← Polska

Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 19 kwietnia 2005 r. w sprawie trybu i warunków postępowania podmiotów prowadzących działalność maklerską oraz ban

Obsah (4)§ 9§ 8§ 28§ 19

DZIENNIK USTAW RZECZYPOSPOLITEJ POLSKIEJ Warszawa, dnia 28 kwietnia 2005 r. Nr 73 TREÂå: Poz.: ROZPORZÑDZENIE RADY MINISTRÓW 644 — z dnia 19 kwietnia 2005 r. w sprawie trybu i warunków post´powania po

§ 9—11, 13, 16 i 28—31.

  1. Postanowienia dotyczàce Êwiadczenia us∏ug na danym rynku regulowanym mogà byç przedmiotem odr´bnego regulaminu. §
  3. Âwiadczenie us∏ug polegajàcych na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà instrumenty pochodne, wymaga zawarcia mi´dzy domem maklerskim a klientem umowy w tym zakresie. Warunki zawarcia i realizacji tej umowy okreÊla, z zastrze˝eniem § 8 ust. 3 pkt 23, regulamin wykonywania zleceƒ klienta, których przedmiotem sà instrumenty pochodne.
  4. Regulamin, o którym mowa w ust. 1, okreÊla w szczególnoÊci: 1) tryb i warunki zawierania umowy, o której mowa w ust. 1; 2) tryb sk∏adania, modyfikowania i anulowania zleceƒ kupna i sprzeda˝y instrumentów pochodnych; 3) tryb i warunki wykonywania zleceƒ klienta na rynku regulowanym, na którym dom maklerski poÊredniczy w obrocie; 4) tryb i warunki uczestniczenia w notowaniach ciàg∏ych, w formie sk∏adania ustnych dyspozycji przez klientów zgromadzonych w wydzielonym pomieszczeniu; 5) tryb, warunki i form´ ustanawiania pe∏nomocnictw przez klienta; 6) tryb i warunki prowadzenia rejestru sesji; 7) tryb, warunki i zasady dokonywania rozliczeƒ z tytu∏u zawartych transakcji; 8) sposób i terminy sprawdzania pokrycia zleceƒ klienta, je˝eli sprawdzenie pokrycia jest okreÊlone przez umow´ lub odr´bne przepisy; 11) tryb przekazywania przez dom maklerski ˝àdania uzupe∏nienia depozytu zabezpieczajàcego do poziomu okreÊlonego umowà i odr´bnymi przepisami; 12) tryb przekazywania przez dom maklerski informacji dotyczàcej koniecznoÊci spe∏nienia zobowiàzania wynikajàcego z pozycji zaj´tej w zakresie instrumentów pochodnych; 13) sposób post´powania domu maklerskiego w przypadku niewniesienia lub nieuzupe∏nienia przez klienta depozytu zabezpieczajàcego lub w przypadku przekroczenia limitów zaanga˝owania, okreÊlonych przez Krajowy Depozyt lub podmiot organizujàcy rynek; 14) postanowienia zabezpieczajàce interesy domu maklerskiego w przypadku niewywiàzania si´ klienta z przyj´tych zobowiàzaƒ, a tak˝e sposoby zaspokajania roszczeƒ domu maklerskiego z aktywów klienta znajdujàcych si´ na rachunkach i w rejestrze operacyjnym klienta prowadzonych przez dom maklerski; 15) sposoby i terminy wnoszenia przez klientów op∏at i prowizji zwiàzanych z us∏ugami wykonywanymi na rzecz klientów w zwiàzku z umowà, o której mowa w ust. 1, oraz sposób i tryb okreÊlania ich wysokoÊci; 16) sposoby i terminy dor´czania klientowi potwierdzenia zawarcia transakcji; 17) sposoby i terminy za∏atwiania skarg sk∏adanych przez klientów; 18) tryb i warunki wypowiedzenia oraz rozwiàzania umowy, o której mowa w ust. 1; 19) tryb, terminy i warunki zmiany regulaminu, a tak˝e sposób informowania klientów o tych zmianach; 20) tryb przekazywania dyspozycji kupna lub sprzeda˝y instrumentów pochodnych za pomocà telefonu oraz innych urzàdzeƒ technicznych, warunki przekazywania takich dyspozycji oraz sposób identyfikacji osoby przekazujàcej dyspozycj´; 21) tryb i warunki sk∏adania zleceƒ lub dyspozycji za pomocà elektronicznych noÊników informacji, w szczególnoÊci sposób identyfikacji osoby sk∏adajàcej zlecenie, bàdê wskazanie, ˝e ten tryb i warunki podlegajà uregulowaniu w umowie z klientem; 22) warunki udzielania nieodp∏atnych rekomendacji przez maklerów papierów wartoÊciowych oraz zakres odpowiedzialnoÊci domu maklerskiego za szkody powsta∏e wskutek zastosowania si´ klienta do rekomendacji; Dziennik Ustaw Nr 73 — 4944 — Poz. 644 23) tryb i warunki wystawiania na podstawie zlecenia klienta wi´cej ni˝ jednego zlecenia brokerskiego bàdê wskazanie, ˝e ten tryb i warunki podlegajà uregulowaniu w umowie z klientem;
  5. Regulamin, o którym mowa w ust. 1, mo˝e nie zawieraç wszystkich postanowieƒ, o których mowa w ust. 2, je˝eli w danym zakresie zawiera odes∏anie do regulaminu, o którym mowa w §
  6. 24) tryb i warunki otwierania, prowadzenia i zamykania rachunku papierów wartoÊciowych i rachunku pieni´˝nego, je˝eli nie sà one przedmiotem regulacji odr´bnego regulaminu; §
  8. Âwiadczenie us∏ug polegajàcych na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà zagraniczne instrumenty finansowe, wymaga zawarcia w tym zakresie umowy mi´dzy domem maklerskim a klientem. Warunki zawarcia i realizacji tej umowy okreÊla, z zastrze˝eniem § 8 ust. 3 pkt 24 i § 9 ust. 2 pkt 26, regulamin Êwiadczenia us∏ug polegajàcych na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà zagraniczne instrumenty finansowe. 25) tryb i warunki otwierania, prowadzenia i zamykania rachunku praw majàtkowych oraz zawierania i realizacji umowy o Êwiadczenie us∏ug polegajàcych na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà prawa majàtkowe, je˝eli nie sà one przedmiotem regulacji odr´bnego regulaminu; 26) tryb i warunki zawierania oraz realizacji umowy o Êwiadczenie us∏ug polegajàcych na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà zagraniczne instrumenty finansowe, je˝eli nie sà one przedmiotem regulacji odr´bnego regulaminu; 27) tryb i warunki otwierania, prowadzenia i zamykania rachunku transakcji gie∏dowych oraz zawierania i realizacji umowy o Êwiadczenie us∏ug polegajàcych na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà prawa majàtkowe na gie∏dzie towarowej, je˝eli nie sà one przedmiotem regulacji odr´bnego regulaminu; 28) tryb i warunki zawierania i realizacji umowy o Êwiadczenie us∏ug polegajàcych na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà instrumenty rynku niepublicznego, oraz rejestrowania instrumentów rynku niepublicznego, je˝eli nie sà one przedmiotem regulacji umowy wskazanej w §
  10. Przed zawarciem umowy, o której mowa w ust. 1, dom maklerski ma obowiàzek uzyskaç od klienta informacj´ o Numerze Identyfikacji Klienta w Krajowym Depozycie, je˝eli klient posiada ju˝ taki numer.
  11. Dom maklerski okreÊli wymagania finansowe, jakie powinien spe∏niaç klient, aby móc za poÊrednictwem domu maklerskiego dokonywaç transakcji instrumentami pochodnymi. Dom maklerski uzale˝ni zawarcie umowy, o której mowa w ust. 1, od uprzedniego uzyskania od klienta oÊwiadczenia o jego sytuacji finansowej, z∏o˝onego w formie pisemnej lub za pomocà elektronicznych noÊników informacji.
  12. Przepisu ust. 4 nie stosuje si´ w przypadku, gdy umowa zawierana jest z klientem profesjonalnym.
  13. Przepisy ust. 2 pkt 4, 6 i 20—28 stosuje si´, je˝eli dom maklerski prowadzi dzia∏alnoÊç okreÊlonà w tych przepisach.
  14. Do postanowieƒ regulaminu, o których mowa w ust. 2 pkt 24—28, o ile nie sà one przedmiotem regulacji odr´bnego regulaminu, stosuje si´

§ 9—11, 13 i 28—31. 2. Regulamin, o którym mowa w ust. 1, okre

Êla w szczególnoÊci: 1) tryb i warunki zawierania umowy, o której mowa w ust. 1; 2) tryb sk∏adania, modyfikowania i anulowania zleceƒ kupna i sprzeda˝y papierów wartoÊciowych; 3) tryb i warunki wykonywania zleceƒ klienta na zagranicznym rynku regulowanym, na którym dom maklerski poÊredniczy w obrocie; 4) terminy i sposoby informowania klienta o zawarciu transakcji; 5) terminy i sposoby informowania klienta o stanie posiadania zagranicznych instrumentów finansowych; 6) okreÊlenie sposobu przekazywania przez klienta dyspozycji dotyczàcych wykonywania praw majàtkowych i niemajàtkowych zwiàzanych z nabytymi przez klienta zagranicznymi instrumentami finansowymi; 7) sposoby i tryb przekazywania klientom informacji o:

  1. a)prawach przys∏ugujàcych im do zagranicznych instrumentów finansowych oraz
  2. b)przepisach i zwyczajach obowiàzujàcych na danym zagranicznym rynku regulowanym; 8) sposoby informowania klientów o wyborze zagranicznego podmiotu przechowujàcego papiery wartoÊciowe oraz zagranicznego podmiotu Êwiadczàcego us∏ugi brokerskie, je˝eli us∏ugi sà Êwiadczone z wykorzystaniem poÊrednictwa takich podmiotów; 9) tryb, warunki i form´ ustanawiania pe∏nomocnictw przez klienta; 10) terminy, warunki i sposoby dokonywania rozliczeƒ z tytu∏u zawartych transakcji; 11) sposoby i terminy sprawdzania pokrycia zleceƒ klienta, je˝eli sprawdzenie pokrycia jest wymagane przez umow´ lub odr´bne przepisy; 12) tryb i warunki dokonywania p∏atnoÊci za nabywane zagraniczne instrumenty finansowe oraz warunki, jakie powinni spe∏niaç klienci, w zale˝noÊci od sposobu p∏atnoÊci; Dziennik Ustaw Nr 73 — 4945 — 13) sposoby i terminy dor´czania klientowi potwierdzenia zawarcia transakcji; 14) sposób post´powania domu maklerskiego w przypadku, gdy klient nie dostarcza Êrodków pieni´˝nych w terminach okreÊlonych w umowie lub odr´bnych przepisach; 15) postanowienia zabezpieczajàce interesy domu maklerskiego w przypadku niewywiàzania si´ klienta z przyj´tych zobowiàzaƒ; 16) sposoby i terminy wnoszenia przez klientów op∏at i prowizji zwiàzanych z umowà, o której mowa w ust. 1, oraz sposób i tryb okreÊlania ich wysokoÊci; 17) sposoby i terminy za∏atwiania skarg sk∏adanych przez klientów; 18) tryb i warunki wypowiedzenia oraz rozwiàzania umowy, o której mowa w ust. 1; 19) tryb, terminy i warunki zmiany regulaminu, a tak˝e sposób informowania klientów o tych zmianach; 20) sposób informowania klienta o zasadach przechowywania nabytych papierów wartoÊciowych przez zagraniczny podmiot, je˝eli us∏ugi sà Êwiadczone z wykorzystaniem poÊrednictwa takiego podmiotu, oraz tryb i warunki otwierania i prowadzenia rachunku lub rejestru s∏u˝àcego do rejestrowania zagranicznych instrumentów finansowych; 21) tryb przekazywania dyspozycji kupna lub sprzeda˝y zagranicznych instrumentów finansowych za pomocà telefonu oraz innych urzàdzeƒ technicznych, warunki przekazywania takich dyspozycji oraz sposób identyfikacji osoby przekazujàcej dyspozycj´; 22) tryb i warunki sk∏adania zleceƒ lub dyspozycji za pomocà elektronicznych noÊników informacji, w szczególnoÊci sposób identyfikacji osoby sk∏adajàcej zlecenie, bàdê wskazanie, ˝e ten tryb i warunki podlegajà uregulowaniu w umowie z klientem; 23) warunki udzielania nieodp∏atnych rekomendacji przez maklerów papierów wartoÊciowych oraz zakres odpowiedzialnoÊci domu maklerskiego za szkody powsta∏e wskutek zastosowania si´ klienta do rekomendacji. 3. Przepisy ust. 2 pkt 21—23 stosuje si´, je˝eli dom maklerski prowadzi dzia∏alnoÊç okreÊlonà w tych przepisach. 4. Regulamin, o którym mowa w ust. 1, mo˝e nie zawieraç wszystkich postanowieƒ, o których mowa w ust. 2, je˝eli w danym zakresie zawiera odes∏anie do regulaminu, o którym mowa w § 8. 5. W przypadku gdy w ramach us∏ug, o których mowa w ust. 1, wykonywane sà zlecenia klienta, których przedmiotem sà zagraniczne instrumenty finansowe, którymi obrót zwiàzany jest z obowiàzkiem po- Poz. 644 siadania depozytu zabezpieczajàcego, do regulaminu, o którym mowa w ust. 2, stosuje si´ dodatkowo przepisy § 9 ust. 2 pkt 9—13. § 11. 1. Âwiadczenie us∏ug polegajàcych na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà prawa majàtkowe, wymaga zawarcia w tym zakresie umowy mi´dzy domem maklerskim a klientem. Warunki zawarcia i realizacji tej umowy okreÊla regulamin Êwiadczenia us∏ug polegajàcych na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà prawa majàtkowe, z zastrze˝eniem ust. 4, § 8 ust. 3 pkt 25 oraz § 9 ust. 2 pkt 25. 2. Do regulaminu, o którym mowa w ust. 1, stosuje si´

§ 8ust.

3, a w przypadku gdy w ramach us∏ug, o których mowa w ust. 1, wykonywane sà zlecenia klienta, których przedmiotem sà prawa majàtkowe, którymi obrót zwiàzany jest z obowiàzkiem posiadania depozytu zabezpieczajàcego, do regulaminu, o którym mowa w ust. 1, stosuje si´

§ 9ust.

  2. Przepisów ust. 1 i 2 dotyczàcych obowiàzku opracowania regulaminu Êwiadczenia us∏ug wykonywania zleceƒ klienta, których przedmiotem sà prawa majàtkowe, nie stosuje si´, je˝eli konstrukcja praw majàtkowych lub specyfika obrotu tymi prawami majàtkowymi uniemo˝liwiajà uregulowanie praw i obowiàzków zwiàzanych z zawarciem i realizacjà umowy, o której mowa w ust. 1, w sposób jednolity dla wszystkich klientów, na rzecz których Êwiadczone sà us∏ugi polegajàce na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà prawa majàtkowe.
  3. W przypadku, o którym mowa w ust. 3, zasady wykonywania zleceƒ klienta, których przedmiotem sà prawa majàtkowe, okreÊla si´ w umowie wskazanej w ust.
  4. Do umowy stosuje si´

§ 8ust.

