu (miejsca zamieszkania),
b)liczby posiadanych akcji i liczby g∏osów na walnym zgromadzeniu, z podzia∏em na posiadane bezpoÊrednio i poÊrednio poprzez jednostki zale˝ne,
c)zasad uprzywilejowania posiadanych akcji,
d)prowadzonej dzia∏alnoÊci,
e)powiàzaƒ umownych z emitentem, w tym równie˝ poprzez porozumienia z innymi osobami,
f)przewidywanej liczby akcji i g∏osów na walnym zgromadzeniu oraz ich procentowego udzia∏u w kapitale zak∏adowym i w ogólnej liczbie g∏osów na walnym zgromadzeniu po wprowadzeniu papierów wartoÊciowych do publicznego obrotu lub po przeprowadzeniu subskrypcji bàdê sprzeda˝y,
g)dat lub okresów, w jakich nabywane by∏y akcje, oraz cen ich nabycia,
h)dat i cen nabycia obligacji zamiennych lub obligacji upowa˝niajàcych do obj´cia w przysz∏oÊci nowych emisji akcji, 15) dane o akcjonariuszach posiadajàcych bezpoÊrednio lub poÊrednio poprzez podmioty zale˝ne ponad 20%, a nie wi´cej ni˝ 50% ogólnej liczby g∏osów na walnym zgromadzeniu emitenta lub akcji w jego kapitale zak∏adowym, ze wskazaniem w szczególnoÊci:
a)informacji,

pkt 14,

b)charakteru inwestycji w papiery wartoÊciowe emitenta, 16) dane o akcjonariuszach posiadajàcych bezpoÊrednio lub poÊrednio poprzez podmioty zale˝ne ponad 50% ogólnej liczby g∏osów na walnym zgromadzeniu emitenta lub akcji w jego kapitale zak∏adowym, ze wskazaniem w szczególnoÊci:
a)informacji,

pkt 15, oraz powiàzaƒ gospodarczych pomi´dzy emitentem a akcjonariuszem i osobami z nim powiàzanymi — w przypadku osoby fizycznej, b) miejsca zamieszczenia w prospekcie informacji o podmiocie dominujàcym — w przypadku osoby prawnej, 17) dane o podmiotach,

art. 158a ust. 3 ustawy, w zakresie okreÊlonym w pkt 16, 18) dane o obligatariuszach posiadajàcych obligacje z prawem pierwszeƒstwa, którzy w wyniku wykorzystania prawa do obj´cia akcji emitenta mogà Poz. 1568 uzyskaç co najmniej 5% ogólnej liczby g∏osów na walnym zgromadzeniu emitenta lub akcji w jego kapitale zak∏adowym, ze wskazaniem informacji,

pkt 14 — w przypadku gdy emitent wyemitowa∏ obligacje z prawem pierwszeƒstwa, 19) informacje o wszelkich znanych emitentowi umowach, w wyniku których mogà w przysz∏oÊci nastàpiç zmiany w proporcjach posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy i obligatariuszy, 20) informacje o zawartych istotnych umowach, z wy∏àczeniem umów,

pkt 8, w okresie obj´tym zbadanym sprawozdaniem finansowym i zbadanym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym, porównywalnymi danymi finansowymi i skonsolidowanymi porównywalnymi danymi finansowymi zamieszczonymi w prospekcie oraz za okres obj´ty informacjami finansowymi,

