Stručně: Paragraf 11a zákona o podnikání na kapitálovém trhu ukládá obchodníkům s cennými papíry povinnost identifikovat, předcházet a řídit střety zájmů, které mohou vzniknout mezi nimi, jejich pracovníky, vázanými zástupci nebo spřízněnými osobami a jejich zákazníky, nebo mezi dvěma zákazníky, a to v souvislosti s poskytováním investičních služeb.
§ 11a Střety zájmů
(1) Obchodník s cennými papíry přijme vhodná opatření ke zjištění, prevenci a řízení střetů zájmů mezi ním, jeho pracovníky a vázanými zástupci nebo jakoukoli osobou s ním přímo nebo nepřímo spojenou kontrolou, a jeho zákazníky nebo mezi dvěma zákazníky, které vzniknou v průběhu poskytování investičních služeb nebo jejich kombinace, včetně těch, které jsou způsobeny přijetím pobídek od třetích stran nebo vlastními systémy odměňování a jiných pobídek daného obchodníka s cennými papíry.
(2) Pokud organizační nebo administrativní opatření přijatá obchodníkem s cennými papíry podle § 12a odst. 3 a § 12ba a 12bb nejsou dostatečná k tomu, aby s přiměřenou jistotou zajistila, že rizikům poškození zájmů zákazníka bude zabráněno, obchodník s cennými papíry zákazníkovi jasně sdělí obecnou povahu nebo zdroje střetů zájmů a opatření přijatá ke zmírnění uvedených rizik předtím, než provede obchod jeho jménem.
(3) Sdělení podle odstavce 2 musí být poskytnuto na trvalém nosiči dat a musí být dostatečně podrobné s přihlédnutím k povaze zákazníka tak, aby zákazník mohl o službě, u níž ke střetu zájmů dochází, učinit informované rozhodnutí.
Oddíl 2
Výklad
Stručně
Paragraf 11a zákona o podnikání na kapitálovém trhu ukládá obchodníkům s cennými papíry povinnost identifikovat, předcházet a řídit střety zájmů, které mohou vzniknout mezi nimi, jejich pracovníky, vázanými zástupci nebo spřízněnými osobami a jejich zákazníky, nebo mezi dvěma zákazníky, a to v souvislosti s poskytováním investičních služeb.
Co to znamená v praxi
Obchodník s cennými papíry musí mít zavedené interní postupy a pravidla, která mu pomohou odhalit situace, kdy by jeho zájmy nebo zájmy jeho pracovníků mohly být v rozporu se zájmy zákazníka.
Pokud by i přes tato opatření hrozilo poškození zájmů zákazníka, musí obchodník zákazníka před provedením obchodu jasně informovat o povaze a zdrojích střetu zájmů a o tom, jaká opatření přijal k jeho zmírnění.
Toto sdělení musí být zákazníkovi poskytnuto písemně (na trvalém nosiči dat) a musí být dostatečně podrobné, aby se zákazník mohl informovaně rozhodnout, zda službu, u které ke střetu zájmů dochází, využije.
Na co si dát pozor
Sdělení o střetu zájmů musí být dostatečně podrobné, aby zákazník skutečně pochopil rizika a mohl učinit informované rozhodnutí.
Informace o střetu zájmů musí být poskytnuty na trvalém nosiči dat, což znamená, že by měly být dostupné a neměnné (např. e-mail, dopis, záznam v klientském portálu).
Zdroj: e-Sbírka / justice.cz (oficiální data). Výklady generovány AI z textu zákona, orientační — nenahrazují radu advokáta.