3, a w przypadku gdy w ramach us∏ug, o których mowa w ust. 1, wykonywane sà zlecenia klienta, których przedmiotem sà prawa majàtkowe, którymi obrót zwiàzany jest z obowiàzkiem posiadania depozytu zabezpieczajàcego, do umowy stosuje si´

§ 9ust. 2. 5. Dom maklerski okre

Êli wymagania finansowe, jakie powinien spe∏niaç klient, aby móc za poÊrednictwem domu maklerskiego dokonywaç transakcji prawami majàtkowymi, którymi obrót zwiàzany jest z obowiàzkiem posiadania przez klienta depozytu zabezpieczajàcego. Dom maklerski uzale˝ni zawarcie umowy, o której mowa w ust. 1, od uprzedniego uzyskania od klienta oÊwiadczenia o jego sytuacji finansowej, z∏o˝onego w formie pisemnej lub za pomocà elektronicznych noÊników informacji. 6. Przepisu ust. 5 nie stosuje si´ w przypadku, gdy umowa zawierana jest z klientem profesjonalnym. § 12. Âwiadczenie us∏ug polegajàcych na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà instrumenty rynku niepublicznego, odbywa si´ na podstawie umowy mi´dzy domem maklerskim a klientem. Przepisy § 11 stosuje si´ odpowiednio. Dziennik Ustaw Nr 73 — 4946 — § 13. 1. Âwiadczenie przez dom maklerski us∏ug polegajàcych na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà prawa majàtkowe na gie∏dzie towarowej, odbywa si´ na podstawie umowy zawartej mi´dzy klientem a domem maklerskim oraz regulaminu wykonywania zleceƒ klienta, których przedmiotem sà prawa majàtkowe na gie∏dzie towarowej, z zastrze˝eniem § 8 ust. 3 pkt 26 oraz § 9 ust. 2 pkt 27. 2. Regulamin, o którym mowa w ust. 1, okreÊla w szczególnoÊci: 1) tryb i warunki zawierania umowy, o której mowa w ust. 1; 2) tryb, warunki i form´ ustanawiania pe∏nomocnictw przez klienta; 3) tryb sk∏adania, modyfikowania i anulowania zleceƒ kupna i sprzeda˝y praw majàtkowych na gie∏dzie towarowej; 4) tryb i warunki wykonywania zleceƒ klienta na gie∏dzie towarowej, na której dom maklerski poÊredniczy w obrocie; 5) tryb i warunki uczestniczenia w notowaniach ciàg∏ych, w formie sk∏adania ustnych dyspozycji przez klientów zgromadzonych w wydzielonym pomieszczeniu; 6) terminy, warunki i zasady dokonywania rozliczeƒ z tytu∏u zawartych transakcji; 7) sposób i terminy sprawdzania pokrycia zleceƒ klienta, je˝eli sprawdzenie pokrycia jest wymagane przez umow´ lub odr´bne przepisy; 8) tryb i warunki dokonywania p∏atnoÊci za nabywane prawa majàtkowe na gie∏dzie towarowej oraz warunki, jakie powinni spe∏niaç klienci, w zale˝noÊci od sposobu dokonywania p∏atnoÊci, je˝eli obowiàzek dokonania p∏atnoÊci jest okreÊlony przez umow´ lub odr´bne przepisy; 9) sposoby ustalania wysokoÊci depozytu zabezpieczajàcego oraz tryb informowania klienta o zmianie jego wysokoÊci, je˝eli obowiàzek wnoszenia depozytu zabezpieczajàcego wynika z umowy lub odr´bnych przepisów; Poz. 644 pieni´˝nych w terminach okreÊlonych w umowie lub w odr´bnych przepisach; 14) postanowienia zabezpieczajàce interesy domu maklerskiego w przypadku niewywiàzania si´ klienta z przyj´tych zobowiàzaƒ, a tak˝e sposoby zaspokajania roszczeƒ domu maklerskiego z aktywów klienta znajdujàcych si´ na rachunkach lub rejestrach klienta prowadzonych przez dom maklerski; 15) sposoby i terminy wnoszenia przez klientów op∏at i prowizji zwiàzanych z us∏ugami wykonywanymi na rzecz klientów w zwiàzku z umowà, o której mowa w ust. 1, oraz sposób i tryb okreÊlania ich wysokoÊci; 16) sposoby dor´czania klientowi potwierdzenia zawarcia transakcji; 17) sposoby i terminy za∏atwiania skarg sk∏adanych przez klientów; 18) tryb i warunki wypowiedzenia oraz rozwiàzania umowy, o której mowa w ust. 1; 19) tryb, terminy i warunki zmiany regulaminu, a tak˝e sposób informowania klientów o tych zmianach; 20) tryb przekazywania dyspozycji kupna lub sprzeda˝y praw majàtkowych na gie∏dzie towarowej za pomocà telefonu oraz innych urzàdzeƒ technicznych, warunki przekazywania takich dyspozycji oraz sposób identyfikacji osoby przekazujàcej dyspozycj´; 21) tryb i warunki sk∏adania zleceƒ lub dyspozycji za pomocà elektronicznych noÊników informacji, w szczególnoÊci sposób identyfikacji osoby sk∏adajàcej zlecenie, bàdê wskazanie, ˝e ten tryb i warunki podlegajà uregulowaniu w umowie z klientem; 22) tryb i warunki otwierania, prowadzenia i zamykania rejestru transakcji gie∏dowych lub rachunku pieni´˝nego, je˝eli nie sà one przedmiotem regulacji odr´bnego regulaminu. 10) sposoby i tryb wnoszenia depozytu zabezpieczajàcego i jego uzupe∏niania, je˝eli obowiàzek wnoszenia depozytu zabezpieczajàcego wynika z umowy lub odr´bnych przepisów; 3. Przepisy ust. 2 pkt 6 i 20—22 stosuje si´, je˝eli dom maklerski prowadzi dzia∏alnoÊç okreÊlonà w tych przepisach. Do postanowieƒ regulaminu, o których mowa w ust. 2 pkt 22, stosuje si´ odpowiednio przepis § 30. 11) tryb przekazywania przez dom maklerski ˝àdania uzupe∏nienia depozytu zabezpieczajàcego do poziomu okreÊlonego umowà i odr´bnymi przepisami; 4. Regulamin, o którym mowa w ust. 1, mo˝e nie zawieraç wszystkich postanowieƒ, o których mowa w ust. 2, je˝eli w danym zakresie zawiera odes∏anie do regulaminu, o którym mowa w § 8 lub 9. 12) sposób post´powania domu maklerskiego w przypadku niewniesienia lub nieuzupe∏nienia przez klienta depozytu zabezpieczajàcego lub w przypadku przekroczenia limitów zaanga˝owania, okreÊlonych przez w∏aÊciwà izb´ rozrachunkowà lub podmiot organizujàcy rynek; 5. Postanowienia dotyczàce Êwiadczenia us∏ug, o których mowa w ust. 1, na danej gie∏dzie towarowej, mogà byç przedmiotem regulacji odr´bnego regulaminu. 13) sposób post´powania domu maklerskiego w przypadku, gdy klient nie dostarcza Êrodków 6. Dom maklerski okreÊli wymagania finansowe, jakie powinien spe∏niaç klient, aby móc za poÊrednictwem domu maklerskiego dokonywaç transakcji pra- Dziennik Ustaw Nr 73 — 4947 — wami majàtkowymi na gie∏dzie towarowej, je˝eli jest to zwiàzane z obowiàzkiem posiadania depozytu zabezpieczajàcego przez klienta. Dom maklerski uzale˝ni zawarcie umowy, o której mowa w ust. 1, od uprzedniego uzyskania od klienta oÊwiadczenia o jego sytuacji finansowej, z∏o˝onego w formie pisemnej lub za pomocà elektronicznych noÊników informacji. 7. Przepisu ust. 6 nie stosuje si´ w przypadku, gdy umowa zawierana jest z klientem profesjonalnym. § 14. 1. Âwiadczenie us∏ug polegajàcych na zarzàdzaniu portfelem instrumentów finansowych wymaga zawarcia w tym zakresie umowy mi´dzy domem maklerskim a klientem. Warunki zawarcia i realizacji tej umowy okreÊla regulamin zarzàdzania portfelami instrumentów finansowych. 2. Regulamin, o którym mowa w ust. 1, okreÊla w szczególnoÊci: 1) tryb i warunki zawierania umowy, o której mowa w ust. 1; 2) tryb i warunki podejmowania i realizacji przez dom maklerski decyzji inwestycyjnych dotyczàcych aktywów wchodzàcych w sk∏ad zarzàdzanych portfeli; 3) tryb, warunki i form´ ustanawiania pe∏nomocnictw przez klienta; Poz. 644 nansowych oraz zakres informacji przekazywanych w raportach, z zastrze˝eniem § 71; 10) sposoby i terminy informowania klienta o spadku wartoÊci portfela poni˝ej wielkoÊci ustalonej w umowie z klientem; 11) sposoby i terminy za∏atwiania skarg sk∏adanych przez klientów; 12) tryb i warunki wypowiedzenia oraz rozwiàzania umowy, o której mowa w ust. 1; 13) tryb, terminy i warunki zmiany regulaminu, a tak˝e sposób informowania klientów o tych zmianach; 14) sposoby i tryb przekazywania przez klienta dyspozycji dotyczàcych aktywów wchodzàcych w sk∏ad zarzàdzanego przez dom maklerski portfela instrumentów finansowych. 3. Przepisu ust. 2 pkt 7 nie stosuje si´ w przypadku, gdy ze wzgl´du na specyficznà strategi´ inwestycyjnà wykorzystywanà do zarzàdzania portfelem instrumentów finansowych nie jest mo˝liwe wykorzystywanie wskaêników finansowych. W takim przypadku w umowie, o której mowa w ust. 1, przewiduje si´ alternatywny sposób ustalania poziomu efektywnoÊci Êwiadczonej us∏ugi zarzàdzania portfelem instrumentów finansowych. 4) tryb dokonywania wyboru podmiotu przechowujàcego aktywa wchodzàce w sk∏ad zarzàdzanych przez dom maklerski portfeli oraz podmiotów wykonujàcych zlecenia klienta, których przedmiotem sà instrumenty finansowe wchodzàcych w sk∏ad zarzàdzanych przez dom maklerski portfeli — je˝eli dom maklerski wykorzystuje poÊrednictwo takich podmiotów przy Êwiadczeniu us∏ug zarzàdzania portfelami instrumentów finansowych; 4. Umowa, o której mowa w ust. 1, okreÊla strategi´ inwestycyjnà, zgodnie z którà Êwiadczona ma byç us∏uga zarzàdzania portfelem instrumentów finansowych. 5) postanowienia zabezpieczajàce interesy domu maklerskiego w przypadku niewywiàzania si´ klienta z przyj´tych zobowiàzaƒ, w tym sposoby zaspokajania roszczeƒ domu maklerskiego z aktywów klienta wchodzàcych w sk∏ad zarzàdzanych przez dom maklerski portfeli; 2) rodzaju instrumentów finansowych wchodzàcych w sk∏ad portfela; 6) sposoby i terminy wnoszenia przez klientów op∏at i prowizji zwiàzanych z us∏ugami wykonywanymi na rzecz klientów w zwiàzku z umowà o zarzàdzanie portfelem instrumentów finansowych oraz sposób i tryb okreÊlania ich wysokoÊci; 4) ograniczeƒ i limitów w zakresie dokonywanych transakcji lub inwestycji w ramach zarzàdzania portfelem instrumentów finansowych. 7) obiektywne wskaêniki finansowe wykorzystywane przez dom maklerski w celu ustalenia poziomu efektywnoÊci Êwiadczonej us∏ugi zarzàdzania portfelem instrumentów finansowych, z zastrze˝eniem ust. 3; 8) zasady i metody wyceny instrumentów wchodzàcych w sk∏ad zarzàdzanych przez dom maklerski portfeli; 9) sposoby i terminy przekazywania przez dom maklerski klientowi raportów dotyczàcych sk∏adu i wartoÊci zarzàdzanego portfela instrumentów fi- 5. Strategia inwestycyjna zawiera w szczególnoÊci wskazanie: 1) celów inwestycyjnych zarzàdzania portfelem instrumentów finansowych; 3) rodzaju transakcji i inwestycji dokonywanych w ramach zarzàdzania portfelem instrumentów finansowych; § 15. W przypadku zmiany regulaminów, o których mowa w § 8—14, dom maklerski informuje klienta o treÊci zmiany w takim terminie, aby klient móg∏ wypowiedzieç umow´ z zachowaniem okresu wypowiedzenia, a rozwiàzanie umowy nastàpi∏o przed dniem wejÊcia w ˝ycie zmian. § 16. 1. Âwiadczenie us∏ug przyjmowania lub przekazywania zleceƒ klienta, których przedmiotem sà instrumenty finansowe, odbywa si´ na podstawie umowy zawartej mi´dzy klientem a domem maklerskim oraz regulaminu przyjmowania lub przekazywania zleceƒ klienta, których przedmiotem sà instrumenty finansowe. Dziennik Ustaw Nr 73 — 4948 — Poz. 644 2. Regulamin, o którym mowa w ust. 1, okreÊla w szczególnoÊci: Oddzia∏ 3 1) tryb i warunki zawierania umowy, o której mowa w ust. 1; Prowadzenie rachunków i rejestrów 2) tryb sk∏adania, modyfikowania i anulowania zleceƒ kupna i sprzeda˝y papierów wartoÊciowych; 3) tryb, warunki i form´ ustanawiania pe∏nomocnictw przez klienta; 4) tryb i zasady przekazywania zleceƒ nabycia lub zbycia instrumentów finansowych do podmiotu uprawnionego do ich wykonywania; 5) sposoby i terminy wnoszenia przez klientów op∏at i prowizji oraz sposób i tryb okreÊlania ich wysokoÊci; 6) sposoby dor´czania klientowi informacji dotyczàcych wykonywania zleceƒ klienta lub nieprzyj´cia do wykonania sk∏adanych przez niego zleceƒ, je˝eli informacje te sà dostarczane za poÊrednictwem domu maklerskiego przyjmujàcego lub przekazujàcego zlecenia; 7) tryb przekazywania przez klienta dyspozycji nabycia lub zbycia instrumentów finansowych za pomocà telefonu oraz innych urzàdzeƒ technicznych, warunki przekazywania takich dyspozycji, sposób identyfikacji osoby przekazujàcej dyspozycj´ oraz tryb przekazywania przez dom maklerski takich dyspozycji do podmiotu uprawnionego do wystawiania na ich podstawie zleceƒ i ich wykonywania; § 18. Dom maklerski, który prowadzi dla klienta rachunek papierów wartoÊciowych, otwiera dla tego klienta rejestr operacyjny. Dom maklerski mo˝e równie˝ otworzyç dla klienta rejestr sesji. § 19. 1. Dom maklerski nie otwiera rachunku papierów wartoÊciowych dla klienta, gdy nabywane papiery wartoÊciowe b´dà zapisywane na rachunku tego klienta w banku prowadzàcym rachunki papierów wartoÊciowych lub w Krajowym Depozycie. 2. Dom maklerski jest obowiàzany do rejestrowania papierów wartoÊciowych zgodnie z procedurami okreÊlonymi przez Krajowy Depozyt. 3. Na rachunku papierów wartoÊciowych odr´bnie sà rejestrowane papiery wartoÊciowe: 1) s∏u˝àce jako zabezpieczenie wykonania zobowiàzaƒ:

  1. a)wynikajàcych z po˝yczek papierów wartoÊciowych, udzielonych na podstawie odr´bnych przepisów,
  2. b)wynikajàcych z po˝yczek lub kredytów na nabycie instrumentów finansowych, udzielonych na podstawie odr´bnych przepisów, 8) sposoby i terminy za∏atwiania skarg sk∏adanych przez klientów;
  3. c)wynikajàcych z instrumentów pochodnych, 9) tryb i warunki wypowiedzenia oraz rozwiàzania umowy, o której mowa w ust. 1;
  4. e)wynikajàcych z praw majàtkowych na gie∏dzie towarowej, 10) tryb, terminy i warunki zmiany regulaminu, a tak˝e sposób informowania klientów o tych zmianach;
  5. f)innych, okreÊlonych w przepisach rozporzàdzenia; 11) warunki udzielania nieodp∏atnych rekomendacji przez maklerów papierów wartoÊciowych oraz zakres odpowiedzialnoÊci domu maklerskiego za szkody powsta∏e wskutek zastosowania si´ klienta do rekomendacji. 3. W przypadku gdy dom maklerski, wed∏ug w∏asnego wyboru, zawiera w imieniu i na rachunek klienta, na podstawie udzielonego przez niego pe∏nomocnictwa, umowy o Êwiadczenie us∏ug brokerskich lub o prowadzenie rachunków lub rejestrów, na których przechowywane majà byç instrumenty finansowe nabywane na rachunek klienta, regulamin, o którym mowa w ust. 2, powinien równie˝ okreÊlaç sposób dokonywania wyboru podmiotów Êwiadczàcych takie us∏ugi. 4. Przepis ust. 2 pkt 7 stosuje si´ do domu maklerskiego, który prowadzi takà dzia∏alnoÊç. § 17. Przepisy niniejszego oddzia∏u stosuje si´ odpowiednio do zagranicznej firmy inwestycyjnej prowadzàcej na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej dzia∏alnoÊç maklerskà bez otwierania oddzia∏u.
  6. d)wynikajàcych z praw majàtkowych, 2) b´dàce przedmiotem:
  7. a)blokady,
  8. b)zastawu,
  9. c)zabezpieczenia finansowego. 4. Papiery wartoÊciowe, okreÊlone w ust. 3, mogà byç rejestrowane ∏àcznie dla wszystkich lub dla niektórych rodzajów zobowiàzaƒ wymienionych w ust. 3, pod warunkiem prowadzenia przez dom maklerski dokumentacji pozwalajàcej na okreÊlenie liczby papierów wartoÊciowych stanowiàcych zabezpieczenie dla poszczególnych rodzajów zobowiàzaƒ. 5. Przepis ust. 4 stosuje si´ odpowiednio w przypadku, gdy procedury Krajowego Depozytu wymagajà ∏àcznego rejestrowania papierów wartoÊciowych okreÊlonych w ust. 3. § 20. 1. Dom maklerski dokonuje zapisów w rejestrze sesji na podstawie potwierdzenia wykonania zlecenia brokerskiego kupna lub sprzeda˝y papierów wartoÊciowych, otrzymanego z gie∏dy lub rynku pozagie∏dowego w czasie sesji, je˝eli dowody ewidencyjne Dziennik Ustaw Nr 73 — 4949 — potwierdzajàce zawarcie transakcji nie sà udost´pniane bezpoÊrednio po zawarciu transakcji lub dom maklerski nie przetwarza tych dokumentów na bie˝àco. 2. Rejestr sesji jest otwierany przed rozpocz´ciem sesji lub w czasie jej trwania. 3. Rejestr sesji jest prowadzony wy∏àcznie w celu sprawdzenia pokrycia zleceƒ klienta, gdy obowiàzek sprawdzenia przez dom maklerski pokrycia wynika z odr´bnych przepisów lub warunków umowy, albo w celu sprawdzenia, czy klient nie przekroczy∏ limitu, o którym mowa w § 41 ust. 3. 4. Rejestr sesji jest zamykany z chwilà zakoƒczenia sesji. § 21. 1. Na wniosek klienta banku prowadzàcego rachunki papierów wartoÊciowych jest mo˝liwe prowadzenie rejestru sesji dla tego klienta. 2. Rejestr sesji, o którym mowa w ust. 1, jest otwierany w domu maklerskim, z którym klient zawar∏ umow´ o Êwiadczenie us∏ug brokerskich lub umow´ o Êwiadczenie us∏ug polegajàcych na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà instrumenty pochodne. 3. Poczàtkowy zapis w rejestrze sesji jest dokonywany w wysokoÊci uzgodnionej przez bank prowadzàcy rachunki papierów wartoÊciowych z klientem i potwierdzonej domowi maklerskiemu przez ten bank. § 22. Dom maklerski zawierajàcy transakcje na zlecenie innego domu maklerskiego b´dàcego uczestnikiem Krajowego Depozytu przekazuje do niego potwierdzenie wykonania zlecenia brokerskiego w celu dokonania przez ten dom maklerski zapisu w rejestrze sesji. § 23. 1. Dom maklerski nie mo˝e wykorzystywaç Êrodków pieni´˝nych zgromadzonych na rachunkach pieni´˝nych w innym celu ni˝ wykonywanie zleceƒ lub dyspozycji klienta oraz pokrycie op∏at i prowizji z tytu∏u Êwiadczonych klientowi us∏ug lub pokrycie innych zobowiàzaƒ klienta wobec domu maklerskiego, wynikajàcych z umów o Êwiadczenie us∏ug przez dom maklerski, z zastrze˝eniem ust. 3. 2. Dom maklerski mo˝e wykonywaç dyspozycje klienta dotyczàce jego Êrodków pieni´˝nych wy∏àcznie w celu: 1) realizacji zobowiàzaƒ wynikajàcych z nabywania lub zbywania instrumentów finansowych; 2) pokrywania op∏at, prowizji i innych zobowiàzaƒ klienta z tytu∏u umów zawartych mi´dzy domem maklerskim i klientem lub z tytu∏u umów zawartych mi´dzy klientem i towarzystwem funduszy inwestycyjnych dotyczàcych zarzàdzania cudzym pakietem papierów wartoÊciowych na zlecenie; 3) dokonywania przelewów dotyczàcych ustanawiania depozytów zabezpieczajàcych — w przypadku gdy obrót instrumentami finansowymi zwiàzany Poz. 644 jest z obowiàzkiem posiadania przez klienta depozytu zabezpieczajàcego; 4) sp∏aty po˝yczek i kredytów zaciàgni´tych na nabycie instrumentów finansowych; 5) wyp∏aty Êrodków pieni´˝nych przez klienta; 6) przelewu Êrodków pieni´˝nych na rachunek bankowy klienta lub na inny rachunek pieni´˝ny klienta. 3. Dom maklerski, na podstawie i w granicach pe∏nomocnictwa udzielonego mu przez klienta, mo˝e sk∏adaç dyspozycje dotyczàce Êrodków pieni´˝nych klienta zgromadzonych na rachunku pieni´˝nym klienta w innym domu maklerskim w celu realizacji zobowiàzaƒ klienta wobec domu maklerskiego z tytu∏u us∏ug Êwiadczonych przez dom maklerski na rzecz klienta. § 24. 1. Na rachunku pieni´˝nym odr´bnie sà rejestrowane Êrodki pieni´˝ne: 1) s∏u˝àce jako zabezpieczenie wykonania zobowiàzaƒ:
  10. a)wynikajàcych z po˝yczek papierów wartoÊciowych, udzielonych na podstawie odr´bnych przepisów,
  11. b)wynikajàcych z kredytów lub po˝yczek Êrodków pieni´˝nych na nabycie instrumentów finansowych, udzielonych na podstawie odr´bnych przepisów,
  12. c)wynikajàcych z instrumentów pochodnych,
  13. d)wynikajàcych z praw majàtkowych,
  14. e)wynikajàcych z praw majàtkowych na gie∏dzie towarowej,
  15. f)innych, okreÊlonych w przepisach rozporzàdzenia; 2) b´dàce przedmiotem:
  16. a)blokady,
  17. b)zabezpieczenia finansowego. 2. Ârodki s∏u˝àce jako zabezpieczenie wykonania zobowiàzaƒ, okreÊlonych w ust. 1, mogà byç rejestrowane ∏àcznie dla wszystkich lub dla niektórych rodzajów zobowiàzaƒ, wymienionych w ust. 1, pod warunkiem prowadzenia przez dom maklerski dokumentacji pozwalajàcej na okreÊlenie wysokoÊci Êrodków pieni´˝nych stanowiàcych zabezpieczenie dla poszczególnych rodzajów zobowiàzaƒ. 3. Przepis ust. 2 stosuje si´ odpowiednio w przypadku, gdy procedury Krajowego Depozytu wymagajà ∏àcznego rejestrowania Êrodków s∏u˝àcych jako zabezpieczenie wykonania zobowiàzaƒ okreÊlonych w ust. 1. § 25. 1. Ârodki pieni´˝ne klientów sà zapisywane na rachunkach bankowych prowadzonych dla domu maklerskiego odr´bnie od Êrodków pieni´˝nych domu maklerskiego. Dziennik Ustaw Nr 73 — 4950 — Poz. 644 2. Dom maklerski mo˝e otwieraç lokaty terminowe, których przedmiotem sà Êrodki pieni´˝ne klientów. 10) sposób sporzàdzania i przekazywania klientowi wyciàgów z rachunków; § 26. 1. Zapisów na rachunkach papierów wartoÊciowych oraz zapisów w rejestrach operacyjnych dokonuje si´ wy∏àcznie na podstawie dowodów ewidencyjnych, których minimalnà zawartoÊç okreÊla Krajowy Depozyt. 11) sposoby i terminy za∏atwiania skarg sk∏adanych przez klientów; 2. Zapisów na rachunkach pieni´˝nych dokonuje si´ na podstawie dowodów ewidencyjnych, których minimalnà zawartoÊç okreÊla w∏aÊciwa izba rozrachunkowa, a tak˝e na podstawie prawid∏owych i rzetelnych dowodów wystawionych zgodnie z odr´bnymi przepisami. § 27. Dowody, o których mowa w § 26, mogà byç zapisywane lub przekazywane na elektronicznych noÊnikach informacji, chyba ˝e odr´bne przepisy stanowià inaczej. § 28. 1. Prowadzenie rachunku papierów wartoÊciowych oraz rachunku pieni´˝nego przez dom maklerski, a tak˝e prowadzenie rachunku papierów wartoÊciowych przez bank, odbywa si´ na podstawie umowy oraz regulaminu prowadzenia rachunku papierów wartoÊciowych i rachunku pieni´˝nego, z zastrze˝eniem § 8 ust. 3 pkt 22 i § 9 ust. 2 pkt 24. 2. Regulamin, o którym mowa w ust. 1, okreÊla w szczególnoÊci: 1) tryb i warunki zawierania umowy, o której mowa w ust. 1; 2) sposoby przekazywania przez klienta dyspozycji dotyczàcych papierów wartoÊciowych i Êrodków pieni´˝nych zapisanych na rachunku; 3) sposób naliczania odsetek od Êrodków zgromadzonych na rachunku pieni´˝nym oraz tryb okreÊlania ich wysokoÊci, je˝eli umowa okreÊla oprocentowanie tych Êrodków; 4) sposoby udzielania przez klienta pe∏nomocnictw; 5) tryb, warunki i przyczyny ustanawiania lub znoszenia blokady papierów wartoÊciowych, praw do otrzymania papierów wartoÊciowych oraz Êrodków pieni´˝nych klienta; 6) sposoby post´powania z papierami wartoÊciowymi, na których ustanowiono ograniczone prawo rzeczowe lub których zbywalnoÊç jest ograniczona; 7) sposoby post´powania z papierami wartoÊciowymi, stanowiàcymi przedmiot zabezpieczenia umowy kredytu lub po˝yczki, je˝eli zabezpieczenia nie dokonano w drodze ustanowienia ograniczonego prawa rzeczowego; 8) tryb i warunki przenoszenia papierów wartoÊciowych lub Êrodków pieni´˝nych na rachunki klienta prowadzone przez inny podmiot; 9) terminy i sposoby wnoszenia przez klientów op∏at zwiàzanych z prowadzeniem rachunków oraz sposób i tryb okreÊlania ich wysokoÊci; 12) tryb i warunki wypowiedzenia oraz rozwiàzania umowy, o której mowa w ust. 1, likwidacji rachunku papierów wartoÊciowych i rachunku pieni´˝nego, a tak˝e tryb post´powania z papierami wartoÊciowymi oraz Êrodkami pieni´˝nymi, odnoÊnie do których klient nie wyda∏ dyspozycji; 13) tryb, terminy i warunki dokonywania zmian regulaminu, a tak˝e sposób informowania klientów o tych zmianach. 3. W przypadku gdy na rachunku papierów wartoÊciowych majà byç równie˝ rejestrowane instrumenty pochodne, regulamin, o którym mowa w ust. 1, okreÊla dodatkowo: 1) sposoby ustalania wysokoÊci depozytu zabezpieczajàcego oraz tryb informowania klienta o zmianie jego wysokoÊci; 2) sposoby i tryb wnoszenia depozytu zabezpieczajàcego oraz jego uzupe∏niania; 3) tryb przekazywania ˝àdania uzupe∏nienia zabezpieczenia do poziomu okreÊlonego umowà i odr´bnymi przepisami; 4) sposób post´powania domu maklerskiego lub banku w przypadku niewniesienia lub nieuzupe∏nienia przez klienta zabezpieczenia lub przekroczenia limitów zaanga˝owania, okreÊlonych przez Krajowy Depozyt lub podmiot organizujàcy rynek. 4. W przypadku, o którym mowa w ust. 3, bank ma obowiàzek uzyskaç od klienta informacj´ o Numerze Identyfikacji Klienta w Krajowym Depozycie, je˝eli klient posiada ju˝ taki numer. 5. Postanowienia, o których mowa w ust. 3, mogà byç przedmiotem odr´bnego regulaminu. 6. Przepisów ust. 2 dotyczàcych rachunku pieni´˝nego nie stosuje si´ do banków prowadzàcych rachunki papierów wartoÊciowych. § 29. 1. Dom maklerski, który Êwiadczy us∏ugi polegajàce na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà prawa majàtkowe, prowadzi dla klienta rachunek praw majàtkowych na podstawie umowy, o której mowa w § 11 ust. 1. Zasady otwierania, prowadzenia i zamykania rachunku praw majàtkowych okreÊla regulamin prowadzenia rachunków praw majàtkowych, z zastrze˝eniem § 8 ust. 3 pkt 25 i § 9 ust. 2 pkt 25. 2. Do regulaminu, o którym mowa w ust. 1, stosuje si´

§ 28ust.