§ 19

, pomi´dzy emitentem a podmiotami powiàzanymi, dotyczàcych przeniesienia praw lub zobowiàzaƒ, 21) dane o obligatariuszach posiadajàcych obligacje zamienne na akcje emitenta, którzy w wyniku zamiany obligacji na akcje emitenta mogà uzyskaç co najmniej 5% ogólnej liczby g∏osów na walnym zgromadzeniu emitenta lub akcji w jego kapitale zak∏adowym, ze wskazaniem informacji,

pkt 14 — w przypadku gdy emitent wyemitowa∏ obligacje zamienne na akcje. 2. W przypadku gdy emitentem jest narodowy fundusz inwestycyjny, w rozdziale „Dane o organizacji emitenta, osobach zarzàdzajàcych, osobach nadzorujàcych oraz znacznych akcjonariuszach” dodatkowo zamieszcza si´: 1) w odniesieniu do firmy zarzàdzajàcej:

a)nazw´ (firm´), siedzib´ i adres,
b)form´ prawnà, wraz z miejscem i datà rejestracji,
c)list´ akcjonariuszy (wspólników) posiadajàcych co najmniej 5% g∏osów na walnym zgromadzeniu,
d)wartoÊç kapita∏ów w∏asnych oraz wynik finansowy za ostatni rok obrotowy,
e)dane o osobach zarzàdzajàcych i osobach nadzorujàcych — w zakresie wskazanym w ust. 1 pkt 3, 2) w odniesieniu do akcjonariuszy (wspólników) posiadajàcych co najmniej 5% akcji lub udzia∏ów w kapitale zak∏adowym firmy zarzàdzajàcej:
a)nazw´ (firm´) i siedzib´,
b)form´ prawnà z miejscem i datà rejestracji,
c)wartoÊç kapita∏ów w∏asnych oraz wynik finansowy za ostatni rok obrotowy, 3) w przypadku gdy akcjonariusz posiadajàcy co najmniej 5% udzia∏u w kapitale zak∏adowym firmy zarzàdzajàcej jest podmiotem zale˝nym — wskazanie podmiotu dominujàcego, z podaniem informacji,

pkt 2, 4) zasady wynagradzania firmy zarzàdzajàcej. Dziennik Ustaw Nr 139 — 10885 — 3. W przypadku gdy emitentem jest spó∏ka komandytowo-akcyjna, po informacjach okreÊlonych w ust. 1 pkt 3 zamieszcza si´: 1) nazwiska i imiona albo nazwy (firmy) komplementariuszy oraz ich siedziby, adresy albo adresy do dor´czeƒ, 2) nazwiska i imiona osób uprawnionych do reprezentowania spó∏ki i sposób reprezentacji — w przypadku gdy komplementariusze powierzyli prowadzenie spraw spó∏ki tylko niektórym spoÊród siebie, 3) opis okolicznoÊci dotyczàcych ograniczenia zdolnoÊci komplementariuszy do czynnoÊci prawnych, je˝eli takie istniejà, 4) opis praw i obowiàzków komplementariuszy i komandytariuszy, 5) w przypadku gdy komplementariuszem jest osoba prawna, informacje,

§ 13pkt 1, 5, 9, 24 i 25, § 14 ust.

1 pkt 1, 3, 5, 7—10, 12, 13, 15—18 oraz § 16 ust. 1 pkt 3 i 14—

§
W rozdziale „Sprawozdania finansowe”, z zastrze˝eniem ust. 2—12, zamieszcza si´: 1) sprawozdanie finansowe emitenta, zbadane zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi, sporzàdzone na dzieƒ bilansowy poprzedzajàcy dat´ z∏o˝enia prospektu do Komisji o nie wi´cej ni˝ 9 miesi´cy, oraz porównywalne dane finansowe co najmniej za 3 lata obrotowe poprzedzajàce okres obj´ty tym sprawozdaniem, sporzàdzone na podstawie sprawozdaƒ finansowych, zbadanych zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi, 2) skonsolidowane sprawozdanie finansowe grupy kapita∏owej emitenta, zbadane zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi, sporzàdzone na dzieƒ bilansowy poprzedzajàcy dat´ z∏o˝enia prospektu do Komisji o nie wi´cej ni˝ 9 miesi´cy oraz porównywalne skonsolidowane dane finansowe co najmniej za 3 lata obrotowe poprzedzajàce okres obj´ty tym sprawozdaniem, sporzàdzone na podstawie skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych, zbadanych zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi, 3) informacje,

