§ 452 Zákon o investičních společnostech a investičních fondech – Předání a výměna cenných papírů nebo zaknihovaných cenných papírů

Stručně

Paragraf 452 zákona o investičních společnostech a investičních fondech stanoví, že pokud se majetek zahraničního investičního fondu bez právní osobnosti má po přeměně projevovat v cenných papírech, musí být tyto cenné papíry předány investorům do tří měsíců od rozhodného dne přeměny, přičemž u podílových fondů se tak děje výměnou za jejich podílové listy.

Co to znamená v praxi

• Pokud se český investiční fond bez právní osobnosti přemění na zahraniční investiční fond bez právní osobnosti a podíly investorů mají být nově reprezentovány cennými papíry, musí být tyto cenné papíry investorům skutečně předány.
• Za předání těchto cenných papírů investorům je odpovědný subjekt, který pro přeměněný zahraniční fond vykonává činnost srovnatelnou s činností administrátora.
• Lhůta pro předání cenných papírů je stanovena na 3 měsíce od rozhodného dne přeměny.
• V případě, že původní fond byl podílovým fondem, probíhá předání nových cenných papírů výměnou za původní podílové listy, a to v poměru odpovídajícím hodnotě podílového listu k rozhodnému dni přeměny.

Na co si dát pozor

• Je důležité sledovat rozhodný den přeměny, od kterého běží tříměsíční lhůta pro předání cenných papírů.
• Investoři podílových fondů by měli být připraveni na výměnu svých podílových listů za nové cenné papíry.
• Poměr výměny je určen podle výše fondového kapitálu připadajícího na podílový list k rozhodnému dni přeměny.