2, a w przypadku gdy na rachunkach praw majàtkowych majà byç rejestrowane prawa majàtkowe, którymi obrót zwiàzany jest z obowiàzkiem posiadania depozytu zabezpieczajàcego, do regulaminu, o którym mowa w ust. 1, stosuje si´

§ 28ust.

  1. Dziennik Ustaw Nr 73 — 4951 —
  2. Przepisów ust. 1 i 2 dotyczàcych obowiàzku opracowania regulaminu prowadzenia rachunków praw majàtkowych nie stosuje si´, je˝eli konstrukcja praw majàtkowych lub specyfika obrotu tymi prawami majàtkowymi uniemo˝liwiajà uregulowanie praw i obowiàzków zwiàzanych z prowadzeniem rachunków praw majàtkowych w sposób jednolity dla wszystkich klientów, na rzecz których prowadzone sà przez dom maklerski rachunki praw majàtkowych.
  3. W przypadku wskazanym w ust. 3, w umowie, o której mowa w § 11 ust. 1, okreÊla si´ zasady otwierania, prowadzenia i zamykania rachunku praw majàtkowych. Do umowy stosuje si´

§ 28ust.

2, a w przypadku gdy w ramach us∏ug, o których mowa w ust. 1, wykonywane sà zlecenia klienta, których przedmiotem sà prawa majàtkowe, którymi obrót zwiàzany jest z obowiàzkiem posiadania depozytu zabezpieczajàcego, do umowy stosuje si´

§ 28ust.

  2. Zapisów na rachunku praw majàtkowych dokonuje si´ na podstawie prawid∏owych i rzetelnych dowodów ewidencyjnych, których minimalnà zawartoÊç okreÊlajà zasady przyj´te w obrocie danymi prawami majàtkowymi.
  3. Dowody, o których mowa w ust. 5, mogà byç zapisywane lub przekazywane na elektronicznych noÊnikach informacji, chyba ˝e odr´bne przepisy stanowià inaczej.
  4. Dom maklerski jest obowiàzany do ewidencjonowania praw majàtkowych w sposób pozwalajàcy na jednoznacznà identyfikacj´ osób, którym te prawa przys∏ugujà.
  5. Do rachunków praw majàtkowych stosuje si´

§ 19ust.

3 i

  1. §
  3. Dom maklerski, który Êwiadczy us∏ugi polegajàce na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà prawa majàtkowe na gie∏dzie towarowej, prowadzi dla klienta na podstawie umowy, o której mowa w § 13 ust. 1, rachunek transakcji gie∏dowych. Zasady otwierania, prowadzenia i zamykania rachunku transakcji gie∏dowych okreÊla regulamin prowadzenia rachunków transakcji gie∏dowych, z zastrze˝eniem § 8 ust. 3 pkt 26 oraz § 9 ust. 2 pkt
  5. Do regulaminu prowadzenia rachunku transakcji gie∏dowych stosuje si´

§ 28ust.

2 i

  2. Zapisów na rachunku transakcji gie∏dowych dokonuje si´ na podstawie dowodów ewidencyjnych, których minimalnà zawartoÊç okreÊla w∏aÊciwa izba rozrachunkowa.
  3. Dowody, o których mowa w ust. 3, mogà byç zapisywane lub przekazywane na elektronicznych noÊnikach informacji, chyba ˝e odr´bne przepisy stanowià inaczej.
  4. Do rachunków transakcji gie∏dowych stosuje si´

§ 19ust.

2 — w zakresie, w ja- Poz. 644 kim na rachunkach transakcji gie∏dowych zapisywane sà prawa majàtkowe na gie∏dzie towarowej, którymi obrót obs∏ugiwany jest przez Krajowy Depozyt, oraz § 19 ust. 3 i

  1. §
  3. Dom maklerski, który Êwiadczy us∏ugi polegajàce na wykonywaniu zleceƒ klienta, których przedmiotem sà instrumenty rynku niepublicznego, prowadzi dla klienta rachunek lub rejestr tych instrumentów na podstawie umowy, o której mowa w §
  4. Zasady otwierania, prowadzenia i zamykania rachunku lub rejestru instrumentów rynku niepublicznego okreÊla regulamin rejestrowania instrumentów rynku niepublicznego, z zastrze˝eniem ust. 4 oraz § 8 ust. 3 pkt 27 i § 9 ust. 2 pkt
  6. Do regulaminu, o którym mowa w ust. 1, stosuje si´

§ 28ust.

2, a w przypadku gdy w ramach us∏ug, o których mowa w ust. 1, wykonywane sà zlecenia klienta, których przedmiotem sà niepubliczne instrumenty finansowe, którymi obrót zwiàzany jest z obowiàzkiem posiadania depozytu zabezpieczajàcego, do regulaminu, o którym mowa w ust. 1, stosuje si´

§ 28ust.

2 i

  2. Przepisów ust. 1 i 2 dotyczàcych obowiàzku opracowania regulaminu prowadzenia rachunków lub rejestrów niepublicznych instrumentów finansowych nie stosuje si´, je˝eli konstrukcja tych instrumentów lub specyfika dokonywania nimi obrotu uniemo˝liwiajà uregulowanie praw i obowiàzków zwiàzanych z prowadzeniem rachunków lub rejestrów niepublicznych instrumentów finansowych w sposób jednolity dla wszystkich klientów, na rzecz których prowadzone sà przez dom maklerski rachunki lub rejestry niepublicznych instrumentów finansowych.
  3. W przypadku wskazanym w ust. 3, w umowie, o której mowa w § 12, okreÊla si´ zasady otwierania, prowadzenia i zamykania rachunku lub rejestru niepublicznych instrumentów finansowych. Do umowy stosuje si´

§ 28ust.

2, a w przypadku gdy w ramach us∏ug, o których mowa w ust. 1, wykonywane sà zlecenia klienta, których przedmiotem sà niepubliczne instrumenty finansowe, którymi obrót zwiàzany jest z obowiàzkiem posiadania depozytu zabezpieczajàcego, do umowy stosuje si´

§ 28ust.

2 i

  2. Zapisów na rachunkach lub w rejestrach, o których mowa w ust. 1, dokonuje si´ na podstawie prawid∏owych i rzetelnych dowodów ewidencyjnych, których minimalnà zawartoÊç okreÊlajà zasady przyj´te w obrocie danymi niepublicznymi instrumentami finansowymi.
  3. Dowody, o których mowa w ust. 5, mogà byç zapisywane lub przekazywane na elektronicznych noÊnikach informacji, chyba ˝e odr´bne przepisy stanowià inaczej.
  4. Dom maklerski jest obowiàzany do ewidencjonowania niepublicznych instrumentów finansowych w sposób pozwalajàcy na jednoznacznà identyfikacj´ Dziennik Ustaw Nr 73 — 4952 — Poz. 644 osób, którym przys∏ugujà prawa wynikajàce z danych niepublicznych instrumentów finansowych. 5) okreÊlenie ceny;
  5. Do rachunków i rejestrów, o których mowa w ust. 1, stosuje si´

§ 19ust.

2 — w zakresie, w jakim na rachunkach lub rejestrach zapisywane sà niepubliczne instrumenty finansowe, którymi obrót obs∏ugiwany jest przez Krajowy Depozyt, oraz § 19 ust. 3 i