pkt 1 i 2, uzupe∏nione o porównywalne dane finansowe lub porównywalne skonsolidowane dane finansowe prawnych poprzedników emitenta, sporzàdzone na podstawie ich sprawozdaƒ finansowych lub skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych, zbadanych zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi — w przypadku gdy emitent prowadzi dzia∏alnoÊç krócej ni˝ przez okres, za który wymagane jest przedstawienie sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych lub skonsolidowanego sprawozdania finansowego i porównywalnych skonsolidowanych danych finansowych,

pkt 1 i 2, a jego prawnym poprzednikiem by∏a inna osoba prawna, lub nastàpi∏a zmiana formy prawnej (przekszta∏cenie), Poz. 1568 4) sprawozdanie finansowe emitenta sporzàdzone na dzieƒ bilansowy nie wczeÊniejszy ni˝ dzieƒ dokonania rejestracji zmiany statutu odnoÊnie do zmiany wartoÊci kapita∏u zak∏adowego lub zmiany formy prawnej (przekszta∏cenia), zbadane przez podmiot uprawniony do badania, zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi — w przypadku gdy zmiana ta nastàpi∏a w terminie, który uniemo˝liwia uwzgl´dnienie jej w sprawozdaniach,

pkt 1 i 2, z zastrze˝eniem pkt 5, 5) w przypadku emisji akcji wydawanych w zamian za obligacje zamienne — sprawozdanie finansowe emitenta sporzàdzone na dzieƒ bilansowy nie wczeÊniejszy ni˝ dzieƒ dokonania emisji obligacji zamiennych, o ile emisja ta nastàpi∏a w terminie, który uniemo˝liwia uwzgl´dnienie jej w sprawozdaniach,

pkt 1 i 2, 6) opinie (opini´) podmiotu uprawnionego do badania, w których stwierdza si´, ˝e sprawozdanie finansowe i skonsolidowane sprawozdanie finansowe,

pkt 1—5, sà prawid∏owe, rzetelne i jasne, oraz o tym, ˝e wskazane tam porównywalne dane finansowe i porównywalne skonsolidowane dane finansowe sà sporzàdzone zgodnie z wymogami rozporzàdzenia, 7) opinie podmiotów uprawnionych do badania o prawid∏owoÊci, rzetelnoÊci i jasnoÊci sprawozdaƒ finansowych i skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych emitenta oraz odpowiednio prawnych poprzedników emitenta, b´dàcych podstawà sporzàdzenia porównywalnych danych finansowych i porównywalnych skonsolidowanych danych finansowych,

pkt 1—

W przypadku gdy papiery wartoÊciowe emitenta lub kwity depozytowe wystawiane w zwiàzku z papierami wartoÊciowymi emitenta sà notowane na rynku regulowanym poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej lub na urz´dowym rynku gie∏dowym lub w przypadku gdy emitent zamierza lub ubiega si´ o dopuszczenie papierów wartoÊciowych do obrotu na rynku regulowanym poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej lub na urz´dowym rynku gie∏dowym — we wst´pie do sprawozdania finansowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego zamieszcza si´ wskazanie i objaÊnienie ró˝nic w wartoÊci ujawnionych danych, dotyczàcych co najmniej kapita∏u w∏asnego (aktywów netto) i wyniku finansowego netto, oraz istotnych ró˝nic dotyczàcych przyj´tych zasad (polityki) rachunkowoÊci, pomi´dzy informacjami,

