§ 5e zákon o investičních společnostech a investičních fondech – Úvěry a půjčky zajištěné zajišťovacím převodem cenných papírů
Zákon o investičních společnostech a investičních fondech · 248/1992 Sb. · Bankovnictví, pojišťovnictví a finanční trh
Stručně: Paragraf 5e zákona 248/1992 umožňuje investiční společnosti zajistit úvěr nebo půjčku pro podílový fond zajišťovacím převodem cenných papírů z tohoto fondu a stanovuje náležitosti smlouvy o takovém zajištění. Investiční společnost může získat peníze pro podílový fond formou úvěru nebo půjčky, přičemž jako záruku může použít cenné papíry, které fond vlastní. (§ 5e zákona č. 248/1992 Sb., zákon o investičních společnostech a investičních fondech, stav k 7. 10. 2026)
Klíčová fakta
- Předmět úpravy: Úvěry a půjčky zajištěné zajišťovacím převodem cenných papírů
- Týká se: věřitel, dlužník
- Odkazuje na: § 14
- Znění: aktuální úplné znění podle Sbírky zákonů (e-Sbírka), stav databáze k
- Zdroj: e-Sbírka, 248/1992 Sb.
(1) Pokud investiční společnost přijímá k překlenutí krátkodobých potřeb podílového fondu úvěr nebo půjčku (§ 14 odst. 3), může jej zajistit zajišťovacím převodem cenných papírů z tohoto fondu.
(2) Smlouva o poskytnutí úvěru nebo půjčky zajištěné zajišťovacím převodem cenných papírů3g) musí obsahovat
a) den poskytnutí úvěru nebo půjčky a datum splatnosti nebo způsob, jakým bude datum stanoveno,
b) dlužnou částku,
c) úrokovou sazbu sjednanou mezi smluvními stranami nebo předpis pro její stanovení,
d) určení druhu a počtu kusů převáděných cenných papírů,
e) povinnost věřitele převést v době splatnosti výnosy z převáděných cenných papírů na běžný účet podílového fondu u depozitáře,
f) povinnost dlužníka částečně splatit úvěr nebo půjčku nebo dodat věřiteli další cenné papíry při poklesu tržních cen cenných papírů pod dohodnutou úroveň,
g) povinnost věřitele převést po splacení dlužné částky cenné papíry dlužníkovi.
(3) Ustanovení odstavců 1 a 2 se použijí přiměřeně i na investiční fondy.
Srozumitelný výklad
Co to znamená v praxi
- Investiční společnost může získat peníze pro podílový fond formou úvěru nebo půjčky, přičemž jako záruku může použít cenné papíry, které fond vlastní.
- Smlouva o takovém úvěru nebo půjčce musí být velmi podrobná a musí obsahovat klíčové informace, jako je datum splatnosti, dlužná částka, úroková sazba a přesné určení cenných papírů, které slouží jako zajištění.
- Věřitel (ten, kdo půjčuje) má povinnost převést výnosy z těchto zajištěných cenných papírů zpět na účet fondu a po splacení úvěru či půjčky musí cenné papíry vrátit dlužníkovi (fondu).
- Pokud hodnota zajištěných cenných papírů klesne, fond musí buď částečně splatit úvěr, nebo dodat další cenné papíry jako dodatečné zajištění.
Na co si dát pozor
- Smlouva musí přesně specifikovat druh a počet cenných papírů, které jsou převáděny jako zajištění.
- Je důležité, aby smlouva obsahovala mechanismus pro řešení situace, kdy tržní ceny zajištěných cenných papírů klesnou.
- Ustanovení se vztahují i na investiční fondy, pokud si samy obstarávají úvěr nebo půjčku.
Generováno z textu ustanovení, orientační – nenahrazuje radu advokáta.