  1. 7) podpis klienta lub jego pe∏nomocnika, z zastrze˝eniem ust.
  3. Wskazany w ust. 1 obowiàzek prowadzenia dla klienta rachunku lub rejestru instrumentów rynku niepublicznego nie powstaje w przypadku Êwiadczenia przez dom maklerski, w sposób incydentalny, us∏ugi wykonywania zleceƒ klienta, których przedmiotem sà te instrumenty. §
  5. W przypadku zmiany regulaminów, o których mowa w § 28—31, dom maklerski informuje klienta o treÊci zmiany w takim terminie, aby klient móg∏ wypowiedzieç umow´ z zachowaniem okresu wypowiedzenia, a rozwiàzanie umowy nastàpi∏o przed dniem wejÊcia w ˝ycie zmian.
  6. Przepis ust. 1 stosuje si´ odpowiednio do banku prowadzàcego rachunki papierów wartoÊciowych w przypadku zmiany regulaminu prowadzenia rachunków papierów wartoÊciowych. §
  8. W zakresie nieuregulowanym w przepisach niniejszego oddzia∏u, do banku prowadzàcego rachunki papierów wartoÊciowych stosuje si´ odpowiednio § 18 w zakresie odnoszàcym si´ do rejestru operacyjnego oraz § 19 ust. 2—4, § 20, § 26 ust. 1 i §
  10. W odniesieniu do us∏ug Êwiadczonych na rzecz klientów, którzy podpisali z bankiem prowadzàcym rachunki papierów wartoÊciowych umow´, o której mowa w art. 34a ust. 1 ustawy, do banku prowadzàcego rachunki papierów wartoÊciowych nie stosuje si´ przepisów niniejszego oddzia∏u dotyczàcych prowadzenia rejestru operacyjnego. Rozdzia∏ 3 Zawieranie transakcji i dokonywanie rozliczeƒ Oddzia∏ 1 Transakcje papierami wartoÊciowymi na rynku regulowanym §
  12. Dom maklerski Êwiadczy us∏ugi brokerskie, przyjmujàc do wykonania, z zastrze˝eniem § 40, pisemne zlecenie, które zawiera w szczególnoÊci: 1) dane, ustalone z klientem, umo˝liwiajàce jednoznacznà identyfikacj´ klienta; 2) dat´ i czas wystawienia; 3) rodzaj i liczb´ papierów wartoÊciowych b´dàcych przedmiotem zlecenia; 4) przedmiot zlecenia (kupno lub sprzeda˝ papierów wartoÊciowych); 6) oznaczenie terminu wa˝noÊci zlecenia;
  13. Je˝eli w jednym dokumencie zamieszczono wi´cej ni˝ jedno zlecenie, powinien on zawieraç wyraêne okreÊlenie liczby zleceƒ. W takim przypadku jest wystarczajàce z∏o˝enie jednego podpisu klienta lub jego pe∏nomocnika.
  14. W przypadku zlecenia sk∏adanego przez podmiot posiadajàcy zezwolenie, o którym mowa w art. 35 ustawy, zlecenie to nie zawiera imienia i nazwiska (nazwy lub firmy) ani innych danych umo˝liwiajàcych identyfikacj´ klienta, na którego rachunek jest dokonywana transakcja b´dàca przedmiotem zlecenia klienta.
  15. W przypadku, o którym mowa w § 8 ust. 2 pkt 1, zlecenie powinno zawieraç dodatkowo dane umo˝liwiajàce jednoznacznà identyfikacj´ podmiotu, o którym mowa w art. 34a ust. 2 pkt 2 ustawy.
  16. W przypadku, o którym mowa w § 8 ust. 2 pkt 2, zlecenie powinno zawieraç dodatkowo oznaczenie klienta lub klientów, którzy zawarli z bankiem umow´, o której mowa w art. 34a ust. 1 ustawy, oraz na których rachunek zosta∏o z∏o˝one zlecenie, pozwalajàce na jednoznacznà jego lub ich identyfikacj´, je˝eli umowa zawarta przez dom maklerski z podmiotem, o którym mowa w art. 34a ust. 2 pkt 2 ustawy, nie przewiduje obowiàzku wskazywania przez ten podmiot domowi maklerskiemu do koƒca dnia, w którym wykonane zosta∏o zlecenie klienta, osób, na rzecz których zosta∏o z∏o˝one zlecenie, ze wskazaniem liczby nabywanych lub zbywanych papierów wartoÊciowych dla poszczególnych osób. W przypadku zleceƒ klienta wykonywanych cz´Êciowo przekazywanie informacji powinno nast´powaç ka˝dego dnia, w którym wykonywane by∏o zlecenie klienta, w zakresie, w jakim dotyczà wykonywanej w tym dniu cz´Êci tego zlecenia.
  17. W przypadku zlecenia klienta umo˝liwiajàcego wystawienie na jego podstawie wi´cej ni˝ jednego zlecenia brokerskiego, zamiast liczby papierów wartoÊciowych mo˝na podaç maksymalnà ∏àcznà wartoÊç transakcji, b´dàcych wynikiem wykonania tego zlecenia.
  18. Zlecenie klienta mo˝e zawieraç dodatkowe warunki jego wykonania, je˝eli nie sà one sprzeczne z odr´bnymi przepisami i regulaminami przeprowadzania transakcji na rynku regulowanym, na który jest przekazywane. W szczególnoÊci dotyczy to zlecenia klienta umo˝liwiajàcego wystawianie na jego podstawie wi´cej ni˝ jednego zlecenia brokerskiego.
  19. Zlecenie powinno zawieraç odpowiednie oznaczenia, pozwalajàce na odró˝nienie go od innych zleceƒ, je˝eli: 1) dotyczy sprzeda˝y papierów wartoÊciowych po˝yczonych przez dom maklerski; 2) jego przedmiotem jest kupno papierów wartoÊciowych za Êrodki pieni´˝ne po˝yczone od domu maklerskiego; Dziennik Ustaw Nr 73 — 4953 — Poz. 644 3) zawiera klauzul´ umo˝liwiajàcà wystawianie na podstawie zlecenia klienta wi´cej ni˝ jednego zlecenia brokerskiego. 3) towarzystwo funduszy inwestycyjnych zarzàdzajàce zbiorczymi portfelami papierów wartoÊciowych uczestników funduszy inwestycyjnych;
  20. Na wniosek klienta, zlecenie z∏o˝one na podstawie rekomendacji maklera papierów wartoÊciowych, udzielonej na warunkach okreÊlonych w regulaminie Êwiadczenia us∏ug brokerskich, powinno zawieraç odpowiednie oznaczenia pozwalajàce na odró˝nienie go od innych zleceƒ. 4) zagranicznà firm´ inwestycyjnà oraz podmiot, o którym mowa w art. 52 ust. 2 ustawy, Êwiadczàce poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej us∏ug´ zarzàdzania portfelem instrumentów finansowych na zlecenie.
  21. W przypadku gdy przedmiotem zlecenia jest kupno lub sprzeda˝ papierów wartoÊciowych, które sà przedmiotem obrotu na wi´cej ni˝ jednym rynku regulowanym, zlecenie powinno równie˝ wskazywaç rynek regulowany, na którym ma zostaç wykonane.
  22. W przypadku gdy zlecenie sk∏adane jest przez pe∏nomocnika klienta, powinno ono równie˝ zawieraç wskazanie danych umo˝liwiajàcych jednoznacznà identyfikacj´ osoby sk∏adajàcej zlecenie. §
  24. Zarzàdzajàcy mo˝e wystawiaç jedno zlecenie na rzecz swoich klientów, pod warunkiem ˝e w zleceniu tym okreÊli liczb´ kupowanych lub sprzedawanych papierów wartoÊciowych dla poszczególnych klientów oraz sposób post´powania domu maklerskiego w przypadku cz´Êciowego wykonania zlecenia klienta.
  25. Przepisu ust. 1 nie stosuje si´ w przypadku, gdy umowa zawarta przez dom maklerski z zarzàdzajàcym przewiduje obowiàzek wskazywania przez zarzàdzajàcego domowi maklerskiemu do koƒca dnia, w którym wykonane zosta∏o zlecenie klienta, liczby nabywanych lub zbywanych papierów wartoÊciowych dla poszczególnych klientów, na rzecz których zosta∏o z∏o˝one zlecenie. W przypadku zleceƒ klienta wykonywanych cz´Êciowo, przekazywanie informacji powinno nast´powaç ka˝dego dnia, w którym wykonywane by∏o zlecenie klienta, w zakresie, w jakim dotyczà wykonywanej w tym dniu cz´Êci tego zlecenia.
  26. W przypadku gdy zlecenie, o którym mowa w ust. 1, dotyczy klientów, dla których zarzàdzajàcy realizuje jednakowà strategi´ inwestycyjnà, zamiast liczby kupowanych lub sprzedawanych papierów wartoÊciowych dla poszczególnych klientów w zleceniu mo˝e zostaç okreÊlony rodzaj danej strategii inwestycyjnej, przy czym zarzàdzajàcy jest obowiàzany okreÊliç liczb´ papierów wartoÊciowych kupowanych i sprzedawanych dla poszczególnych klientów przed rozliczeniem zawartych transakcji, chyba ˝e regulamin Êwiadczenia us∏ug zarzàdzania portfelem instrumentów finansowych okreÊla szczegó∏owo sposób post´powania domu maklerskiego przy rozdzielaniu zawartych transakcji na rzecz poszczególnych klientów obj´tych zleceniem klienta.
  27. Przez zarzàdzajàcego, o którym mowa w ust. 1, rozumie si´: 1) dom maklerski Êwiadczàcy us∏ug´ zarzàdzania portfelami instrumentów finansowych; 2) towarzystwo funduszy inwestycyjnych Êwiadczàce us∏ug´ zarzàdzania cudzym portfelem papierów wartoÊciowych na zlecenie; §
  28. Upowa˝niony pracownik domu maklerskiego potwierdza, z zastrze˝eniem § 40 ust. 4, przyj´cie zlecenia do wykonania przez z∏o˝enie podpisu na dokumencie zawierajàcym zlecenie lub zlecenia. Obowiàzek potwierdzenia z∏o˝enia zlecenia nie dotyczy zleceƒ wystawianych zgodnie z § 38 ust. 2 oraz § 39 ust.
  29. §
  31. Na podstawie zlecenia klienta, którego przedmiotem sà papiery wartoÊciowe, dom maklerski wystawia zlecenie lub zlecenia brokerskie, które sà przekazywane na odpowiedni rynek, z wy∏àczeniem zleceƒ klienta wykonywanych na zasadach okreÊlonych w art. 117 ust. 2 ustawy.
  32. W przypadku gdy przedmiotem zlecenia klienta sà papiery wartoÊciowe b´dàce w obrocie na kilku rynkach regulowanych, a klient nie okreÊli∏ w zleceniu rynku, na którym zlecenie ma zostaç wykonane, dom maklerski zobowiàzany jest wykonaç zlecenie klienta na rynku, na którym mo˝liwe jest osiàgni´cie najlepszego rezultatu dla klienta, bioràc pod uwag´ w szczególnoÊci cen´ papieru wartoÊciowego, koszty zawieranej transakcji oraz czas i prawdopodobieƒstwo zawarcia transakcji.
  33. W przypadku, o którym mowa w ust. 2, dom maklerski jest obowiàzany poinformowaç klienta w przekazywanym mu potwierdzeniu zawarcia transakcji o rynku regulowanym, na którym zosta∏o wykonane zlecenie klienta.
  34. Przepisy ust. 2 i 3 stosuje si´ odpowiednio w sytuacji, gdy przedmiotem zlecenia klienta jest nabycie lub zbycie papierów wartoÊciowych b´dàcych w obrocie na rynku regulowanym i zagranicznym rynku regulowanym.
  35. W przypadku gdy zlecenie nie zawiera wszystkich danych, o których mowa w § 34 ust. 1, lub nie mo˝e byç przyj´te przez dom maklerski do wykonania z innych powodów, dom maklerski niezw∏ocznie informuje o tym klienta w sposób uzgodniony w umowie z klientem. §
  37. Dom maklerski mo˝e przyjmowaç do wykonania zlecenia wystawiane na podstawie dyspozycji klienta przekazywanych do domu maklerskiego za pomocà telefonu, telefaksu, modemu lub innych urzàdzeƒ technicznych, z zastrze˝eniem § 39 ust. 1, je˝eli przewidujà to odpowiednio umowy, o których mowa w § 8—13, a klient udzieli∏ pe∏nomocnictwa do wystawiania na podstawie takich dyspozycji zleceƒ. Pe∏nomocnictwo mo˝e byç udzielone imiennie wskazanemu pracownikowi domu maklerskiego lub pracownikom danego domu maklerskiego albo temu domowi, wed∏ug wyboru klienta. Dziennik Ustaw Nr 73 — 4954 —
  38. Na podstawie dyspozycji, o której mowa w ust. 1, upowa˝niony pracownik domu maklerskiego wystawia zlecenie za pomocà elektronicznych noÊników informacji, w sposób zapewniajàcy identyfikacj´ upowa˝nionego pracownika domu maklerskiego. Przez wystawienie zlecenia rozumie si´ równie˝ podpisanie przez upowa˝nionego pracownika domu maklerskiego dyspozycji klienta zawierajàcej dane, o których mowa w § 34 ust.
  40. Najpóêniej do koƒca dnia, na który zosta∏o wystawione zlecenie, upowa˝niony pracownik domu maklerskiego potwierdza zgodnoÊç zlecenia z dyspozycjà klienta za pomocà elektronicznych noÊników informacji, w sposób zapewniajàcy identyfikacj´ osoby dokonujàcej potwierdzenia. Potwierdzenie mo˝e tak˝e nastàpiç przez z∏o˝enie podpisu na wydruku zlecenia lub zleceƒ albo na zleceniu wystawionym na podstawie dyspozycji klienta zgodnie z ust.
  42. Osoba dokonujàca potwierdzenia zgodnoÊci zlecenia z dyspozycjà klienta nie mo˝e byç jednoczeÊnie osobà, która wystawi∏a zlecenie na podstawie dyspozycji, o której mowa w ust.
  44. System informatyczny domu maklerskiego powinien umo˝liwiaç wydrukowanie zleceƒ wystawionych za pomocà elektronicznych noÊników informacji zgodnie z ust. 2, wraz z oznaczeniem osoby wskazanej w tym przepisie, a w przypadku gdy potwierdzenie zgodnoÊci zlecenia z dyspozycjà klienta nastàpi∏o równie˝ za pomocà tych noÊników zgodnie z ust. 3 — wraz z oznaczeniem osoby wskazanej w tym przepisie. §
  46. Dom maklerski mo˝e przyjmowaç do wykonania zlecenia wystawione na podstawie dyspozycji klienta przekazywanych do domu maklerskiego za pomocà elektronicznych noÊników informacji, o ile przewidujà to odpowiednio regulaminy lub umowy, o których mowa w § 8—13, a klient udzieli∏ domowi maklerskiemu pe∏nomocnictwa do wystawiania na podstawie takich dyspozycji zleceƒ.
  47. Dom maklerski przy u˝yciu systemu informatycznego potwierdza przyj´cie dyspozycji klienta z∏o˝onej w sposób okreÊlony w ust. 1 oraz wystawia na jej podstawie przy u˝yciu systemu informatycznego zlecenie.
  48. Najpóêniej do koƒca dnia, na który zosta∏o wystawione zlecenie, pracownik okreÊlony w § 36 potwierdza zgodnoÊç zlecenia z dyspozycjà klienta za pomocà elektronicznych noÊników informacji, w sposób zapewniajàcy identyfikacj´ osoby dokonujàcej potwierdzenia. Potwierdzenie mo˝e tak˝e nastàpiç przez z∏o˝enie podpisu na wydruku zlecenia lub zleceƒ.
  49. System informatyczny domu maklerskiego powinien umo˝liwiaç wydrukowanie zleceƒ wystawionych w sposób, o którym mowa w ust. 2, a w przypadku gdy potwierdzenie zgodnoÊci zlecenia z dyspozycjà klienta nastàpi∏o w sposób okreÊlony w ust. 3 — wraz z oznaczeniem osoby dokonujàcej tego potwierdzenia. §
  51. Dom maklerski mo˝e przyjmowaç do wykonania zlecenia z∏o˝one za pomocà elektronicznych Poz. 644 noÊników informacji, o ile przewidujà to odpowiednio regulaminy lub umowy, o których mowa w § 8—
  53. Dom maklerski jest obowiàzany sprawdziç, czy zlecenie z∏o˝one w sposób okreÊlony w ust. 1 zawiera dane, o których mowa w § 34 ust.
  55. Zlecenie z∏o˝one w sposób okreÊlony w ust. 1 powinno zostaç opatrzone przez osob´ sk∏adajàcà zlecenie bezpiecznym podpisem elektronicznym weryfikowanym za pomocà kwalifikowanego certyfikatu.