ust. 1 pkt 1—5, a sprawozdaniami finansowymi i porównywalnymi danymi finansowymi oraz skonsolidowanymi sprawozdaniami finansowymi i porównywalnymi skonsolidowanymi danymi finansowymi, które zosta∏yby sporzàdzone wed∏ug MSR lub US GAAP, z tym ˝e: 1) w przypadku gdy emitent sporzàdza skonsolidowane sprawozdanie finansowe — obowiàzek, o którym mowa w zdaniu wst´pnym, w zakresie wskazania ró˝nic w wartoÊci ujawnionych danych, mo˝na zastosowaç wy∏àcznie w tym sprawozdaniu i porównywalnych skonsolidowanych danych finansowych, Dziennik Ustaw Nr 139 — 10886 — 2) obowiàzek, o którym mowa w zdaniu wst´pnym, w zakresie wskazania ró˝nic w wartoÊci ujawnionych danych, stosuje si´, z uwzgl´dnieniem pkt 1, po raz pierwszy do sprawozdaƒ finansowych i skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych emitenta sporzàdzonych za okresy roku obrotowego rozpoczynajàcego si´ w roku 2004, z zastrze˝eniem pkt 4, 3) w przypadku emitenta nieobj´tego obowiàzkiem wskazania ró˝nic w zakresie przyj´tych zasad i metod rachunkowoÊci i ujawnionych danych zgodnych z polskimi zasadami rachunkowoÊci a MSR lub US GAAP przed dniem wejÊcia w ˝ycie rozporzàdzenia — obowiàzek, o którym mowa w zdaniu wst´pnym, z uwzgl´dnieniem pkt 1 i 2, stosuje si´ po raz pierwszy do sprawozdaƒ finansowych i skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych emitenta sporzàdzonych za okresy roku obrotowego rozpoczynajàcego si´ w roku 2003, z zastrze˝eniem pkt 4, 4) je˝eli emitent sporzàdza sprawozdania finansowe lub skonsolidowane sprawozdania finansowe wed∏ug MSR lub US GAAP — przepisy,

pkt 2 i 3, nie majà zastosowania. 3. W przypadku gdy w sk∏ad przedsi´biorstwa emitenta wchodzà wewn´trzne jednostki organizacyjne sporzàdzajàce samodzielne sprawozdania finansowe, emitent zamieszcza w prospekcie ∏àczne sprawozdania finansowe i ∏àczne porównywalne dane finansowe emitenta,

ust. 1 pkt 1—5, oraz uwzgl´dnia te dane w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym i porównywalnych skonsolidowanych danych finansowych. 4. W przypadku gdy sprawozdanie finansowe i skonsolidowane sprawozdanie finansowe,

ust. 1 pkt 1 i 2, zosta∏y sporzàdzone za rok obrotowy, emitent zamieszcza w prospekcie porównywalne dane finansowe i porównywalne skonsolidowane dane finansowe, co najmniej za 2 lata obrotowe poprzedzajàce ten rok. 5. Je˝eli emitent jest jednostkà dominujàcà, sporzàdzajàcà skonsolidowane sprawozdanie finansowe, wymóg zamieszczenia w prospekcie informacji,

ust. 1 pkt 1, 3 i 6 odnoÊnie do sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych, uwa˝a si´ za spe∏niony przez zamieszczenie w prospekcie: 1) w przypadku sprawozdania finansowego za rok obrotowy:

