Stručně: Paragraf 5 zákona o podnikání na kapitálovém trhu definuje, kdo je obchodníkem s cennými papíry, a upřesňuje, za jakých podmínek se za něj považuje i banka nebo systémově významný obchodník, přičemž pro některé z nich se nepoužijí vybraná ustanovení tohoto zákona a naopak se na ně vztahují některá ustanovení zákona o bankách.
§ 5 Základní ustanovení
(1) Obchodník s cennými papíry je právnická osoba, která je na základě povolení k činnosti obchodníka s cennými papíry uděleného Českou národní bankou oprávněna poskytovat hlavní investiční služby.
(2) Obchodníkem s cennými papíry se v tomto zákoně, s výjimkou § 5a, 6, 8a, 9a, § 10a až 10ad, § 12aa až 12ad, § 12g, 12h, § 12j až 12m, § 16a, 16b, § 135a až 135c, § 136 odst. 2 a 5, § 137a až 137c, § 149ga, 149gb a § 150 až 155c, rozumí i banka, která má v licenci jí udělené Českou národní bankou povoleno poskytování hlavních investičních služeb.
(3) Pro obchodníka s cennými papíry, který je investičním podnikem podle čl. 1 odst. 2 nebo 5 nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) 2019/203372), se § 9a, § 12aa až 12ad, § 12g, 12h, § 12j až 12m, § 16a, 16b, 135a, 135b, 135c, § 136 odst. 2 a 5, § 137a až 137c, § 149ga, 149gb a § 150 až 155b nepoužijí. Pro účely § 3a, 20d, § 25 až 26b, § 26c až 34, § 36a až 36j, § 38c až 39 a § 41 zákona o bankách se obchodník s cennými papíry, který je investičním podnikem podle čl. 1 odst. 2 nebo 5 nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) 2019/203372), považuje za banku a § 8 odst. 2 až 10, § 8b až 8d, § 9a, 11b, 11c, § 12c až 12y, § 16, 16a, 21, 22 a 24 zákona o bankách a související prováděcí předpisy, přímo použitelné předpisy Evropské unie a rozhodnutí Komise se pro něj použijí obdobně, jako by byl bankou.
(4) Systémově významný obchodník se považuje za obchodníka s cennými papíry s tím, že § 8a, 9a, § 12aa až 12ad, § 12g, 12h, § 12j až 12m, § 16a, 16b, § 21 až 23, § 135a, 135b, 135c, § 136 odst. 2 a 5, § 137a až 137c, § 149ga, 149gb a § 150 až 155b se pro něj nepoužijí. Pro účely § 3a, § 8aa až 8aj, § 17b až 17s, § 20d, § 25 až 26b, § 26c až 34, § 36a až 36j, § 38c až 39 a § 41 zákona o bankách se systémově významný obchodník považuje za banku a § 5a, § 5c až 5o, § 8 odst. 2 až 10, § 8b až 8d, § 9a, 10a, 11b, 11c, § 12c až 12y, § 16, 16a, 17a, 20, 20a, 21, 22 a 24 zákona o bankách a související prováděcí předpisy, přímo použitelné předpisy Evropské unie a rozhodnutí Komise se pro něj použijí obdobně, jako by byl bankou.
Výklad
Stručně
Paragraf 5 zákona o podnikání na kapitálovém trhu definuje, kdo je obchodníkem s cennými papíry, a upřesňuje, za jakých podmínek se za něj považuje i banka nebo systémově významný obchodník, přičemž pro některé z nich se nepoužijí vybraná ustanovení tohoto zákona a naopak se na ně vztahují některá ustanovení zákona o bankách.
Co to znamená v praxi
Obchodníkem s cennými papíry je právnická osoba, která má povolení od České národní banky k poskytování hlavních investičních služeb.
Banka, která má v licenci od České národní banky povoleno poskytovat hlavní investiční služby, se pro většinu ustanovení tohoto zákona také považuje za obchodníka s cennými papíry.
Pro určité typy obchodníků s cennými papíry (investiční podniky podle nařízení EU a systémově významné obchodníky) platí specifická pravidla, kdy se na ně nepoužijí některá ustanovení zákona o kapitálovém trhu a místo toho se na ně obdobně vztahují vybraná ustanovení zákona o bankách.
Na co si dát pozor
Definice obchodníka s cennými papíry není jednotná pro všechna ustanovení zákona; pro banky a systémově významné obchodníky platí výjimky z použití některých paragrafů.
Pravidla pro investiční podniky a systémově významné obchodníky jsou komplexnější a odkazují na další právní předpisy, včetně nařízení Evropské unie a zákona o bankách.
Zdroj: e-Sbírka / justice.cz (oficiální data). Výklady generovány AI z textu zákona, orientační — nenahrazují radu advokáta.