  56. Dom maklerski przy u˝yciu systemu informatycznego domu maklerskiego potwierdza przyj´cie zlecenia z∏o˝onego w sposób okreÊlony w ust.
  57. §
  59. Na zasadach okreÊlonych w regulaminie Êwiadczenia us∏ug brokerskich, dom maklerski wystawia zlecenia brokerskie kupna papierów wartoÊciowych na podstawie zlecenia klienta, pod warunkiem ˝e klient: 1) posiada pe∏ne pokrycie wartoÊci zlecenia klienta i przewidywanej prowizji w chwili wystawienia przez dom maklerski zlecenia brokerskiego; 2) w chwili wystawienia przez dom maklerski zlecenia brokerskiego posiada cz´Êciowe pokrycie wartoÊci zlecenia klienta w wysokoÊci uzgodnionej w umowie o Êwiadczenie us∏ug brokerskich, pod warunkiem ˝e zosta∏y ustanowione zabezpieczenia okreÊlone w § 44 ust. 2 i 3 na pozosta∏à cz´Êç wartoÊci zlecenia klienta i przewidywanej prowizji; 3) w chwili wystawienia przez dom maklerski zlecenia brokerskiego posiada ustanowione zabezpieczenia okreÊlone w § 44 ust. 2 i 3 na ca∏kowità wartoÊç zlecenia klienta i przewidywanej prowizji, albo 4) w chwili wystawienia przez dom maklerski zlecenia brokerskiego posiada cz´Êciowe pokrycie wartoÊci zlecenia klienta, bez ustanowienia zabezpieczeƒ okreÊlonych w § 44 ust. 2 i
  61. Dom maklerski mo˝e odstàpiç od wymogu posiadania przez klienta ca∏kowitego lub cz´Êciowego pokrycia wartoÊci zlecenia klienta i przewidywanej prowizji, a tak˝e od wymogu ustanowienia przez klienta zabezpieczeƒ okreÊlonych w § 44 ust. 2 i 3, w przypadku gdy w opinii domu maklerskiego pozwala na to ocena stanu finansowego i wiarygodnoÊci klienta dokonana zgodnie z § 44 ust.
  63. Dom maklerski okreÊli w umowie o Êwiadczenie us∏ug brokerskich limit maksymalnej wysokoÊci nale˝noÊci domu maklerskiego od klienta z tytu∏u transakcji zawartych w wyniku wykonania zleceƒ klienta, które: 1) powinny byç zabezpieczone przez klienta w sposób okreÊlony w § 44 ust. 2 i 3, w przypadku, o którym mowa w ust. 1 pkt 2 i 3, lub 2) nie wymagajà zabezpieczenia, w przypadku, o którym mowa w ust. 1 pkt 4 oraz ust.
  65. WartoÊç zlecenia klienta, którego przedmiotem jest nabycie papierów wartoÊciowych, ustala si´ jako Dziennik Ustaw Nr 73 — 4955 — maksymalnà kwot´ zobowiàzania, które mo˝e powstaç z tytu∏u pe∏nej zap∏aty za nabywane papiery wartoÊciowe, przy ca∏kowitym wykonaniu zlecenia klienta.
  66. Przepis ust. 1 nie wy∏àcza mo˝liwoÊci udzielenia klientowi po˝yczki na zakup papierów wartoÊciowych zgodnie z odr´bnymi przepisami. §
  68. W przypadku gdy w chwili wystawienia zlecenia brokerskiego rejestr sesji nie zosta∏ otwarty, podstawà do sprawdzenia pokrycia, o którym mowa w § 41 ust. 1 pkt 1, 2 i 4, jest suma niezablokowanych Êrodków pieni´˝nych klienta zdeponowanych na jego rachunku pieni´˝nym.
  69. Suma, o której mowa w ust. 1, jest zwi´kszana o sum´ Êrodków pieni´˝nych stanowiàcych nale˝noÊci klienta z tytu∏u zawartych transakcji, je˝eli rozliczenie tych transakcji w Krajowym Depozycie powinno nastàpiç najpóêniej w tym samym dniu, co rozliczenie transakcji kupna papierów wartoÊciowych, pod warunkiem ˝e rozliczenie transakcji sprzeda˝y papierów wartoÊciowych jest obj´te systemem, o którym mowa w art. 137 ust. 2 ustawy.
  70. W przypadku gdy brokerskie zlecenie kupna papierów wartoÊciowych jest wystawiane po otwarciu przez dom maklerski rejestru sesji, podstawà do sprawdzenia pokrycia, o którym mowa w § 41 ust. 1 pkt 1, 2 i 4, jest stan niezablokowanych Êrodków pieni´˝nych w rejestrze sesji.
  71. Przy sprawdzaniu pokrycia wartoÊci zlecenia klienta, którego przedmiotem jest nabycie, wystawianego w przypadku okreÊlonym w ust. 3, Êrodki pieni´˝ne stanowiàce nale˝noÊci klienta z tytu∏u zawartych transakcji sprzeda˝y papierów wartoÊciowych uwzgl´dnia si´ tylko wtedy, gdy rozliczenie tych transakcji w Krajowym Depozycie powinno nastàpiç najpóêniej w tym samym dniu, co rozliczenie danej transakcji kupna papierów wartoÊciowych, oraz pod warunkiem, ˝e rozliczenie transakcji sprzeda˝y papierów wartoÊciowych jest obj´te systemem, o którym mowa w art. 137 ust. 2 ustawy.
  72. W przypadku zlecenia, o którym mowa w § 35 ust. 3, dom maklerski mo˝e odstàpiç od wymogu sprawdzania pokrycia zlecenia klienta w rejestrach sesji lub na rachunkach pieni´˝nych poszczególnych klientów, na rzecz których zosta∏o z∏o˝one zlecenie.
  73. W przypadku gdy zarzàdzajàcym, o którym mowa w § 35 ust. 3, jest inny podmiot ni˝ dom maklerski wykonujàcy zlecenie klienta, przepis ust. 5 stosuje si´ pod warunkiem zawarcia przez dom maklerski z zarzàdzajàcym umowy o gwarantowaniu rozliczenia.
  74. Umowa, o której mowa w ust. 6, zawiera w szczególnoÊci tryb i warunki dostarczania przez zarzàdzajàcego papierów wartoÊciowych w przypadku, gdy przedmiotem zlecenia klienta jest zbycie papierów wartoÊciowych oraz gwarantowania przez zarzàdzajàcego zap∏aty w przypadku, gdy przedmiotem zlecenia klienta jest nabycie papierów wartoÊciowych, Poz. 644 w sytuacji gdy papiery wartoÊciowe lub Êrodki pieni´˝ne klientów zarzàdzajàcego nie wystarczajà do pe∏nego rozliczenia transakcji. §
  76. W przypadku zawarcia umowy o Êwiadczenie us∏ug brokerskich na warunkach okreÊlonych w § 41 ust. 1 pkt 2—4 i ust. 2, umowa ta powinna okreÊlaç obowiàzek dokonania przez klienta zap∏aty najpóêniej w dniu rozliczenia transakcji w Krajowym Depozycie, w wysokoÊci zobowiàzaƒ klienta wobec domu maklerskiego z tytu∏u zawartych transakcji kupna papierów wartoÊciowych, pomniejszonych o nale˝noÊci klienta z tytu∏u zawartych transakcji sprzeda˝y papierów wartoÊciowych rozliczanych w Krajowym Depozycie w tym dniu.
  77. Termin dokonania zap∏aty okreÊla umowa o Êwiadczenie us∏ug brokerskich. §
  79. W przypadku zawarcia umowy o Êwiadczenie us∏ug brokerskich na warunkach okreÊlonych w § 41 ust. 1 pkt 2 i 3, dom maklerski ˝àda ustanowienia zabezpieczenia zap∏aty nale˝noÊci przez klienta.
  80. Zabezpieczeniem, o którym mowa w ust. 1, mogà byç: 1) gwarancja bankowa; 2) akredytywa; 3) papiery wartoÊciowe zablokowane na rachunku papierów wartoÊciowych klienta; 4) Êrodki pieni´˝ne zablokowane na rachunku bankowym klienta; 5) czek potwierdzony przez bank.
  81. Zabezpieczenie, o którym mowa w ust. 1, mo˝e byç równie˝ ustanowione w innej formie, je˝eli zabezpieczenie to gwarantuje pewnà i p∏ynnà jego realizacj´.
  82. W przypadku gdy klient ustanowi∏ na rzecz domu maklerskiego zabezpieczenia okreÊlone w ust. 2 pkt 3 i 4, dom maklerski powinien posiadaç wystawione przez klienta pe∏nomocnictwo, odpowiednio do sprzeda˝y zablokowanych papierów wartoÊciowych lub praw do papierów wartoÊciowych albo do dokonania przelewu Êrodków pieni´˝nych klienta znajdujàcych si´ w banku, do wysokoÊci roszczenia domu maklerskiego z tytu∏u nieop∏acenia przez klienta transakcji kupna papierów wartoÊciowych wraz z prowizjà.
  83. W przypadku gdy zabezpieczeniem, o którym mowa w ust. 1, sà papiery wartoÊciowe zablokowane na rachunku papierów wartoÊciowych klienta, zabezpieczenie to powinno byç ustanowione w wysokoÊci zabezpieczajàcej interesy domu maklerskiego w przypadku niewywiàzania si´ klienta z przyj´tych zobowiàzaƒ.
  84. W chwili wystawienia przez dom maklerski zlecenia brokerskiego Êrodki pieni´˝ne klienta stanowiàce pokrycie zlecenia klienta, którego przedmiotem jest nabycie papierów wartoÊciowych, sà blokowane na rachunku pieni´˝nym lub w rejestrze sesji. Dziennik Ustaw Nr 73 — 4956 —
  85. W przypadku zlecenia, o którym mowa w § 35 ust. 2, dom maklerski mo˝e odstàpiç od wymogu dokonywania blokady Êrodków pieni´˝nych na rachunkach pieni´˝nych lub w rejestrach sesji prowadzonych dla poszczególnych klientów, na rzecz których zosta∏o z∏o˝one zlecenie brokerskie. Przepisy § 42 ust. 6 i 7 stosuje si´ odpowiednio.
  86. Ârodki pieni´˝ne zablokowane na rachunku pieni´˝nym klienta, stanowiàce pokrycie zleceƒ klienta, których przedmiotem jest nabycie papierów wartoÊciowych, wykonanych w trakcie sesji, mogà byç odblokowane w takiej wysokoÊci, aby zablokowane Êrodki pieni´˝ne by∏y wystarczajàce na rozliczenie przez dom maklerski transakcji zawartych w trakcie tej sesji. §
  88. Dom maklerski uzale˝ni zawarcie umowy o Êwiadczenie us∏ug brokerskich na warunkach okreÊlonych w § 41 ust. 1 pkt 2—4 i ust. 2 od z∏o˝enia przez klienta, w formie pisemnej lub za pomocà elektronicznych noÊników informacji, oÊwiadczenia o jego sytuacji finansowej, jak równie˝ opracuje system kryteriów, na podstawie których okreÊlane b´dà limity, o których mowa w § 41 ust. 3, oraz na podstawie których b´dzie podejmowana decyzja o zaproponowaniu klientowi okreÊlonego trybu dokonywania zap∏aty z tytu∏u wykonania zleceƒ klienta nabycia papierów wartoÊciowych.
  89. W umowie o Êwiadczenie us∏ug brokerskich, zawartej na warunkach okreÊlonych w § 41 ust. 1 pkt 2 i 4, dom maklerski powinien zastrzec mo˝liwoÊç ró˝nicowania wysokoÊci pokrycia, w zale˝noÊci od p∏ynnoÊci papierów wartoÊciowych b´dàcych przedmiotem zlecenia klienta nabycia papierów wartoÊciowych.
  90. Przepisu ust. 1 nie stosuje si´ w przypadku, gdy umowa zawierana jest z klientem profesjonalnym. §
  92. W przypadku gdy klient nie dokona∏ zap∏aty w wysokoÊci, o której mowa w § 43 ust. 1, w terminie i na zasadach okreÊlonych w umowie o Êwiadczenie us∏ug brokerskich, a nie jest mo˝liwe zaspokojenie roszczeƒ domu maklerskiego na podstawie zabezpieczeƒ okreÊlonych w § 44 ust. 2 i 3, dom maklerski mo˝e zaspokoiç swoje roszczenia z aktywów klienta znajdujàcych si´ na rachunkach i w rejestrze operacyjnym klienta prowadzonych przez dom maklerski.
  93. W przypadku gdy klient podjà∏ dzia∏ania majàce na celu niedokonanie zap∏aty w wysokoÊci, o której mowa w § 43 ust. 1, w terminie okreÊlonym w umowie o Êwiadczenie us∏ug brokerskich, dom maklerski przez okres co najmniej 6 miesi´cy wykonuje zlecenia klienta nabycia papierów wartoÊciowych, wy∏àcznie pod warunkiem posiadania przez tego klienta pe∏nego pokrycia.
  94. W szczególnie uzasadnionych przypadkach dom maklerski mo˝e odstàpiç od zachowania warunku posiadania przez niego pe∏nego pokrycia.
  95. Papiery wartoÊciowe nieop∏acone przez klienta sà zapisywane na rachunku papierów wartoÊciowych klienta. Poz. 644 §
  97. Dom maklerski wystawia zlecenie brokerskie na podstawie zlecenia klienta, którego przedmiotem jest zbycie papierów wartoÊciowych, pod warunkiem ˝e klient posiada niezablokowane papiery wartoÊciowe lub prawa do otrzymania papierów wartoÊciowych, b´dàce przedmiotem tego zlecenia, zapisane w rejestrze operacyjnym lub rejestrze sesji, a je˝eli zlecenie sprzeda˝y papierów wartoÊciowych z∏o˝y∏ podmiot, o którym mowa w art. 94 ust. 1 ustawy — pod warunkiem, ˝e takie papiery wartoÊciowe lub prawa do otrzymania papierów wartoÊciowych sà zapisane w rejestrze operacyjnym lub rejestrze sesji prowadzonym dla zbywcy, o którym mowa w art. 94 ust. 2 pkt 2 ustawy.
  98. Dom maklerski mo˝e blokowaç papiery wartoÊciowe w rejestrze operacyjnym lub w rejestrze sesji na podstawie informacji o z∏o˝eniu zlecenia, którego przedmiotem jest sprzeda˝ papierów wartoÊciowych, z zastrze˝eniem ust. 3 i
  100. Dom maklerski mo˝e odstàpiç od dokonania blokady papierów wartoÊciowych, je˝eli w jego ocenie klient nie b´dzie podejmowa∏ dzia∏aƒ uniemo˝liwiajàcych lub utrudniajàcych terminowe rozliczenie transakcji oraz jego sytuacja finansowa uzasadnia za∏o˝enie, ˝e zaspokoi roszczenie domu maklerskiego, gdyby ten poniós∏ szkod´ w nast´pstwie dzia∏aƒ klienta niezgodnych z treÊcià zobowiàzania zaciàgni´tego na jego rachunek w obrocie regulowanym.
  101. Dom maklerski dokona blokady w ka˝dym przypadku, gdy za˝àda tego uczestnik Krajowego Depozytu ponoszàcy odpowiedzialnoÊç za rozliczenie transakcji zgodnie z zasadami okreÊlajàcymi funkcjonowanie systemu, o którym mowa w art. 137 ust. 2 ustawy.
  102. W przypadku gdy klient, o którym mowa w ust. 3, podjà∏ dzia∏ania uniemo˝liwiajàce lub utrudniajàce terminowe rozliczenie transakcji przez dom maklerski, dom maklerski przez okres co najmniej 6 miesi´cy b´dzie wykonywa∏ zlecenia klienta zbycia papierów wartoÊciowych, jedynie pod warunkiem zablokowania papierów wartoÊciowych lub praw do otrzymania papierów wartoÊciowych b´dàcych przedmiotem tego zlecenia.
  103. W przypadku zlecenia, o którym mowa w § 35 ust. 2, dom maklerski mo˝e odstàpiç od wymogu badania pokrycia, o którym mowa w ust. 1, oraz od wymogu dokonywania blokady papierów wartoÊciowych w rejestrach operacyjnych lub w rejestrach sesji prowadzonych dla poszczególnych klientów, na rzecz których zosta∏o z∏o˝one zlecenie. Przepisy § 42 ust. 6 i 7 stosuje si´ odpowiednio. §
  104. Ârodki zablokowane na pokrycie zleceƒ klienta, których przedmiotem jest nabycie lub zbycie papierów wartoÊciowych, mogà zostaç odblokowane przed otrzymaniem z rynku regulowanego dokumentów ewidencyjnych, na podstawie informacji, które zgodnie z zasadami obowiàzujàcymi na danym rynku pozwalajà na stwierdzenie, ˝e transakcja na pewno nie zosta∏a zrealizowana. Dziennik Ustaw Nr 73 — 4957 — §