a)skróconego rocznego sprawozdania finansowego, wynikajàcego ze zbadanego rocznego sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych, obejmujàcych: bilans, rachunek zysków i strat, zestawienie zmian w kapitale w∏asnym, rachunek przep∏ywu Êrodków pieni´˝nych oraz skróconà informacj´ dodatkowà, zawierajàcà te informacje i dane, które sà istotne dla w∏aÊciwej oceny sytuacji majàtkowej, finansowej, wyniku finansowego emitenta i ich zmian, a nie zosta∏y zamieszczone w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, Poz. 1568
b)raportu podmiotu uprawnionego do badania o zgodnoÊci skróconego rocznego sprawozdania finansowego ze zbadanym rocznym sprawozdaniem finansowym, ze wskazaniem rodzaju opinii, jakà uzyska∏o roczne sprawozdanie finansowe — a ponadto przez udost´pnienie zbadanego rocznego sprawozdania finansowego, wraz z opinià podmiotu uprawnionego do badania, w siedzibie emitenta i siedzibie oferujàcego oraz, jeÊli jest to mo˝liwe, na stronie internetowej emitenta, w okresie od dnia publikacji prospektu do dnia up∏ywu terminu jego wa˝noÊci, 2) w przypadku sprawozdania finansowego za okres inny ni˝ rok obrotowy:
a)skróconego sprawozdania finansowego, wynikajàcego ze zbadanego sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych, obejmujàcych: bilans, rachunek zysków i strat, zestawienie zmian w kapitale w∏asnym, rachunek przep∏ywu Êrodków pieni´˝nych oraz skróconà informacj´ dodatkowà, zawierajàcà te informacje i dane, które sà istotne dla w∏aÊciwej oceny sytuacji majàtkowej, finansowej, wyniku finansowego emitenta i ich zmian, a nie zosta∏y zamieszczone w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym,
b)raportu podmiotu uprawnionego do badania o zgodnoÊci skróconego sprawozdania finansowego ze zbadanym sprawozdaniem finansowym, ze wskazaniem rodzaju opinii, jakà uzyska∏o sprawozdanie finansowe — a ponadto przez udost´pnienie zbadanego sprawozdania finansowego, wraz z opinià podmiotu uprawnionego do badania, w siedzibie emitenta i siedzibie oferujàcego oraz, jeÊli jest to mo˝liwe, na stronie internetowej emitenta, w okresie od dnia publikacji prospektu do dnia up∏ywu terminu jego wa˝noÊci. 6. W przypadku gdy sprawozdania finansowe lub skonsolidowane sprawozdania finansowe, b´dàce podstawà sporzàdzenia danych porównywalnych i skonsolidowanych danych porównywalnych, zamieszczonych w prospekcie, nie podlega∏y badaniu — podmiot uprawniony do badania sprawozdaƒ finansowych wydaje opinie o prawid∏owoÊci, rzetelnoÊci i jasnoÊci równie˝ danych porównywalnych i skonsolidowanych danych porównywalnych. 7. W odniesieniu do emitenta b´dàcego podmiotem zagranicznym skonsolidowane sprawozdanie finansowe i sprawozdanie finansowe oraz porównywalne skonsolidowane dane finansowe i odpowiednio porównywalne dane finansowe mogà zostaç sporzàdzone zgodnie z zasadami okreÊlonymi w MSR lub US GAAP. 8. W odniesieniu do podmiotu dominujàcego, b´dàcego podmiotem zagranicznym, skonsolidowane sprawozdanie finansowe i sprawozdanie finansowe oraz porównywalne skonsolidowane dane finansowe i odpowiednio porównywalne dane finansowe mogà zostaç sporzàdzone zgodnie z zasadami okreÊlonymi Dziennik Ustaw Nr 139 — 10887 — w MSR lub US GAAP lub standardach rachunkowoÊci kraju pochodzenia podmiotu, pod warunkiem — w przypadku zastosowania standardów rachunkowoÊci kraju pochodzenia — wskazania i objaÊnienia istotnych ró˝nic dotyczàcych przyj´tych zasad (polityki) rachunkowoÊci, pomi´dzy tymi sprawozdaniami i danymi porównywalnymi a sprawozdaniami i danymi porównywalnymi, które zosta∏yby sporzàdzone wed∏ug MSR lub US GAAP. 9. W odniesieniu do podmiotu dominujàcego i emitenta, b´dàcego podmiotem zagranicznym, badanie skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych i sprawozdaƒ finansowych mo˝e byç przeprowadzone zgodnie z ISA lub US GAAS lub — w przypadku podmiotu dominujàcego — zgodnie ze standardami badania kraju pochodzenia podmiotu. 10. W przypadku gdy emitentem jest zak∏ad ubezpieczeƒ, w rozdziale „Sprawozdania finansowe” zamieszcza si´ dodatkowo opinie aktuariusza o stanie rezerw techniczno-ubezpieczeniowych w sprawozdaniu finansowym i skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym oraz sprawozdaniach finansowych, b´dàcych podstawà sporzàdzenia danych porównywalnych zamieszczonych w prospekcie — je˝eli obowiàzek uzyskania takiej opinii wynika z odr´bnych przepisów. 11. W przypadku gdy emitent prowadzi dzia∏alnoÊç krócej ni˝ przez okres, za który przedstawia si´ sprawozdania finansowe i porównywalne dane finansowe oraz skonsolidowane sprawozdania finansowe i porównywalne skonsolidowane dane finansowe,

