§ 5 vyhláška o pravidlech pro výpočet kapitálové přiměřenosti obchodníka s cennými papíry, který není bankou, na individuálním základě – Oceňování nástrojů a pozic
Vyhláška o pravidlech pro výpočet kapitálové přiměřenosti obchodníka s cennými papíry, který není bankou, na individuálním základě · 262/2004 Sb. · Bankovnictví, pojišťovnictví a finanční trh
Stručně: Paragraf 5 vyhlášky 262/2004 stanovuje, jakým způsobem má obchodník s cennými papíry oceňovat finanční nástroje ve svém obchodním a investičním portfoliu, přičemž klade důraz na denní přeceňování reálnými hodnotami u nástrojů obchodního portfolia a komoditních nástrojů investičního portfolia. Nástroje, které obchodník drží za účelem obchodování (obchodní portfolio), musí být každý den přeceněny na jejich aktuální tržní hodnotu. (§ 5 zákona č. 262/2004 Sb., vyhláška o pravidlech pro výpočet kapitálové přiměřenosti obchodníka s cennými papíry, který není bankou, na individuálním základě, stav k 7. 10. 2026)
Klíčová fakta
- Předmět úpravy: Oceňování nástrojů a pozic
- Znění: aktuální úplné znění podle Sbírky zákonů (e-Sbírka), stav databáze k
- Zdroj: e-Sbírka, 262/2004 Sb.
(1) Nástroje obchodního portfolia obchodník denně přeceňuje reálnými hodnotami.
(2) Nástroje investičního portfolia obchodník oceňuje podle mezinárodních účetních standardů, ledaže jde o komoditní nástroje investičního portfolia, které se denně oceňují reálnými hodnotami.
(3) Pro účely stanovení kapitálového požadavku k měnovému riziku lze ocenit nástroje investičního portfolia v cizích měnách reálnými hodnotami.
(4) Úrokové, akciové, měnové a komoditní pozice obchodního portfolia obchodník oceňuje reálnou hodnotou.
Srozumitelný výklad
Co to znamená v praxi
- Nástroje, které obchodník drží za účelem obchodování (obchodní portfolio), musí být každý den přeceněny na jejich aktuální tržní hodnotu.
- Nástroje, které obchodník drží dlouhodobě (investiční portfolio), se oceňují podle mezinárodních účetních standardů, s výjimkou komoditních nástrojů, které se také přeceňují denně na reálnou hodnotu.
- Pro výpočet kapitálového požadavku souvisejícího s měnovým rizikem je možné ocenit nástroje investičního portfolia v cizích měnách jejich reálnými hodnotami.
- Konkrétní pozice v obchodním portfoliu (úrokové, akciové, měnové a komoditní) musí být vždy oceněny reálnou hodnotou.
Na co si dát pozor
- Rozlišování mezi obchodním a investičním portfoliem je klíčové pro správné oceňování.
- Denní přeceňování reálnými hodnotami je povinné pro obchodní portfolio a pro komoditní nástroje v investičním portfoliu.
- Mezinárodní účetní standardy jsou základem pro oceňování většiny nástrojů investičního portfolia.
Generováno z textu ustanovení, orientační – nenahrazuje radu advokáta.
Související
§ 5 Oceňování nástrojů a pozic (Vyhláška o kapitálové přiměřenosti obcho)§ 10 Oceňování nástrojů a pozic (Vyhláška České národní banky, kterou se )§ 52 Oceňování nástrojů a pozic (Vyhláška o pravidlech obezřetného podnik)§ 48 Vnitřní zajištění (Vyhláška o pravidlech obezřetného podnik)§ 9 Vyhodnocování úvěrového rizika u derivátů (Vyhláška o používání technik a nástrojů )