  106. W razie stwierdzenia braku pokrycia dla zlecenia klienta, dom maklerski wykonuje zlecenie klienta zbycia do wysokoÊci pokrycia, o którym mowa w § 47 ust. 1, a zlecenie klienta nabycia — do wysokoÊci pokrycia i posiadanych zabezpieczeƒ, o których mowa w § 41 ust. 1 pkt 1—3, albo odst´puje od wykonania zlecenia klienta. Przyj´ty sposób post´powania okreÊla regulamin Êwiadczenia us∏ug brokerskich.
  107. W przypadku sk∏adania kilku zleceƒ kolejnoÊç wykonywania zleceƒ klienta okreÊla klient. §
  109. Dom maklerski dokonuje zapisów w rejestrze operacyjnym, przed rozliczeniem transakcji w Krajowym Depozycie, na podstawie dowodów ewidencyjnych otrzymanych i wystawionych zgodnie z § 26 i 27, je˝eli rozliczenie transakcji kupna papierów wartoÊciowych jest obj´te systemem, o którym mowa w art. 137 ust. 2 ustawy.
  110. Dom maklerski dokonuje zapisów na rachunku papierów wartoÊciowych i rachunku pieni´˝nym klienta po rozliczeniu transakcji w Krajowym Depozycie, najpóêniej do koƒca dnia, w którym nastàpi∏o rozliczenie, na podstawie dowodów ewidencyjnych, otrzymanych i wystawionych zgodnie z § 26 i
  112. Przepisy ust. 1 i 2 stosuje si´ odpowiednio do dokonywania zapisów w rejestrze operacyjnym oraz na rachunku papierów wartoÊciowych klienta prowadzonym przez bank prowadzàcy rachunki papierów wartoÊciowych.
  113. Na wniosek klienta dom maklerski po zakoƒczeniu sesji dor´cza klientowi, w sposób okreÊlony w regulaminie Êwiadczenia us∏ug brokerskich, potwierdzenie zawarcia transakcji.
  114. Przepisu ust. 4 nie stosuje si´ do transakcji zawieranych w wykonaniu zleceƒ klienta w przypadku, gdy zlecenia zosta∏y z∏o˝one przez zarzàdzajàcego portfelem instrumentów finansowych klienta w ramach tego zarzàdzania, a klient zrezygnowa∏ z prawa otrzymywania od domu maklerskiego wykonujàcego zlecenia potwierdzeƒ tych transakcji. §
  115. Dom maklerski, wykonujàc czynnoÊci polegajàce na nabywaniu lub zbywaniu papierów wartoÊciowych na w∏asny rachunek, w celu realizacji zadaƒ zwiàzanych z organizacjà rynku regulowanego, jest obowiàzany do sk∏adania ofert kupna lub sprzeda˝y papierów wartoÊciowych i wykonywania zawartych transakcji na warunkach okreÊlonych na danym rynku regulowanym. §
  116. O ile przepisy regulujàce obrót instrumentami finansowymi innymi ni˝ papiery wartoÊciowe dopuszczone do publicznego obrotu nie stanowià inaczej oraz umo˝liwia to konstrukcja instrumentu finansowego oraz charakter us∏ugi, przepisy § 34—41, § 42 ust. 1, 2 i 5—7 oraz § 43—50 stosuje si´ odpowiednio do wykonywania zleceƒ klienta, których przedmiotem jest nabycie lub zbycie instrumentów finansowych innych ni˝ papiery wartoÊciowe dopuszczone do publicznego obrotu, z wy∏àczeniem instrumentów pochodnych. Poz. 644 Oddzia∏ 2 Transakcje instrumentami pochodnymi §
  117. Do zleceƒ, których przedmiotem jest nabycie lub zbycie instrumentów pochodnych, stosuje si´ przepisy § 34—40 i
  118. §
  120. Dom maklerski wystawia zlecenie brokerskie na podstawie zlecenia klienta, którego przedmiotem jest zawarcie transakcji terminowej, pod warunkiem ˝e w chwili wystawienia zlecenia brokerskiego klient posiada depozyt zabezpieczajàcy w wysokoÊci nie mniejszej ni˝ okreÊlona przez w∏aÊciwà izb´ rozrachunkowà.
  121. Niezw∏ocznie po rozliczeniu sesji, na której zawarta zosta∏a transakcja terminowa, dom maklerski ˝àda od klienta uzupe∏nienia depozytu zabezpieczajàcego do wysokoÊci nie mniejszej ni˝ okreÊlona przez w∏aÊciwà izb´ rozrachunkowà lub: 1) umo˝liwia wyp∏acenie nadwy˝ki kwoty stanowiàcej depozyt zabezpieczajàcy wniesiony w Êrodkach pieni´˝nych; 2) znosi blokad´ papierów wartoÊciowych stanowiàcych nadwy˝k´ ponad wymaganà wysokoÊç depozytu zabezpieczajàcego — zgodnie ze sposobem okreÊlonym w umowie z klientem lub na podstawie jego dyspozycji, w przypadku depozytu zabezpieczajàcego wniesionego w papierach wartoÊciowych. §
  123. Dom maklerski wystawia zlecenie brokerskie na podstawie zlecenia klienta, którego przedmiotem jest nabycie opcji, pod warunkiem ˝e w chwili wystawienia zlecenia brokerskiego klient posiada pe∏ne pokrycie wartoÊci zlecenia klienta i przewidywanej prowizji, ustalone na zasadach okreÊlonych w §
  125. Dom maklerski wystawia zlecenie brokerskie na podstawie zlecenia klienta, którego przedmiotem jest wystawienie opcji, pod warunkiem ˝e w chwili wystawienia zlecenia brokerskiego klient posiada depozyt zabezpieczajàcy, o którym mowa w § 54 ust.
  127. Dom maklerski wystawia zlecenie brokerskie na podstawie zlecenia klienta, którego przedmiotem jest sprzeda˝ opcji, pod warunkiem ˝e klient posiada t´ opcj´ w chwili wystawienia zlecenia brokerskiego. §
  128. Do transakcji instrumentami pochodnymi stosuje si´ przepisy §
  129. §
  130. Dom maklerski wykonuje zlecenia klienta, których przedmiotem sà instrumenty pochodne inne ni˝ okreÊlone w § 54 i 55, na warunkach okreÊlonych przez Krajowy Depozyt lub podmiot organizujàcy rynek. Przepisy niniejszego oddzia∏u stosuje si´ odpowiednio. §
  131. Przepisy niniejszego oddzia∏u stosuje si´ odpowiednio do wykonywania zleceƒ klienta, których przedmiotem sà: 1) prawa majàtkowe, którymi obrót zwiàzany jest z obowiàzkiem posiadania depozytu zabezpieczajàcego; Dziennik Ustaw Nr 73 — 4958 — 2) prawa majàtkowe na gie∏dzie towarowej; 3) zagraniczne instrumenty finansowe, którymi obrót zwiàzany jest z obowiàzkiem posiadania depozytu zabezpieczajàcego, o ile co innego nie wynika z przepisów regulujàcych obrót na danym zagranicznym rynku regulowanym; 4) niepubliczne instrumenty finansowe, którymi obrót zwiàzany jest z obowiàzkiem posiadania depozytu zabezpieczajàcego. Oddzia∏ 3 Szczególne zasady post´powania w przypadku, gdy papiery wartoÊciowe klienta sà rejestrowane w banku prowadzàcym rachunki papierów wartoÊciowych lub w Krajowym Depozycie §
  133. Dom maklerski, który nie prowadzi rachunku papierów wartoÊciowych klienta, z którym zawar∏ umow´ o Êwiadczenie us∏ug brokerskich, zawiera z bankiem prowadzàcym rachunek papierów wartoÊciowych klienta umow´ o dostarczanie papierów wartoÊciowych.
  134. Dom maklerski, który nie prowadzi rachunku pieni´˝nego klienta, z którym zawar∏ umow´ o Êwiadczenie us∏ug brokerskich, zawiera z bankiem prowadzàcym rachunek papierów wartoÊciowych lub rachunek bankowy tego klienta umow´ o gwarantowaniu zap∏aty.
  135. Umowa, o której mowa w ust. 1, zawiera w szczególnoÊci tryb i warunki dostarczania papierów wartoÊciowych w przypadku zleceƒ klienta zbycia, a tak˝e ich potwierdzania przez bank prowadzàcy rachunek papierów wartoÊciowych i rozliczania w przypadku wykonania zlecenia klienta.
  136. Umowa, o której mowa w ust. 2, zawiera w szczególnoÊci tryb i warunki gwarantowania zap∏aty w przypadku zleceƒ klienta nabycia papierów wartoÊciowych, a tak˝e ich potwierdzania przez bank prowadzàcy rachunek papierów wartoÊciowych lub rachunek bankowy klienta i rozliczania w przypadku wykonania zlecenia klienta.
  137. Umowa, o której mowa w ust. 2, mo˝e okreÊlaç mo˝liwoÊç ˝àdania przez dom maklerski z∏o˝enia przez bank prowadzàcy rachunek papierów wartoÊciowych lub rachunek bankowy klienta zabezpieczenia na warunkach okreÊlonych w § 41 ust. 1 pkt 2 i
  138. §
  139. W przypadku gdy z∏o˝ono zlecenie sprzeda˝y papierów wartoÊciowych rejestrowanych na rachunku prowadzonym przez bank, do obowiàzków banku w zakresie dokonywania blokady papierów wartoÊciowych w rejestrze operacyjnym stosuje si´ przepisy § 47 ust. 2—4 i
  140. §
  142. Przepisów § 59 i 60 nie stosuje si´ do zleceƒ sk∏adanych przez lub na rachunek klienta, który podpisa∏ z bankiem prowadzàcym rachunki papierów wartoÊciowych umow´ na warunkach, o których mo- Poz. 644 wa w art. 34a ust. 1 ustawy, pod warunkiem ˝e umowy wskazane w ust. 2 lub 3 sà skutecznie zawarte i obowiàzujà w momencie rozliczenia transakcji zawartych na podstawie zleceƒ klienta.
  143. W przypadku zleceƒ okreÊlonych w ust. 1, sk∏adanych na rachunek klienta przez podmiot, o którym mowa w art. 34a ust. 2 pkt 2 ustawy, dom maklerski zawiera z tym podmiotem umow´ o dostarczanie przez ten podmiot papierów wartoÊciowych, która zawiera co najmniej okreÊlenie trybu i warunków dostarczania papierów wartoÊciowych w przypadku zleceƒ klienta zbycia, oraz umow´ o gwarantowaniu przez ten podmiot zap∏aty, która okreÊla co najmniej tryb i warunki gwarantowania zap∏aty, w przypadku zleceƒ klienta nabycia papierów wartoÊciowych. Umowy te powinny dodatkowo zawieraç: 1) okreÊlenie terminów dostarczania potwierdzeƒ zawarcia transakcji oraz trybu i warunków post´powania w przypadku, o którym mowa w art. 34a ust. 5 ustawy; 2) okreÊlenie sposobu ustalenia wysokoÊci szkody poniesionej przez dom maklerski w przypadku, gdy dostarczenie papierów wartoÊciowych lub Êrodków pieni´˝nych lub te˝ dor´czenie potwierdzenia zawartej transakcji nastàpi póêniej ni˝ w dniu, w którym na rynku regulowanym powinno nastàpiç rozliczenie transakcji; 3) wskazanie, czy podmiot, o którym mowa w art. 34a ust. 2 pkt 2 ustawy, zawar∏ z bankiem, o którym mowa w art. 34a ust. 1 ustawy, umow´ o gwarantowaniu zap∏aty i dostarczaniu papierów wartoÊciowych na rzecz domu maklerskiego, okreÊlajàcà sytuacje, gdy potwierdzenie zawartej transakcji zosta∏o dor´czone póêniej ni˝ w dniu, w którym na rynku regulowanym powinno nastàpiç rozliczenie zawartych transakcji.
  144. W przypadku zleceƒ sk∏adanych przez klienta, o którym mowa w ust. 1, bez poÊrednictwa podmiotu, o którym mowa w art. 34a ust. 2 pkt 2 ustawy, dom maklerski w umowie o Êwiadczenie us∏ug brokerskich zawartej z klientem okreÊla tryb i warunki dostarczania papierów wartoÊciowych w przypadku zleceƒ klienta zbycia oraz tryb i warunki gwarantowania zap∏aty w przypadku zleceƒ klienta nabycia papierów wartoÊciowych. Do umowy tej stosuje si´ odpowiednio ust.
  146. Umowy, o których mowa w ust. 2 i 3, mogà okreÊlaç mo˝liwoÊç ˝àdania przez dom maklerski z∏o˝enia przez klienta lub podmiot, o którym mowa w art. 34a ust. 2 pkt 2 ustawy, zabezpieczeƒ okreÊlonych w § 44 ust. 2 i 3, zap∏aty nale˝noÊci lub dostarczenia papierów wartoÊciowych.
  147. W przypadku, o którym mowa w ust. 1, nie stosuje si´ przepisów § 41—49 oraz 55 i
  148. W przypadku, o którym mowa w ust. 3, stosuje si´ przepis § 45 ust.
  150. Przepis ust. 1 nie wy∏àcza mo˝liwoÊci zawarcia przez dom maklerski z bankiem umów, o których mowa w §
  151. Dziennik Ustaw Nr 73 — 4959 — §
  152. Przepisy niniejszego oddzia∏u, z wyjàtkiem § 61, stosuje si´ tak˝e w przypadku, gdy rachunek papierów wartoÊciowych klienta jest prowadzony w Krajowym Depozycie. Oddzia∏ 4 Oferowanie instrumentów finansowych oraz przenoszenie instrumentów finansowych i Êrodków pieni´˝nych klientów §
  154. Dom maklerski poÊredniczàcy w oferowaniu papierów wartoÊciowych jest obowiàzany do przyj´cia zapisu na papiery wartoÊciowe zgodnie z warunkami oferty.
  155. Wp∏aty pieni´˝ne z tytu∏u zapisów na papiery wartoÊciowe przyjmowane sà przez dom maklerski w wysokoÊci i na warunkach okreÊlonych w ofercie. §
  157. Oferujàcy dom maklerski jest obowiàzany zawrzeç z emitentem umow´ okreÊlajàcà tryb, terminy i warunki przekazania emitentowi Êrodków pieni´˝nych otrzymanych od klientów, którzy nabyli papiery wartoÊciowe w obrocie pierwotnym. Poz. 644 w wyniku transakcji lub zdarzenia prawnego, w obrocie wtórnym poza rynkiem regulowanym, po uprzednim przedstawieniu przez klienta odpowiednich dokumentów, na podstawie których nastàpiç ma przeniesienie papierów wartoÊciowych, sporzàdzonych zgodnie z odr´bnymi przepisami, przy czym termin okreÊlony w ust. 1 biegnie od dnia ich przedstawienia.
  158. Dom maklerski lub bank prowadzàcy rachunki papierów wartoÊciowych mo˝e odmówiç podj´cia czynnoÊci zwiàzanych z przeniesieniem papierów wartoÊciowych w przypadku powzi´cia na podstawie dokumentów, o których mowa w ust. 2, uzasadnionych wàtpliwoÊci wskazujàcych, ˝e przeniesienie papierów wartoÊciowych ma na celu obejÊcie przepisów prawa.
  159. Dom maklerski lub bank prowadzàcy rachunki papierów wartoÊciowych odmawia podj´cia czynnoÊci okreÊlonych w ust. 2, gdy z dokumentów, o których mowa w ust. 2, wynika w sposób oczywisty, ˝e przeniesienie papierów wartoÊciowych jest sprzeczne z przepisami prawa.
  160. Do Êrodków pieni´˝nych otrzymanych od klientów, którzy dokonali wp∏at na papiery wartoÊciowe emitenta, do czasu ich przekazania przez oferujàcy dom maklerski zgodnie z umowà, o której mowa w ust. 1, przepis § 25 stosuje si´ odpowiednio.
  161. Odmowa, o której mowa w ust. 3 lub 4, powinna byç sporzàdzona w formie pisemnej albo za pomocà elektronicznych noÊników informacji i zawieraç uzasadnienie. Przed dostarczeniem klientowi odmowy dom maklerski lub bank prowadzàcy rachunki papierów wartoÊciowych powinien mu umo˝liwiç z∏o˝enie wyjaÊnieƒ w formie ustnej, pisemnej lub za pomocà elektronicznych noÊników informacji. §
  163. Zapisanie papierów wartoÊciowych nabytych w obrocie pierwotnym lub w pierwszej ofercie publicznej na rachunku papierów wartoÊciowych klienta prowadzonym w domu maklerskim lub banku prowadzàcym rachunki papierów wartoÊciowych nast´puje w terminie 10 dni roboczych od dnia z∏o˝enia przez klienta odpowiedniego wniosku, chyba ˝e warunki oferty przewidujà krótszy termin. §