ust. 1 pkt 1—5, w rozdziale „Sprawozdania finansowe” zamieszcza si´ sprawozdanie finansowe i porównywalne dane finansowe oraz skonsolidowane sprawozdanie finansowe i porównywalne skonsolidowane dane finansowe za okres od dnia rejestracji emitenta przez sàd rejestrowy, z zastrze˝eniem ust. 1 pkt 3. 12. W przypadku gdy emitentem jest przedsi´biorstwo leasingowe, w rozdziale „Sprawozdania finansowe” zamieszcza si´ dodatkowo informacje,

ust. 1 pkt 1—5, sporzàdzone zgodnie z zasadami okreÊlonymi w MSR lub US GAAP, przy czym badanie mo˝e byç przeprowadzone zgodnie z ISA lub US GAAS. § 18. 1. Informacje,

§ 17

, w odniesieniu do sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych, przedstawia si´ w nast´pujàcej formie, zakresie i kolejnoÊci: 1) z zastrze˝eniem pkt 2 opinia podmiotu uprawnionego do badania o badanym sprawozdaniu finansowym, zawierajàca nast´pujàce elementy:

a)tytu∏ opinii,
b)wskazanie adresatów opinii,
c)wskazanie sprawozdania finansowego za ostatni okres, porównywalnych danych finansowych oraz sprawozdaƒ finansowych b´dàcych podstawà sporzàdzenia danych porównywalnych,
d)wskazanie, kto jest odpowiedzialny za sporzàdzenie sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych, Poz. 1568
e)stwierdzenie, ˝e forma prezentacji sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych, zamieszczonych w prospekcie, i zakres ujawnionych w nich danych sà zgodne z wymogami rozporzàdzenia,
f)stwierdzenie, ˝e ujawnione dane zosta∏y sporzàdzone w sposób zapewniajàcy ich porównywalnoÊç przez zastosowanie jednolitych zasad (polityki) rachunkowoÊci we wszystkich prezentowanych okresach, zgodnych z zasadami (politykà) rachunkowoÊci stosowanymi przez emitenta przy sporzàdzaniu sprawozdania finansowego za ostatni okres oraz przez uj´cie korekt b∏´dów podstawowych w okresach, których one dotyczà, bez wzgl´du na okres, w którym zosta∏y uj´te w ksi´gach rachunkowych, oraz ˝e uzgodnienie porównywalnych danych finansowych zamieszczonych w prospekcie do pozycji zbadanych sprawozdaƒ finansowych rzetelnie odzwierciedla dokonane przekszta∏cenie, porównywalne zaÊ dane finansowe zamieszczone w prospekcie wynikajà ze zbadanych sprawozdaƒ finansowych, po uwzgl´dnieniu korekt doprowadzajàcych do porównywalnoÊci z tytu∏u zmian zasad (polityki) rachunkowoÊci i korekt b∏´dów podstawowych,
g)wskazanie przepisów prawa i standardów rachunkowoÊci, zgodnie z którymi zosta∏o sporzàdzone sprawozdanie finansowe i porównywalne dane finansowe, zamieszczone w prospekcie,
h)stwierdzenie, ˝e badanie sprawozdania finansowego zosta∏o przeprowadzone zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami prawa oraz normami zawodowymi,
i)wyra˝enie opinii o prawid∏owoÊci, rzetelnoÊci i jasnoÊci sprawozdania finansowego za ostatni okres, zamieszczonego w prospekcie,
j)wskazanie miejsca w prospekcie, w którym zamieszczone zosta∏y opinie podmiotów uprawnionych do badania o sprawozdaniach finansowych, b´dàcych podstawà sporzàdzenia porównywalnych danych finansowych,
k)imiona, nazwiska, miejsca zamieszkania, adresy i podstawa uprawnieƒ bieg∏ych rewidentów sporzàdzajàcych opini´ oraz nazwa (firma), siedziba, adres i podstawa uprawnieƒ podmiotu uprawnionego do badania oraz imi´, nazwisko, adres i podstawa uprawnieƒ osoby dzia∏ajàcej w imieniu tego podmiotu,
l)data i miejsce sporzàdzenia opinii oraz w∏asnor´czne podpisy osób,

