§ 21 vyhláška o pravidlech pro výpočet kapitálové přiměřenosti obchodníka s cennými papíry, který není bankou, na individuálním základě – Kapitálový požadavek ke specifickému úrokovému riziku
Vyhláška o pravidlech pro výpočet kapitálové přiměřenosti obchodníka s cennými papíry, který není bankou, na individuálním základě · 262/2004 Sb. · Bankovnictví, pojišťovnictví a finanční trh
Stručně: Paragraf 21 stanovuje, jak obchodník s cennými papíry vypočítá kapitálový požadavek ke specifickému úrokovému riziku, a to součtem součinů absolutních hodnot úrokových pozic a koeficientů z tabulky č. 5, přičemž rozlišuje vládní, kvalifikované a ostatní nástroje a specifikuje zacházení s deriváty a repy. (§ 21 zákona č. 262/2004 Sb., vyhláška o pravidlech pro výpočet kapitálové přiměřenosti obchodníka s cennými papíry, který není bankou, na individuálním základě, stav k 7. 10. 2026)
Klíčová fakta
- Předmět úpravy: Kapitálový požadavek ke specifickému úrokovému riziku
- Znění: aktuální úplné znění podle Sbírky zákonů (e-Sbírka), stav databáze k
- Zdroj: e-Sbírka, 262/2004 Sb.
(1) Kapitálový požadavek ke specifickému úrokovému riziku obchodník stanoví jako součet součinů absolutních hodnot úrokových pozic a odpovídajících koeficientů uvedených v tabulce č. 5 v příloze k této vyhlášce. Kategorie vládních nástrojů v tabulce č. 5 v příloze k této vyhlášce zahrnuje nástroje oceněné v tabulce č. 1 v příloze k této vyhlášce rizikovou vahou 0, kategorie kvalifikovaných nástrojů zahrnuje nástroje oceněné v tabulce č. 1 v příloze k této vyhlášce rizikovou vahou 0,20 a kategorie ostatních nástrojů zahrnuje nástroje nezařazené do kategorie vládních ani kvalifikovaných nástrojů.
(2) Úrokovým pozicím vyplývajícím z derivátů založených na nákupu nebo prodeji dluhopisů nebo směnek, a odpovídajícím těmto dluhopisům nebo směnkám obchodník přiřadí koeficient podle odstavce 1. Ostatním úrokovým pozicím vzniklým z derivátů obchodník přiřadí koeficient 0. Úrokovým pozicím odpovídajícím penězům u rep a reverzních rep přiřadí obchodník koeficient nula.
Srozumitelný výklad
Co to znamená v praxi
- Obchodník musí pro každý finanční nástroj určit jeho úrokovou pozici a zařadit jej do jedné ze tří kategorií (vládní, kvalifikované, ostatní) podle rizikové váhy z tabulky č. 1.
- Pro výpočet kapitálového požadavku se použijí koeficienty z tabulky č. 5, které se násobí absolutní hodnotou úrokové pozice.
- U derivátů se koeficienty přiřazují pouze těm, které jsou založeny na nákupu nebo prodeji dluhopisů nebo směnek, ostatní deriváty a pozice z rep a reverzních rep mají koeficient nula.
Na co si dát pozor
- Správné zařazení nástrojů do kategorií (vládní, kvalifikované, ostatní) je klíčové pro použití správných koeficientů.
- Je nutné rozlišovat mezi deriváty, které mají vliv na kapitálový požadavek ke specifickému úrokovému riziku, a těmi, které nemají (koeficient 0).
Generováno z textu ustanovení, orientační – nenahrazuje radu advokáta.
Související
§ 139 Kapitálový požadavek ke specifickému úrokovém (Vyhláška o pravidlech obezřetného podnik)§ 140 Kapitálový požadavek k obecnému úrokovému riz (Vyhláška o pravidlech obezřetného podnik)§ 151 Kapitálový požadavek k měnovému riziku (Vyhláška o pravidlech obezřetného podnik)§ 21 KAPITÁLOVÝ POŽADAVEK KE SPECIFICKÉMU ÚROKOVÉM (Vyhláška o kapitálové přiměřenosti obcho)§ 28 Kapitálový požadavek ke specifickému úrokovém (Vyhláška České národní banky, kterou se )