  164. Przeniesienie papierów wartoÊciowych i Êrodków pieni´˝nych klienta do innego domu maklerskiego lub banku prowadzàcego rachunki papierów wartoÊciowych nie mo˝e trwaç d∏u˝ej ni˝ 7 dni roboczych od dnia z∏o˝enia dyspozycji, przy czym ka˝dy z tych podmiotów jest obowiàzany dokonaç czynnoÊci niezb´dnych do ich przeniesienia w terminie 3 dni roboczych.
  165. W przypadku z∏o˝enia przez klienta wniosku o zarejestrowanie papierów wartoÊciowych przed dniem ich zarejestrowania w Krajowym Depozycie, termin okreÊlony w ust. 1 biegnie od dnia otrzymania przez dom maklerski dokumentów potwierdzajàcych zarejestrowanie papierów wartoÊciowych w Krajowym Depozycie. §
  167. Przepisy § 63—65 stosuje si´ odpowiednio do oferowania innych instrumentów finansowych ni˝ papiery wartoÊciowe dopuszczone do publicznego obrotu.
  168. Przepisy ust. 1 stosuje si´ równie˝ do zapisu na rachunku papierów wartoÊciowych klienta, który naby∏ papiery wartoÊciowe od klienta, któremu przydzielono te papiery.
  169. Przepisy § 66 i 67 stosuje si´ odpowiednio do zapisywania lub rejestrowania innych instrumentów finansowych ni˝ papiery wartoÊciowe dopuszczone do publiczneg o obrotu. Oddzia∏ 5 Post´powanie domów maklerskich w przypadku og∏oszenia wezwaƒ na nabywanie lub zamian´ akcji §
  171. Zapisanie papierów wartoÊciowych na rachunku papierów wartoÊciowych w zwiàzku z ich przeniesieniem, w wyniku transakcji lub zdarzenia prawnego, w obrocie wtórnym poza rynkiem regulowanym, nast´puje w terminie 7 dni roboczych od dokonania transakcji lub wystàpienia zdarzenia, chyba ˝e umowa przewiduje termin d∏u˝szy. §
  172. W przypadku gdy zosta∏o og∏oszone wezwanie do zapisywania si´ na sprzeda˝ lub zamian´ akcji, dom maklerski przyjmuje zapisy po sprawdzeniu, czy klient posiada akcje b´dàce przedmiotem wezwania i czy zosta∏y one zablokowane na jego rachunku.
  173. Dom maklerski lub bank prowadzàcy rachunki papierów wartoÊciowych podejmuje czynnoÊci zwiàzane z zapisaniem papierów wartoÊciowych nabytych §
  174. Dom maklerski jest obowiàzany do przyjmowania zapisów na sprzeda˝ lub zamian´ akcji zgodnie z warunkami okreÊlonymi w treÊci wezwania. Dziennik Ustaw Nr 73 — 4960 — Oddzia∏ 6 Zarzàdzanie portfelami instrumentów finansowych §
  176. Na wniosek klienta dom maklerski Êwiadczàcy us∏ug´ zarzàdzania portfelem instrumentów finansowych przekazuje klientowi raporty z wykonania umowy o zarzàdzanie portfelem instrumentów finansowych, które zawierajà w szczególnoÊci: 1) informacje o sk∏adzie portfela klienta i wartoÊci poszczególnych aktywów wchodzàcych w jego sk∏ad, wed∏ug stanu na poczàtek i koniec okresu sprawozdawczego; 2) informacje o ∏àcznej wartoÊci portfela klienta wed∏ug stanu na poczàtek i na koniec okresu sprawozdawczego; 3) zestawienie zawartych transakcji i dokonanych inwestycji w ramach zarzàdzania portfelem instrumentów finansowych tego klienta; 4) wskazanie wysokoÊci poszczególnych op∏at i prowizji pobranych w danym okresie sprawozdawczym w ramach zarzàdzania portfelem klienta oraz tytu∏ów, z jakich zosta∏y pobrane; 5) wskazanie dywidend, odsetek lub innych po˝ytków z aktywów wchodzàcych w sk∏ad portfela, które w danym okresie sprawozdawczym powi´kszy∏y wartoÊç portfela klienta.
  177. W przypadku zmiany zasad wyceny aktywów wchodzàcych w sk∏ad portfela raport, o którym mowa w ust. 1, powinien zawieraç informacje o tych zmianach, ze wskazaniem ich wp∏ywu na wartoÊç portfela klienta w danym okresie sprawozdawczym i w przysz∏oÊci.
  178. Raporty, o których mowa w ust. 1, przekazywane sà klientowi, z zastrze˝eniem ust. 4, co najmniej raz na kwarta∏. W przypadku gdy klient otrzymuje potwierdzenia zawartych transakcji w ramach zarzàdzania jego portfelem instrumentów finansowych bezpoÊrednio od domu maklerskiego wykonujàcego zlecenia klienta, raporty, o których mowa w ust. 1, przekazywane sà klientowi co najmniej raz na 6 miesi´cy.
  179. W przypadku gdy strategia inwestycyjna uzgodniona w umowie z klientem przewiduje mo˝liwoÊç nabywania instrumentów pochodnych w ramach zarzàdzania portfelem instrumentów finansowych lub innych instrumentów finansowych, którymi obrót zwiàzany jest z obowiàzkiem posiadania depozytu zabezpieczajàcego, raporty, o których mowa w ust. 1, przekazywane sà klientowi co najmniej raz na miesiàc. §
  180. Przepisy niniejszego oddzia∏u stosuje si´ odpowiednio do zagranicznej firmy inwestycyjnej Êwiadczàcej na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej us∏ug´ zarzàdzania portfelami instrumentów finansowych bez otwierania oddzia∏u. Rozdzia∏ 4 Zasady ewidencjonowania i archiwizacji transakcji §
  182. Dom maklerski, z zastrze˝eniem § 78, przechowuje i archiwizuje przez okres co najmniej 5 lat od Poz. 644 dnia sporzàdzenia lub otrzymania dokumenty zwiàzane ze Êwiadczeniem us∏ug maklerskich, a w szczególnoÊci formularze z∏o˝onych przez klientów zleceƒ i zapisów, zawarte z klientami umowy o Êwiadczenie us∏ug maklerskich i inne umowy zwiàzane ze Êwiadczonymi przez dom maklerski us∏ugami maklerskimi, dokumenty udzielonych pe∏nomocnictw oraz inne dokumenty zawierajàce oÊwiadczenia woli lub wiedzy klienta, kopie sporzàdzanych przez dom maklerski dokumentów zawierajàcych wymagane przepisami rozporzàdzenia informacje dla klienta, potwierdzenia zawartych transakcji oraz rejestry sesji, jak równie˝ kopie Êwiadectw depozytowych.
  183. W przypadku Êwiadczenia przez dom maklerski us∏ug zarzàdzania portfelami instrumentów finansowych lub us∏ug doradztwa inwestycyjnego dom maklerski, z zastrze˝eniem § 78, przechowuje i archiwizuje przez okres co najmniej 5 lat od dnia sporzàdzenia lub otrzymania dokumenty zwiàzane ze Êwiadczeniem tych us∏ug, a w szczególnoÊci zawarte umowy, dokumenty udzielonych pe∏nomocnictw oraz inne dokumenty zawierajàce oÊwiadczenia woli lub wiedzy klienta, formularze wystawionych zleceƒ, dokumenty zawierajàce sporzàdzone analizy lub rekomendacje, jak równie˝ dokumenty zawierajàce opracowane przez dom maklerski strategie inwestycyjne oraz dokumenty zawierajàce informacje, które stanowi∏y podstaw´ opracowania tych strategii.
  184. Dom maklerski utrwala i przechowuje przez okres co najmniej 5 lat od dnia otrzymania dyspozycje, o których mowa w §
  186. Obowiàzek, o którym mowa w ust. 1—3, dotyczy równie˝ dokumentów sporzàdzonych lub otrzymanych przez dom maklerski za pomocà elektronicznych noÊników informacji.
  187. Dokumenty okreÊlone w ust. 1—4 powinny byç przechowywane na takim noÊniku informacji, na jakim zosta∏y sporzàdzone lub otrzymane przez dom maklerski, z zastrze˝eniem ust.
  189. Dokumenty sporzàdzone lub otrzymane przez dom maklerski na elektronicznych noÊnikach informacji powinny byç przechowywane na noÊnikach elektronicznych o charakterze trwa∏ym umo˝liwiajàcych odczytanie treÊci informacji zawartych w tych dokumentach przez ca∏y okres ich przechowywania. §
  191. Dom maklerski prowadzi ewidencj´ wszystkich transakcji zawieranych w obrocie instrumentami finansowymi.
  192. W celu ewidencji transakcji dom maklerski sporzàdza nast´pujàce dokumenty: 1) zestawienie zawartych w danym dniu transakcji, z wyszczególnieniem, czy transakcja by∏a zawarta na rachunek: a) klienta na rynku regulowanym, b) klienta poza rynkiem regulowanym, c) w∏asny, Dziennik Ustaw Nr 73 — 4961 — d) w∏asny, ale w zwiàzku z wykonywaniem czynnoÊci w celu realizacji zadaƒ zwiàzanych z organizacjà rynku regulowanego, e) w∏asny w zwiàzku z wykonywaniem czynnoÊci w celu realizacji zadaƒ zwiàzanych z organizacjà rynku regulowanego, ale bezpoÊrednio z dajàcym zlecenie, f) klienta, w trybie okreÊlonym w art. 34a ustawy; 2) zestawienie dzienne zleceƒ przyj´tych od klientów; 3) kopie dokumentów potwierdzajàcych zawarcie i rozliczenie transakcji.
  193. Dom maklerski prowadzi odr´bne rejestry: 1) zleceƒ zawierajàcych klauzul´ umo˝liwiajàcà wystawianie na ich podstawie wi´cej ni˝ jednego zlecenia brokerskiego; Poz. 644
  194. Dane, o których mowa w ust. 1, mogà byç przechowywane na magnetycznych, optycznych, magnetooptycznych lub innych elektronicznych noÊnikach informacji.
  195. Dom maklerski przechowuje i archiwizuje przez okres co najmniej 5 lat wszystkie dokumenty, na podstawie których dokonuje obliczeƒ wskaêników zgodnie z przepisami okreÊlonymi w ust.
  197. Przepisów ust. 1—3 nie stosuje si´ do: 1) banków prowadzàcych dzia∏alnoÊç maklerskà wy∏àcznie w zakresie przyjmowania i przekazywania zleceƒ nabycia lub zbycia instrumentów finansowych oraz 2) zagranicznych firm inwestycyjnych prowadzàcych na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej dzia∏alnoÊç maklerskà w formie oddzia∏u. 2) ofert z∏o˝onych na rynku na rachunek w∏asny, ale w zwiàzku z wykonywaniem czynnoÊci w celu realizacji zadaƒ zwiàzanych z organizacjà rynku regulowanego. §
  199. Dokumenty oraz inne noÊniki informacji zawierajàce dane, które dom maklerski ma obowiàzek przechowywaç i archiwizowaç zgodnie z § 73—75, powinny byç przechowywane w sposób uniemo˝liwiajàcy dost´p do nich osób nieupowa˝nionych.
  200. Dokumenty i rejestry, o których mowa w ust. 2 i 3, dom maklerski przechowuje i archiwizuje przez okres co najmniej 5 lat od dnia ich sporzàdzenia. Dokumenty te mogà byç przechowywane na magnetycznych, optycznych, magnetooptycznych lub innych elektronicznych noÊnikach informacji.
  201. Dom maklerski jest obowiàzany zapewniç nale˝yte zabezpieczenie pomieszczeƒ, w których jest prowadzone archiwum, prowadzenie ewidencji korzystania z archiwum oraz wyznaczenie osoby odpowiedzialnej za prowadzenie archiwum.
  202. Przepisów ust. 1—4 nie stosuje si´ do: 1) domów maklerskich, które nie prowadzà dzia∏alnoÊci maklerskiej w zakresie wskazanym w art. 30 ust. 2 pkt 2 lub 3 ustawy, oraz 2) zagranicznych firm inwestycyjnych prowadzàcych na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej dzia∏alnoÊç maklerskà w formie oddzia∏u. §
  204. Dom maklerski przechowuje i archiwizuje przez okres co najmniej 5 lat nast´pujàce dane: 1) bie˝àcy poziom nadzorowanych kapita∏ów, 2) bie˝àcà wysokoÊç ca∏kowitego wymogu kapita∏owego wraz z bie˝àcym poziomem wymogów kapita∏owych z tytu∏u poszczególnych rodzajów ryzyka, sk∏adajàcych si´ na ca∏kowity wymóg kapita∏owy, 3) bie˝àcà wysokoÊç stopy zabezpieczenia, 4) bie˝àcà wysokoÊç maksymalnego i bie˝àcego poziomu zaanga˝owania — o których mowa w odr´bnych przepisach dotyczàcych wielkoÊci Êrodków w∏asnych domu maklerskiego w zale˝noÊci od rozmiarów wykonywanej dzia∏alnoÊci oraz maksymalnej wysokoÊci kredytów, po˝yczek i wyemitowanych d∏u˝nych papierów wartoÊciowych w stosunku do Êrodków w∏asnych, a tak˝e wysokoÊci Êrodków w∏asnych przeznaczonych na prowadzenie przez bank dzia∏alnoÊci maklerskiej w zale˝noÊci od rozmiarów wykonywanej dzia∏alnoÊci.
  205. Dom maklerski jest obowiàzany zapewniç osobom upowa˝nionym niezw∏oczny wglàd do dokumentów oraz danych, o których mowa w ust.
  206. §
  208. Bank prowadzàcy rachunki papierów wartoÊciowych, z zastrze˝eniem § 78, przechowuje i archiwizuje przez okres co najmniej 5 lat, od dnia sporzàdzenia lub otrzymania, formularze umów zawartych z klientami, dokumenty pe∏nomocnictw oraz innych umów zawartych w zwiàzku z prowadzeniem rachunków papierów wartoÊciowych, a tak˝e wszystkie inne dokumenty zwiàzane z prowadzeniem rachunków papierów wartoÊciowych oraz dokonywaniem rozliczeƒ. Przepisy § 73 ust. 4—6 oraz § 76 stosuje si´ odpowiednio.
  209. Zagraniczna firma inwestycyjna prowadzàca na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej dzia∏alnoÊç maklerskà bez otwierania oddzia∏u przechowuje i archiwizuje przez okres co najmniej 5 lat od dnia sporzàdzenia lub otrzymania zawarte z klientami umowy o Êwiadczenie us∏ug maklerskich i inne umowy zwiàzane ze Êwiadczonymi przez zagranicznà firm´ inwestycyjnà us∏ugami maklerskimi, dokumenty udzielonych pe∏nomocnictw oraz inne dokumenty zawierajàce oÊwiadczenia woli lub wiedzy klienta oraz kopie sporzàdzonych przez zagranicznà firm´ inwestycyjnà dokumentów zawierajàcych wymagane przepisami rozporzàdzenia informacje dla klienta. §
  210. W przypadku umów oraz dokumentów pe∏nomocnictw okreÊlonych w niniejszym rozdziale, okres 5 lat biegnie od dnia rozwiàzania umowy lub wygaÊni´cia pe∏nomocnictwa. Dziennik Ustaw Nr 73 — 4962 — Poz. 644 Rozdzia∏ 5 Rozdzia∏ 6 Ustanawianie i realizacja zabezpieczeƒ sp∏aty kredytów i po˝yczek udzielonych na nabycie papierów wartoÊciowych Tryb i warunki post´powania w przypadku zabezpieczenia wierzytelnoÊci na papierach wartoÊciowych dopuszczonych do publicznego obrotu §
  212. Dom maklerski wykonuje czynnoÊci zwiàzane z ustanawianiem i realizacjà zabezpieczeƒ sp∏aty kredytów na nabycie papierów wartoÊciowych na podstawie umowy mi´dzy bankiem a klientem, do której przyst´puje, lub na podstawie odr´bnej umowy mi´dzy bankiem a domem maklerskim, zgodnie z którà dom maklerski jest obowiàzany do dokonywania czynnoÊci zmierzajàcych do ustanowienia i realizacji zabezpieczenia udzielonego przez bank kredytu.
  213. Umowa, o której mowa w ust. 1, powinn

🔗 Do źródła urzędowego

Wyjaśnienie AI na podstawie urzędowego tekstu ustawy. Orientacyjne, nie zastępuje porady prawnej.