lit. k), 2) w przypadku gdy wydawana jest opinia o prawid∏owoÊci, rzetelnoÊci i jasnoÊci równie˝ porównywalnych danych finansowych — opinia podmiotu uprawnionego do badania o badanym sprawozdaniu finansowym i porównywalnych danych finansowych, zawierajàca nast´pujàce elementy:

a)tytu∏ opinii,
b)wskazanie adresatów opinii,
c)wskazanie sprawozdania finansowego za ostatni okres i porównywalnych danych finansowych, Dziennik Ustaw Nr 139 — 10888 —
d)wskazanie, kto jest odpowiedzialny za sporzàdzenie sprawozdaƒ finansowych i porównywalnych danych finansowych,
e)stwierdzenie, ˝e forma prezentacji sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych, zamieszczonych w prospekcie, i zakres ujawnionych w nich danych sà zgodne z wymogami rozporzàdzenia,
f)stwierdzenie, ˝e ujawnione dane zosta∏y sporzàdzone w sposób zapewniajàcy ich porównywalnoÊç przez zastosowanie jednolitych zasad (polityki) rachunkowoÊci we wszystkich prezentowanych okresach, zgodnych z zasadami (politykà) rachunkowoÊci stosowanymi przez emitenta przy sporzàdzaniu sprawozdania finansowego za ostatni okres oraz przez uj´cie korekt b∏´dów podstawowych w okresach, których one dotyczà, bez wzgl´du na okres, w którym zosta∏y uj´te w ksi´gach rachunkowych,
g)wskazanie przepisów prawa i standardów rachunkowoÊci, zgodnie z którymi zosta∏o sporzàdzone sprawozdanie finansowe i porównywalne dane finansowe, zamieszczone w prospekcie,
h)stwierdzenie, ˝e badanie sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych zosta∏o przeprowadzone zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami prawa oraz normami zawodowymi,
i)wyra˝enie opinii o prawid∏owoÊci, rzetelnoÊci i jasnoÊci sprawozdania finansowego za ostatni okres i porównywalnych danych finansowych, zamieszczonych w prospekcie,
j)imiona, nazwiska, miejsca zamieszkania, adresy i podstawa uprawnieƒ bieg∏ych rewidentów sporzàdzajàcych opini´ oraz nazwa (firma), siedziba, adres i podstawa uprawnieƒ podmiotu uprawnionego do badania oraz imi´, nazwisko, adres i podstawa uprawnieƒ osoby dzia∏ajàcej w imieniu tego podmiotu,
k)data i miejsce sporzàdzenia opinii oraz w∏asnor´czne podpisy osób,

lit. j), 3) okreÊlenie êróde∏ informacji stanowiàcych podstaw´ sporzàdzenia sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych, zamieszczonych w prospekcie, oraz opinii,

