§ 7 Vyhláška o poctivé prezentaci investičních doporučení – Zvláštní pravidla pro uveřejňování zájmů a střetů zájmů

§ 7 Zvláštní pravidla pro uveřejňování zájmů a střetů zájmů (1) Kvalifikovaná povinná osoba, která tvoří investiční doporučení, uvede kromě informací podle § 4 v investičním doporučení také a) informaci o svém případném přímém i nepřímém podílu na základním kapitálu emitenta větším než 5 %, b) informaci o případném přímém i nepřímém podílu emitenta na jejím základním kapitálu větším než 5 %, c) informaci o svých případných jiných významných finančních zájmech ve vztahu k emitentovi, d) jestliže taková skutečnost nastala, informaci o tom, že 1. je tvůrcem trhu nebo osobou jinak zajišťující likviditu ve vztahu k finančním nástrojům vydaným emitentem, 2. v posledních 12 měsících byla vedoucím manažerem nebo spoluvedoucím manažerem veřejné nabídky finančních nástrojů vydaných emitentem, 3. má s emitentem uzavřenu jinou smlouvu o poskytování investičních služeb, 4. má s emitentem uzavřenu dohodu týkající se tvorby a rozšiřování investičních doporučení. (2) Pokud je kvalifikovaná povinná osoba podle odstavce 1 obchodníkem s cennými papíry nebo úvěrovou institucí, uvede dále a) informaci o tom, zda je odměna osob, které se podílejí na tvorbě investičního doporučení, odvozena od obchodů této kvalifikované osoby nebo s ním propojené osoby, b) v případě, že se investiční doporučení zpracovává v souvislosti s veřejnou nabídkou finančních nástrojů a fyzická osoba podílející se na tvorbě investičního doporučení nabyla emitentovy finanční nástroje před uvedenou veřejnou nabídkou5), informaci o tomto obchodu, zahrnující datum obchodu a cenu finančních nástrojů, c) rámcovou informaci o tom, jaká existují organizační a administrativní opatření a informační bariéry v rámci obchodníka s cennými papíry nebo úvěrové instituce, bránící vzniku střetu zájmů ve vztahu k investičním doporučením. (3) Obchodník s cennými papíry nebo úvěrová instituce alespoň jednou za kalendářní čtvrtletí uveřejní informaci o a) poměru jednotlivých stupňů aktuálně platných investičních doporučení a b) podílu emitentů, jichž se týkala doporučení spadající do každého ze stupňů podle písmene a), kterým obchodník s cennými papíry nebo úvěrová instituce poskytli v uplynulých 12 měsících investiční služby významného rozsahu, a to zvlášť pro každý stupeň podle písmene a). (4) Investiční doporučení obsahuje informace podle odstavců 1 až 3 ve svém textu. V případě, kdy by uveřejnění těchto informací bylo nepřiměřené vzhledem k délce investičního doporučení, postačí uveřejnit tyto informace způsobem umožňujícím dálkový přístup a v investičním doporučení jasně a zřetelně označit internetovou adresu místa jejich uveřejnění.