pkt 1 i 2, wraz z przytoczeniem, w przypadku przedstawienia opinii, o której mowa w pkt 1, pe∏nych treÊci opinii podmiotów uprawnionych do badania, które dokona∏y badania sprawozdaƒ finansowych b´dàcych podstawà sporzàdzenia porównywalnych danych finansowych, ze wskazaniem imion, nazwisk i podstawy uprawnieƒ bieg∏ych rewidentów sporzàdzajàcych opinie oraz nazw (firm), siedzib i podstawy uprawnieƒ podmiotów uprawnionych do badania oraz imion, nazwisk i podstawy uprawnieƒ osób dzia∏ajàcych w imieniu tych podmiotów, 4) wst´p do sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych zawierajàcy, przy uwzgl´dnieniu specyfiki dzia∏alnoÊci emitenta, w szczególnoÊci: Poz. 1568

a)nazw´ (firm´) i siedzib´, wskazanie w∏aÊciwego sàdu rejestrowego i numeru rejestru oraz podstawowy przedmiot dzia∏alnoÊci emitenta wed∏ug Polskiej Klasyfikacji Dzia∏alnoÊci, zwanej dalej „PKD”, a w przypadku gdy papiery wartoÊciowe emitenta znajdujà si´ w obrocie na rynku regulowanym — tak˝e wskazanie bran˝y wed∏ug klasyfikacji przyj´tej przez dany rynek,
b)wskazanie czasu trwania emitenta, je˝eli jest oznaczony,
c)wskazanie okresów, za które prezentowane jest sprawozdanie finansowe i porównywalne dane finansowe,
d)wskazanie, czy sprawozdanie finansowe i porównywalne dane finansowe zawierajà dane ∏àczne — je˝eli w sk∏ad przedsi´biorstwa emitenta wchodzà wewn´trzne jednostki organizacyjne sporzàdzajàce samodzielne sprawozdania finansowe,
e)w przypadku sprawozdania finansowego sporzàdzonego za okres, w czasie którego nastàpi∏o po∏àczenie — wskazanie, ˝e jest to sprawozdanie finansowe sporzàdzone po po∏àczeniu spó∏ek, oraz wskazanie zastosowanej metody rozliczenia po∏àczenia,
f)wskazanie, czy sprawozdanie finansowe zosta∏o sporzàdzone przy za∏o˝eniu kontynuowania dzia∏alnoÊci gospodarczej przez emitenta w dajàcej si´ przewidzieç przysz∏oÊci oraz czy nie istniejà okolicznoÊci wskazujàce na zagro˝enie kontynuowania dzia∏alnoÊci,
g)stwierdzenie, ˝e sprawozdania finansowe podlega∏y przekszta∏ceniu w celu zapewnienia porównywalnoÊci danych, a zest

🔗 Do źródła urzędowego

Wyjaśnienie AI na podstawie urzędowego tekstu ustawy. Orientacyjne, nie zastępuje porady prawnej.

Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 16 października 2001 r. w sprawie szczegółowych warunków, jakim powinien odpowiadać prospekt emisyjny oraz skrót

W skrócie

Co reguluje

Kogo dotyczy

Kluczowe punkty

DZIENNIK USTAW RZECZYPOSPOLITEJ POLSKIEJ Warszawa, dnia 10 grudnia 2001 r. Nr 139 TREÂå: Poz.: ROZPORZÑDZENIA RADY MINISTRÓW: 1568 — z dnia 16 paêdziernika 2001 r. w sprawie szczegó∏owych warunków, ja

§ 77ust.

§ 19, obejmujàce co najmniej: a) przychody ze sprzeda˝y, b) zysk (strat´) na dzia∏alno

§ 19

§ 19, 2) informacje o otoczeniu, w jakim prowadzi dzia∏alno

§ 19, 5) informacje o warto

§ 19

§ 19

§ 19, uwzgl´dniajàce zmiany wysoko

§ 19, f) wielko

§ 19, g) wielko

§ 19

§ 19

§ 19, z okre

§ 19

§ 13pkt 1, 5, 9, 24 i 25, § 14 ust.

§ 17